Investigacin

Economtrica
www.economtricos.com.ar
Alfredo Mario Baronio
Ana Mara Vianco
Edicin 2007
Expectativas para el prximo trimestre
0.00
5.00
10.00
15.00
20.00
25.00
Expansin fuerte
Expansin
Estancamiento
Recesin
Depresin
Porcentajes
Regin
Ro Cuarto
Expectativas de Personal Ocupado
en el prximo trimestre
0.00
10.00
20.00
30.00
40.00
50.00
60.00
70.00
80.00
90.00
100.00
Aumentar Mantendr Disminuir No contesta
Administracin Ventas Produccin Otros
Departamento Ro Cuarto
15000
10000
5000
0
5000
10000
15000
0-4
10-14
20-24
30-34
40-44
50-54
60-64
70-74
80-84
90-94
100 y ms
E d a d e s
Poblacin
Varones
Mujeres

Nivel educativo en la poblacin desocupada
Sin instruccin
17.80%
Primaria
39.40%
Secundaria
37.60%
Universitaria
3.90%
Superior
1.30%
Actividad Econmica e Ingreso de los hogares
0.00
20.00
40.00
60.00
80.00
100.00
120.00
140.00
M
a
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9
6
N
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9
6
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Mes es
I
n
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E
n
e
r
o

2
0
0
0
=
1
0
0
INGRESOS
INEVE








2





INVESTIGACIN ECONOMTRICA ................................................3


2.1. El proceso de investigacin................................................3

2.2. El marco terico...............................................................5
Distintos tipos de investigacin ..................................................6
El sentido economtrico del anlisis en investigacin .......................7

2.3. Mtodo de la econometra .................................................8
Etapa 1: Definicin de la Investigacin, Orientacin en el campo de la
Investigacin y Formulacin de un sistema de hiptesis ...................9
Etapa 2: Planteo de una tabla de datos y diseo de encuesta.............9
Etapa 3: Diseo de las fuentes de informacin...............................9
Etapa 4: Recoleccin, procesamiento y organizacin de los datos...... 10
Etapa 5: Anlisis y presentacin de la informacin ........................ 10

2.4. Definicin de la investigacin economtrica........................ 12
Objetivo, Hiptesis y Tesis...................................................... 13
Fuentes de informacin para desarrollar la hiptesis...................... 18
Documentacin descriptiva...................................................... 18
Estudio de la situacin........................................................... 19
Documentacin explicativa ...................................................... 19
Teora ............................................................................. 20

2.5 Clasificacin de modelos................................................... 22

2.6. Modelos econmicos y modelos economtricos ................... 22

2.7. Modelos Economtricos y contrastes de Teoras Econmicas . 25


CASOS DE ESTUDIO, PREGUNTAS Y PROBLEMAS......................... 27

Caso 2.1: Qu investigacin economtrica te gustara realizar?.. 27

Problemas ........................................................................... 27


Bibliografa............................................................................. 29





3
INVESTIGACIN ECONOMTRICA
2.1. El proceso de investigacin
El proceso cientfico de la economa encuentra en la econometra mtodos plausibles capaces
de comprobar empricamente la validez de sus modelos. Es posible justificar el razonamiento
que emplearemos en esta obra mencionando lo que Klein (1957) deca: En la teora
econmica de la produccin y en la de la empresa, la programacin lineal y el anlisis de
factores y productos al referirse al modelo de Leontief contienen ramales economtricos.
Cuando estos dos mtodos se llevan a un nivel emprico de reunir datos y estimar
coeficientes o relaciones completas, nos encontramos con problemas economtricos. El
trabajo emprico en estos campos no ha sido adecuadamente enlazado con la teora de
la probabilidad y con la inferencia estadstica, pero esto no quiere decir que los problemas
estn fuera de los lmites de estas dos materias. Se debe sencillamente a que no han sido
todava adecuadamente formulados como problemas economtricos y porque los datos
empricos utilizados no han constituido una muestra razonable
1
.
Aunque Kinnear y Taylor (1993) se refieren a la investigacin de mercado, seguimos lo
citado por ellos, en el sentido de que elaboramos este captulo, pensando lograr una visin
general de las etapas del proceso de investigacin economtrica; satisfacer la necesidad,
frecuentemente expresada por los estudiantes, de conocer qu es una investigacin
economtrica y, finalmente, introducir el mtodo que utiliza la econometra emprica
2
.
Asimismo, ilustramos las etapas de la investigacin economtrica y los tipos de investigacin
que pueden utilizarse. Por ltimo, deseamos demostrar que la econometra est inserta en
un proceso que, paso a paso, va llevando al investigador a corroborar sus teoras. En este
sentido, este captulo sirve de referencia unificadora para quien lea los siguientes que tratan
aspectos especficos de la econometra, en tanto, aplicacin de la estadstica y las
matemticas a la economa
3
.
El proceso formal de investigacin economtrica se puede considerar como una serie de
etapas que encuentran su origen en la metodologa de la investigacin. El cuadro 2.1 ilustra
las etapas y pasos de este proceso.
Para realizarlo de manera efectiva es necesario prever todos las etapas y reconocer su
interdependencia. Sintticamente, estas etapas ilustran las partes de este manual. Se trata
de elaborar los pasos necesarios para que el investigador social lleve adelante el proceso
emprico para la corroboracin de las teoras.
Si la econometra es, fundamentalmente, operativa tenemos que acercarnos ms a la
realidad, introducirnos ms en los pormenores de ella para conocer cul es su metodologa
especfica, o sea, cmo opera un investigador con econometra y qu debe conocer un
econometrista desde el comienzo hasta el fin de su trabajo. Por mtodo se entiende el modo
de decir o hacer con orden una cosa
4
. Al respecto, dice Barbancho (1962): aun cuando no es
posible fijar, de manera concreta, las etapas por las que ha de discurrir un econmetra,
entre otros motivos porque dependen de la clase de trabajo que se vaya a realizar
5
,
debemos mostrar de forma exhaustiva el proceso de investigacin economtrica.


1
Klein, L. The scope and limitations of Econometrics. Applied statistics. 1957. p.
2
Kinnear y Taylor. Investigacin de Mercado, un enfoque aplicado. Mc Graw Hill. 1993. p. 61
3
Definicin de la Real Academia Espaola.
4
Real Academia Espaola. Op. Cit.
5
Barbancho, A. Op. Cit. P. 183
ETAPAS PASOS Clasificacin Tipos
Incorporadas al
anlisis
CONCEPTOS tericos o
prcticos, aplicados en esta
etapa
teora Esttica
1
Definicin de la Investigacin,
Orientacin en el campo de la
Investigacin y Formulacin de un
sistema de hiptesis
Documentacin Descriptiva
Estudio de la Situacin
Documentacin Explicativa
Sistema de hiptesis para el
estudio
teora Dinmica
Exacta o no exacta
a travs de funciones
o ecuaciones
Teora Econmica, Modelos
Econmicos, Metodologa de la
Investigacin, Economa
matemtica
de corte transversal (o de espacio)
Personas, Empresas,
Instituciones, Regiones,
Pases, etc.
de tiempo (o longitudinal)
Anual, Semestral,
mensual, semanal,
diario, etc.
Definicin de las unidades de
observacin
de panel

Combinacin de corte
transversal y de tiempo
... por seleccin
Probabilstica o casual
cuantitativas
Definicin de las variables a
observar
cualitativas
Aleatorias o determinista
... de manera
Estocsticas o no
estocsticas
de observacin
de anlisis estadstico
de utilizacin estadstica de los
resultados
2
Planteo de una tabla de datos y
diseo de encuesta
Definicin de los Mtodos
de precisin que se desea tengan los
resultados

Teora Estadstica, Teora
Econmica
primarias
3
Diseo de las fuentes de
informacin
Ordenacin de las fuentes de
informacin
secundarias

por definicin del
proceso de seleccin y
de de estimacin
Inferencia Estadstica. Muestreo
Diseo del trabajo de campo
reales
categricos
Discretos o continuos
Obtencin de datos brutos
binarios Cdigos 0 1
Codificacin de la informacin
4
Recoleccin, procesamiento y
organizacin de los datos
Organizacin de los datos

... provenientes de
fuentes de informacin
secundarias o primarias
Diseo de recorrido territorial,
Planillas de clculo,
Homogeneizacin de datos,
Software economtrico
Ecuaciones o funciones estocsticas o no estocsticas Individuales o conjuntas
5
Anlisis y presentacin de la
informacin

Modelos Economtricos simples o mltiples
Dinmicos o Estticos o
de esttica comparativa
... para describir o
predecir una situacin o
ambas cosas
Estadsticas Descriptivas Pruebas
de hiptesis Regresin, Anlisis
Estadstico Multivariado. Modelos
dinmicos Anlisis de Series de
Tiempo, Modelos
Multiecuacionales, Modelos
especiales.
Cuadro 2.1. Etapas de una Investigacin Economtrica

Pero, cul es el fundamento metodolgico de este razonamiento?. Es decir, el
econometrista acta como un investigador y debe fundamentarse como tal. Para ello,
Sampieri (2000) establece que el proceso de investigacin est constituido por una serie de
partes ntimamente relacionadas, entre ellas el marco terico y el anlisis desempean un
papel fundamental
6
.

2.2. El marco terico
El marco terico inicia el proceso dando lugar a una problemtica expresada a priori en la
forma de un conjunto de proposiciones. Si estas se presentan en forma aislada, el estudio
adopta el carcter de descriptivo; mientras que, si estn interrelacionadas, el estudio ser
explicativo.
En Ciencias Sociales la Teora es una construccin lgica, es decir, un sistema deductivo
que slo debe cumplir con los requisitos lgicos hiptesis y tesis y, aunque se
construye sobre la base de la experiencia, no debe ser sometida a pruebas de
falsificacin. En cambio, Modelo es una construccin lgica emprica que debe cumplir
con los requisitos lgicos hiptesis y tesis y con los empricos caracterizados por las
pruebas de validez.
Dagum y Dagum (1970) expresan que la combinacin de la Teora con la Experiencia
permite la formulacin de un modelo cuyo contenido es en parte terico y en parte
emprico. La relacin entre Teora y Experiencia constituye el esquema de referencia en la
construccin de los Modelos
7
.
El marco terico del econometrista est determinado por la teora econmica, ms
especficamente, por la teora del problema que desea estudiar y que puede o no estar
expresada a travs de un modelo econmico.
La investigacin economtrica comienza con la definicin de la investigacin que se har a
partir del conocimiento de ese marco terico. La primera tarea del investigador es la
decodificacin de la realidad, y esa decodificacin slo puede ser realizada segn una
teora implcita o explcita.
Ejemplo 2.1. Una teora econmica es el conjunto de proposiciones y definiciones
extradas de la realidad social y que explica los fenmenos econmicos concretos.
El modelo econmico es construido a partir de trminos generales, definiciones y
supuestos de la teora o de una porcin de ella. Para poder realizar la prueba de
validez de este modelo, el econometrista, seala cules son los problemas ms
significativos, las maneras cmo se seleccionarn los datos, la seleccin de diseo
ms correcto, as como la bsqueda de orden o de patrones entre ellos y la
interpretacin de los hallazgos de investigacin.
El diseo de investigacin se refiere al conjunto particular de mtodos seleccionados por
el investigador, tanto para la bsqueda de nuevos hechos como para la determinacin de
sus conexiones. Aqu se decide cmo se van a seleccionar los datos, cules sern los
mtodos analticos, cmo se va a formular el problema, que tipos de instrumentos
especficos se van a utilizar, o como se va a realizar el pretest.
En la fase emprica el investigador es guiado por la teora y el modelo hacia los
fenmenos concretos que contrastarn sus hiptesis tericas. En la fase interpretativa se
comparan los hechos con su teora inicial, examinando las consecuencias que tienen para
la teora la comprobacin o refutacin de las hiptesis. Como sealamos, el proceso de
investigacin debe ser sistematizado en etapas.

6
Sampieri
7
Dagum, C y Bee de Dagum.


6
Distintos tipos de investigacin
Debemos sealar que toda investigacin economtrica comienza con algn tipo de
interrogante que tratar de ser resuelto. Lo que expresamos a continuacin muestra los
distintos tipos de investigacin que se pueden realizar. Es, para nosotros, un certeza de
que, en su investigacin, el econometrista debe emplear los estudios exploratorios,
descriptivos, correlacionales y, fundamentalmente, explicativos.
La investigacin cientfica tiene como objetivo terico, ms general, dar respuesta
inteligible, confiable y vlida a preguntas especficas o problemas de investigacin. Las
respuestas se dan por lo general en trminos de qu, cmo, dnde, cundo y porqu. Sin
embargo, no toda la investigacin tiene como propsito responder a todos los
interrogantes existiendo la posibilidad de que se trate de responder solamente a alguno
de ellos.
La formulacin del problema de investigacin es uno de los pasos principales y ms
difciles de resolver en cualquier diseo de investigacin. El tipo particular de estilo
cognoscitivo de una investigacin de carcter cientfico, exige del investigador no
solamente claridad en la formulacin del problema a investigar, sino tambin especificidad
en trminos del tipo de respuesta que se busca a tipos especficos de preguntas.
Si en un comienzo los intereses del investigador pueden ser de carcter muy amplio, en
trminos de la investigacin economtrica siempre hay que tener bien claro qu es lo que
se est buscando, y el tipo de informacin que dar la respuesta a sus preguntas.
Ejemplo 2.2. El econometrista puede tener como rea de inters general aspectos
vinculados al modelo de mercado, e imponer como objetivo buscar la resolucin de
las condiciones de equilibrio parcial del mismo, algn interrogante sobre sus
caractersticas, encontrar las variables que satisfarn esa condicin del modelo,
etc. Pero para los propsitos de la investigacin, el problema tiene que ser
formulado de manera ms especfica, buscando las respuestas a nivel de los cinco
interrogantes formulados ms arriba planteando preguntas tales como:
qu tipos de modelos tericos han sido formulados?
qu tipo de variables fueron especificadas?
cmo estn construidos?
dnde fueron aplicados?
cundo y quin lo formul?
porqu se aplic al estudio de la esttica econmica?
La bibliografa especializada acostumbra diferenciar los estudios o diseos de
investigacin en estudios exploratorios, descriptivos y explicativos
8
.
Los estudios exploratorios se efectan cuando el objetivo es examinar un tema o
problema de investigacin poco estudiado o que no ha sido abordado antes. Es decir,
cuando la revisin de la bibliografa revel que nicamente hay guas no investigadas e
ideas vagamente relacionadas con el problema de estudio.
Ejemplo2.3. Si alguien desea investigar lo que opinan los habitantes de alguna
regin sobre un nuevo producto y cmo insertarlo en el mercado; revisa la
literatura y encuentra que se han hecho muchos estudios similares pero en otros
contextos (otras regiones del pas o del extranjero). Estos estudios le servirn para
ver cmo han abordado la situacin de investigacin y le sugerirn preguntas que
puede hacer, sin embargo, el producto y el mercado son diferentes, la relacin
entre ambos es nica.
Los estudios exploratorios son como realizar un viaje a un lugar que no conocemos, del
cual no hemos visto ningn documental ni ledo algn libro, sino simplemente alguien nos
ha hecho un breve comentario sobre el lugar.

8
Sampieri y . ob. Cit p.


7
Los estudios descriptivos son ms especficos y organizados que los estudios
exploratorios, el inters est enfocado en las propiedades del objeto o de la situacin. Se
centran en medir con la mayor precisin posible y dan por resultado diagnsticos. Este
tipo de estudios requiere un considerable conocimiento del rea que se investiga para
formular las preguntas especficas que busca responder.
Ejemplo2.4. Un investigador economtrico puede pretender describir a los
sectores industriales en trminos de su produccin, tecnologa, capital, y trabajo.
Entonces, mide esas variables en un nmero considerable de empresas para
describir que tan automatizado est cada sector industrial (tecnologa), cunta es
la diferenciacin horizontal (produccin), vertical (capital) y espacial (nmero de
puestos de trabajo), y en qu medida pueden innovar o realizar cambios en los
mtodos de trabajo o maquinaria (capacidad de innovacin).
Los estudios correlacionales tienen como propsito medir el grado de relacin que
exista entre dos o ms conceptos o variables en un contexto particular.
Ejemplo 2.5.
a mayor variedad de productos en el mercado, corresponde mayor nivel
de ventas, en un sector o empresa, en particular?;
los productores rurales que adoptan ms rpidamente una innovacin
tecnolgica, poseen mayor capital que los productores que la adoptan despus?
Los estudios explicativos dan respuesta a los porqu. Estn dirigidos a responder a las
causas de los eventos fsicos o sociales y van ms all de la descripcin de conceptos o
fenmenos o del establecimiento de relaciones entre conceptos. Su inters se centra en
explicar porqu ocurre un fenmeno y en qu condiciones se da ste, o porqu dos o ms
variables estn relacionadas.
Ejemplo 2.6. Dar a conocer la tecnologa incorporada en un sector industrial, el
capital empleado, los empleos generados y la produccin realizada es un estudio
descriptivo. Relacionar dichas variables con la produccin realizada, con el nivel de
actividad econmica y con el nivel de consumo y precios (estudio correlacional) es
diferente de sealar porqu la produccin realizada por el sector industrial
analizado responde con ciertos parmetros a la tecnologa incorporada, al trabajo y
al capital (estudio explicativo).
El sentido economtrico del anlisis en investigacin
Decamos que en la investigacin economtrica, el marco terico conjuntamente con el
anlisis desempeaban un papel fundamental. Como una primera aproximacin al mtodo
economtrico, podemos decir que para llevar a cabo una investigacin econmica emprica
se requiere, en la mayora de los casos, la utilizacin de modelos economtricos. Estos se
asocian fundamentalmente con la etapa de anlisis de la informacin del proceso de
investigacin. Pero para llegar a esta etapa se requiere al menos, a) exponer en forma
precisa la informacin que se necesita en espacio y tiempo determinado; b) resumir las
principales operaciones de campo que comporta todo proceso de observacin, esto es, a
partir de la seleccin de ciertos atributos de un conjunto de unidades de una poblacin,
aquellas operaciones consisten en medir esas caractersticas a partir de una muestra o de
fuentes secundarias y resumirlas en una tabla de datos; c) la tabla de datos es una
exposicin completa, entonces, de las observaciones, temporales o espaciales, en fila y de
las caractersticas o atributos observados de las mismas que pueden ser variables
cuantitativas o cualitativas, cuyos valores se obtendrn de una muestra estadstica o de
fuentes secundarias aplicando un proceso de recoleccin y procesamiento de la informacin-;
d) evaluar la asociacin o relacin entre las caractersticas seleccionadas y observadas,
temporal o espacialmente, aplicando modelos economtricos.
La primera etapa mencionada en el prrafo anterior recibe, generalmente, el nombre de
Definicin de la investigacin y contempla tanto el o los objetivos e hiptesis de
investigacin. Las fuentes de informacin para elaborar las hiptesis de investigacin son,
fundamentalmente, en una investigacin econmica, la teora, la investigacin exploratoria y
la experiencia. En cuanto a la teora habr que considerar, principalmente, la teora
econmica y la teora estadstica. De esta forma, se define el mtodo de la econometra


8
como aqul que tiene por finalidad corroborar hiptesis y teoras formuladas por la teora
econmica. Esta verificacin se hace con el auxilio, imprescindible, de las matemticas y de
la estadstica.
Segn esta concepcin de los modelos econmicos y de la econometra, los mtodos
economtricos utilizan las tcnicas de la estadstica matemtica, fundamentada en la teora
de la probabilidad, para describir analticamente una situacin de la economa en espacio y
tiempo determinado, para hacer pronsticos o analizar polticas probando o refutando
empricamente la validez de un modelo econmico.
Se utiliza el trmino modelo conjuntamente con economtrico para distinguir entre
modelo econmico y modelo economtrico, que se diferencia de aquel en su formulacin.
Este ltimo tiene en cuenta una parte sistemtica a veces, determinista y una parte
aleatoria, quedando especificado por la siguiente ecuacin:
(2.1) T t X X Y
t kt k t t
, , 1 ;
2 2 1
K L = + + + + =
donde
T t , , 1 K = , indica que se trata de unidades de observacin temporales en
contraposicin con las espaciales (tambin llamadas de corte transversal
v.g. n t , , 1 K = ).
kt k t
X X + + + L
2 2 1
; es la parte sistemtica del modelo economtrico
(tambin llamada determinista en el caso de que los coeficientes
k j
j
, , 1 ; K = , no sean cambiantes o aleatorios).
t
; es la parte aleatoria del modelo economtrico.
kt t t
X X Y , , ,
2
L ; son las variables econmicas o atributos de las unidades de
observacin entre las que se quiere establecer alguna relacin
proveniente de la teora econmica y que quedaron especificadas en la
tabla de datos del proceso de investigacin.
De esta manera, consideramos que toda investigacin econmica que desee hacer usos de
los mtodos economtricos debe estar basada en una teora econmica. No se concibe la
medicin sin teora
9
. Por lo tanto, no se concibe la econometra fuera de la teora
econmica (micro o macroeconmica). Es decir, la econometra, en tanto ciencia de la
medida de los fenmenos econmicos, provee elementos de anlisis que, en su conjunto,
hacen plausible la investigacin economtrica, que, en palabras de Fossati (1958), supera,
por una parte, a la estadstica econmica porque sta, por as decirlo, nos presenta medida
sin teora y, por otra, a la economa pura por cuanto se manifiesta como teora sin medida
10
.

2.3. Mtodo de la econometra
Antes del desarrollo completo de las etapas de la investigacin economtrica, mostradas en
el cuadro 2.1, veremos que las mismas contienen (lo mostraremos en forma exhaustiva)

9
Una excelente referencia para ampliar estos conceptos el lector la puede encontrar en Pulido, A. Modelos
economtricos. Pirmide. 1993. p. 47 a 53
10
Fossati. Introduzionedi calcolo statistico all econometria. 1958 p.160. Cit. Por Barranco. Op. Cit. P.188.


9
fases que determinan el mtodo economtrico. Con ello daremos cuenta cabal de la
complejidad de este tipo de investigaciones
11
.
Etapa 1: Definicin de la Investigacin, Orientacin en el campo de la
Investigacin y Formulacin de un sistema de hiptesis
Fase 1.1) Partiendo del supuesto de que la formulacin de una teora econmica cualquiera
no corresponde al econometrista sino al economista terico, lo primero que ha de
hacer aqul es conocer dicha teora. Es en este momento cuando debemos aplicar
nuestros conocimiento de cmo formular un marco terico.
Fase 1.2) Si la teora no est expresada en lenguaje matemtico, la segunda fase, de esta
etapa, consistir en proceder a ello, es decir en obtener el modelo econmico.
Fase 1.3) Construccin del modelo, es decir, especificacin de las relaciones de
comportamiento, institucionales, legales, tcnicas y contables, con mencin expresa
de las variables que, segn la teora, entran en cada relacin y de su forma
funcional.
Fase 1.4) En relacin directa con la fase anterior, especificar las ecuaciones que relacionan a
las variables con lo que quedar formulado un sistema de hiptesis. En esta misma
fase se suele incorporar las tesis a las que se puede arribar de acuerdo a las
hiptesis formuladas.
Etapa 2: Planteo de una tabla de datos y diseo de encuesta
Fase 2.1) Enumeracin de todas las variables relevantes para el fenmeno que pretende
explicar la teora. Detallando si son exgenas o endgenas, y el tipo de variables
(cuantitativas o cualitativas), retardadas o no. En el caso de modelos
multiecuacionales deber, a su vez, analizarse el tipo de relacin, interdependiente o
causal, que liga a las variables endgenas (esto nos servir para saber si el modelo
es, respectivamente, interdependiente o recursivo).
Fase 2.2) Indicacin expresa del tipo de observaciones que van a utilizarse, es decir si van a
ser unidades temporales o espaciales. El modelo difiere en uno u otro caso.
Fase 2.3) En caso de que las fuentes de informacin, sobre las unidades de observacin,
sean de carcter primarias, elaboracin del instrumento de recoleccin de datos.
Etapa 3: Diseo de las fuentes de informacin
Fase 3.1) Identificacin de las variables y los datos que van a ser observados con las fuentes
de informacin.
Fase 3.2) Fijacin del espacio geogrfico al cual se van a referir las observaciones.
Fase 3.3) En el caso de datos temporales, determinacin del tiempo que ha de tomarse
como unidad de observacin. Esto se har de acuerdo a la teora contenida en el
modelo. Cabe sealar que el tomar cono unidad aos, trimestres o meses puede
afectar a la calificacin de las variables y a la eficacia de los retardos.
Fase 3.4) En el caso de datos temporales, determinacin del perodo total de tiempo al cual
se van a referir las observaciones. Por lo general, debe tenderse a elegir ciclos
completos porque de no obrar as, los resultados dependern de la fase del ciclo al
cual corresponden los datos. En todo caso, se tendr en cuenta la teora contenida
en el modelo.

11
Estructuramos la exposicin siguiendo el esquema presentado por Barbancho. Op. Cit. P. 183 y Ss.


10
Fase 3.5) En el caso de datos espaciales o de corte transversal, la eleccin del momento
temporal suele venir casi siempre, mas o menos, forzada. Pero debe tenerse
presente, para interpretar correctamente los resultados, la coyuntura del tiempo al
cual se refiere la encuesta. Las reacciones de los consumidores y de los empresarios
no son las mismas, evidentemente, en todas las fases de un ciclo; esta
particularidad es de especial relevancia para interpretar correctamente los resultados
y tambin cuando se pretende aplicar dichos resultados a otras fases del ciclo.
Fase 3.6) En el caso de datos espaciales y de fuente primaria, establecer el tamao
adecuado de la muestra y el tipo de muestreo a utilizar de acuerdo a la distribucin
de las unidades de observacin en la poblacin.
Fase 3.7) En el caso del tratamiento conjunto de datos temporales y espaciales (datos de
panel), elegir un criterio adecuado para obtener la suficiente cantidad de datos que
haga posible ese tratamiento.
Etapa 4: Recoleccin, procesamiento y organizacin de los datos
Fase 4.1) En el caso de fuentes de informacin secundaria, organizacin de las mismas y
procesamiento en una planilla de calculo, con caractersticas adecuadas a una tabla
de datos, que facilite su exportacin a un software economtrico, con las unidades
en las filas y las variables en las columnas.
Fase 4.2) En el caso de fuentes de informacin primaria, organizacin del relevamiento de
las unidades de observacin, supervisin de la recoleccin de los datos, organizacin
y procesamiento en una planilla de calculo, con las mismas recomendaciones que
establecimos en la fase anterior.
Fase 4.3) Eleccin de un software economtrico adecuado para la importacin de los datos
procesados en las fases anteriores.
Fase 4.4) Realizacin de los estudios exploratorios, descriptivos y correlacionales, a partir de
los datos procesados. Verificacin del posible agrupamiento de unidades de
observacin, temporales o espaciales, estimacin de las caractersticas poblacionales
de las variables relevadas y, de corresponder, aplicacin de la teora de la decisin
estadstica.
Fase 4.5) En relacin con la fase anterior, consideracin de la conveniencia de eliminar de los
datos observados, los influjos sistemticos no recogidos por la teora o de introducir
una variable especfica que los represente.
Etapa 5: Anlisis y presentacin de la informacin
Fase 5.1. Especificacin del modelo economtrico. Transformar el modelo econmico en
modelo economtrico. Recordamos que un modelo economtrico es un modelo
econmico que contiene la especificacin necesaria para su aplicacin emprica.
Fase 5.2) En el caso de modelos multiecuacionales, identificacin de los parmetros
estructurales del modelo.
Fase 5.3) Estimacin de los parmetros estructurales. Suponemos, en esta fase, que el
modelo economtrico que se va a estimar ya es definitivo, esto es, que no se estn
realizando ensayos para probar, por ejemplo, la conveniencia de incluir o excluir
variables en ciertas relaciones; no obstante, si esto an fuera necesario habr que
realizar, previamente a la estimacin definitiva, las pruebas estadsticas necesarias
para evitar los errores de especificacin. La estimacin requiere de ciertas
especificaciones, las cuales se relacionan a continuacin junto a otras
particularidades de inters.


11
a) Si algunas de las relaciones no son lineales y esto dificulta o no hace posible la
estimacin, habr que buscar un mtodo aproximado para convertir en
lineales aquellas relaciones.
b) Eleccin del mtodo de estimacin ms apropiado. En el caso de los modelos
de ecuaciones mltiples, es una prctica bastante corriente el utilizar ms de
un mtodo de estimacin. El avance de la econometra terica, tambin hace
plausible esta situacin en los modelos de una sola ecuacin.
c) Formulacin de las hiptesis estadsticas necesarias en relacin con las
perturbaciones aleatorias y sobre la parte sistemtica del modelo, para poder
proceder a la estimacin del modelo.
d) Determinacin del error estndar de los parmetros estimados.
Fase 5.4) Verificacin de la bondad de ajuste del modelo y la significacin individual y
conjunta de los parmetros estructurales.
Fase 5.5) Verificacin de las hiptesis sobre la parte sistemtica del modelo:
multicolinealidad, cambio estructural, errores de especificacin.
Fase 5.6) Verificacin de las hiptesis estadsticas formuladas sobre las perturbaciones
aleatorias: media nula, no autocorrelacin y homocedasticidad.
Fase 5.7) Verificacin de las hiptesis econmicas del modelo:
a) En cuanto a la especificacin del modelo, mediante el coeficiente de correlacin
mltiple para cada relacin.
b) En cuanto a la validez del modelo para explicar el fenmeno, mediante su poder
predictivo.
c) En cuanto a ciertos parmetros estructurales, mediante los contrastes de
restricciones lineales adecuadas a la teora.
Fase 5.8) Interpretacin y anlisis de los resultados en relacin con la teora econmica y el
grado de agregacin de las variables; propiedades dinmicas del modelo, cuando es
de este tipo y, por ltimo, comparacin con otros estudios anlogos.
Fase 5.9) Formulacin de predicciones.
Fase 5.10) Comunicacin al economista terico de los resultados y posiblemente, de la
necesidad de una reparacin de la teora, si sta no resulto satisfactoria.
Por lo visto, establecer un mtodo significa proporcionar una idea acerca de cmo
llevar a cabo una investigacin aplicada a la economa, considerando la utilizacin de
modelos economtricos.
Al decir de Barbancho
12
, como en la mayor parte de los casos ocurre, tambin
para la Econometra es difcil dar un esquema, que sea generalmente vlido, en la
investigacin. Ms, a pesar de ello, existen unos determinados estadios funcionales por
los que necesariamente tiene que pasar toda investigacin economtrica para que cumpla
los requisitos de un proceso cuantitativo. Dichos estadios son de naturaleza terico-
econmica, por una parte, y estadstica, por otra. El orden por el que hay que pasar por
ellos no es fijo, ya que depende de las condiciones particulares de cada caso.
Frecuentemente, se pasa varias veces de uno a otro campo, es decir de la Teora
econmica a la Estadstica, como una especie de juego de vaivn o, utilizando el smil
de Timbergen, como si se tratara de un partido de tenis entre economistas puros y
econometristas.

12



12
De esta forma, el econometrista prueba la validez de un modelo econmico y, si
es incorrecto, lo devuelve al terico para que la reformule. Este movimiento entre los
especialistas se produce hasta que se acepta la validez.
El desarrollo del conocimiento de las ciencias, tanto experimentales como no
experimentales, dado su origen emprico, en general, se ajusta a un mtodo que sigue las
siguientes etapas:
1. definicin del problema de la teora econmica
2. planteamiento de una tabla de datos
3. diseo de fuentes de datos
4. recoleccin y procesamiento de los datos
5. anlisis economtrico
El anlisis detallado de cada una de estas etapas arrojar luz sobre el proceso emprico de
construccin de los modelos economtricos, incluyendo sus caractersticas de generalidad
y validez y la elaboracin de las teoras econmicas. Se puede decir que se sigue un
proceso lgico emprico en la construccin de los modelos economtricos
13
.
Lo anterior debe tenerse en cuenta siempre. Incorporar esas fases a las etapas del proceso
de investigacin economtrica es de suma importancia si queremos realizar buenas
corroboraciones empricas. A continuacin, en este captulo, estudiaremos qu se debe tener
en cuenta a los efectos de realizar esa incorporacin en la etapa de definicin de la
investigacin. En los captulos siguientes abordaremos las otras etapas e incorporaremos las
fases del mtodo economtrico a las mismas.

2.4. Definicin de la investigacin economtrica
Podemos esquematizar, como se muestra en la figura 2.1, el problema de la definicin de
la investigacin, recordando que el primer paso que debe dar el investigador es tener una
slida orientacin en el campo que va a investigar. Esta orientacin se refiere a las
elaboraciones abstractas de teora, a los resultados de investigaciones y a las particulares
circunstancias concretas que constituyen el objeto o situacin a investigar. La definicin
de la investigacin es una exposicin lo ms precisa posible de la informacin que se
necesita.


TEORA

DEFINICIN DE
LA
INVESTIGACIN

OBJETIVO
DE LA
INVESTIGACIN

DOCUMENTACION
DESCRIPTIVA Y
EXPLICATIVA


HIPTESIS


ESTUDIO DE
LA SITUACIN
DISEO DE LA
INVESTIGACIN
ECONOMTRICA
Figura 2.1. Esquema de definicin de la investigacin

13
Dagum


13
Objetivo, Hiptesis y Tesis
El objetivo de la investigacin pregunta qu informacin se requiere de acuerdo a la
definicin de la investigacin planteada. Seala los elementos en el modelo que van a ser
investigados, incluso puede ser la seleccin de un modelo. Para ello, habr que observar
la realidad; agrupar las observaciones; realizar un anlisis exante; especificar un modelo
explicativo; realizar un anlisis expost; reespecificar el modelo propuesto y, por ltimo,
comprobar la utilidad prctica del modelo.
Las hiptesis son juicios de carcter conjetural y su funcin es sugerir nuevos
experimentos o nuevas observaciones. Indica lo que estamos buscando o tratando de
probar y pueden definirse como explicaciones tentativas del fenmeno estudiado. Es una
respuesta posible a los objetivos de una investigacin economtrica que, para ser
desarrollada, utiliza la teora estadstica y econmica, la investigacin exploratoria sobre
el tema de inters particular y la experiencia anterior del investigador con problemas
similares.
La hiptesis es el axioma o conjunto de axiomas o proposiciones iniciales referente a las
relaciones de comportamiento de los sujetos de la actividad econmica, teniendo en
cuenta las relaciones institucionales y tecnolgicas vigentes. Equivale a describir las
causas del fenmeno bajo estudio.
Toda hiptesis para ser considerada como tal debe cumplir con los requisitos de
consistencia (no contradiccin entre las proposiciones iniciales que integran la hiptesis) e
independencia (cada proposicin inicial no puede ser deducida como proposicin final de
las restantes).
Un modelo que corresponde a una hiptesis consistente e independiente es completo o
admite solucin.
Como las proposiciones iniciales se especifican matemticamente por medio de
ecuaciones lineales, las propiedades de consistencia e independencia se pueden expresar
ms rigurosamente.
De esta forma, dado el siguiente modelo representado por un sistema de m ecuaciones
lineales con n incgnitas y pudiendo ser: n m n m n m < = > ;

= + + +
= + + +
= + + +
m n mn m m
n n
n n
b x a x a x a
b x a x a x a
b x a x a x a
L
M M O
L
L
2 2 1 1
2 2 2 22 1 21
1 1 2 12 1 11
) 1 (
que matricialmente es,
0 ) 2 ( = = B AX B AX
siendo:
| | A
, matriz de coeficientes de orden
n x m
(
m
filas por
n
columnas)
| | X
, vector columna de las incgnitas de orden
1 x n
(
n
filas por
1
columna)
| | B
, vector columna de los datos de orden
1 x m



14
Si la matriz se descompone en
n
vectores de orden
m

| |
| |
| |

=
=
=
mn n n n
m
m
a a a a
a a a a
a a a a
, , ,
, , ,
, , ,
) 3 (
2 1
2 22 12 2
1 21 11 1
K
M M M
K
K

se dice, entonces, que el nuevo vector de orden
m

n n
a x a x a x + + + L
2 2 1 1
) 4 (
es una combinacin lineal de los vectores
n
a a a , , ,
2 1
L
siendo
X
, parmetro arbitrario
que

a un campo numrico
F
.
Teorema 1.1. (independencia). Los vectores
n
a a a , , ,
2 1
L
son linealmente
independientes (dentro de un campo numrico
F
, si y slo si para que

=
=
n
i
i
a
i
1
0
deben ser todas las
0 =
i

Teorema 1.2. Las ecuaciones del sistema ) 1 ( son linealmente dependientes, si y slo si,
| | m AB r < , siendo | | A r el mximo nmero de vectores linealmente independientes de
| | A y m el nmero de ecuaciones.
Si el rango de la matriz aumentada, | | m k AB r < = , entonces k m ecuaciones del
sistema son combinacin lineal de las k restantes.
Estas k m ecuaciones son redundantes y pueden eliminarse del modelo sin que afecte
su solucin.
Teorema 1.3. (consistencia). Un sistema 0 = B AX , de m ecuaciones lineales con n
incgnitas, es consistente si y slo si, | | | | AB r A r = . Esto implica que el vector | | B debe
ser una combinacin lineal de las columnas de | | A .
Teorema 1.4. Si el | | | | n AB r A r = = (siendo n el nmero de variables dependientes o
endgenas) el sistema tiene solucin nica.
Teorema 1.5. Si el | | | | n AB r A r < = (siendo n el nmero de variables dependientes o
endgenas) el sistema tiene infinitas soluciones.
Teorema 1.6. Si el
| | | | AB r A r
l sistema no es consistente y no admite solucin alguna.


15
Ejemplo 2.7. Sea un modelo interdependiente del ingreso nacional que toma en
consideracin los impuestos totales.
(1) 1 0 ; ) (
1 1 1 0
< < + + =
t t t t
T Y C
(2) 1 0 ;
1 2 1 0
< < + + =
t t t
Y T
(3)
t t t t
G I C Y + + =
donde:
t
C = consumo nacional
t
T = impuestos totales
t
Y = ingreso nacional
t
I = inversin neta (considerada autnoma)
t
G = gasto pblico en bienes y servicios
La construccin de los modelos econmicos generalmente requiere una solucin
nica para lo cual se exige el cumplimiento de los teoremas 3 y 4. Ello implica,
como condicin necesaria, que el nmero de variables sea igual al nmero de
ecuaciones el sistema y como condicin necesaria y suficiente, que la matriz de
coeficientes sea no singular, es decir: 0 A
En cuanto a las ecuaciones del modelo,
(1) indica que los consumidores compran en funcin de sus ingresos disponibles
) (
t t
T Y , ecuacin de comportamiento
(2) representa el volumen total recaudado de impuestos en funcin del ingreso
nacional, ecuacin institucional
(3) es un axioma planteado por definicin del ingreso nacional como el total del
consumo ms la inversin neta ms los gastos pblicos. No es un axioma
empricamente comprobable y no puede ser sometido a pruebas de falsificacin.
Agrupando en el primer miembro las variables endgenas, que constituyen las
incgnitas del modelo, resulta:
(4) ;
1 0 1 1 t t t t
T Y C + = +
(5) ;
2 0 1 t t t
Y T + =
(6)
t t t t
G I C Y + =
en forma matricial:
(
(
(

+
=
(
(
(

(
(
(

t t t
t
t
G I Y
T
C
0
0
1
1 1
1 0 1
1 0
1

en notacin compacta resulta:
B AX =
En el anlisis de la consistencia se trabaja con la parte determinista del modelo,
eliminando el vector de variables aleatorias.
Se calcula el ]; [ A r
= + + + =
13
4
1 12
3
1 11
2
) 1 )( ( ) 1 ( ) 1 ( 1 A A A A
0 1
1 0
1 1
0
1 0
1
1
1
1
1

= =
1 1 1
) ( 1 1 1
1 1 1
+
1 ) 1 (
1 1
=
1 ) 1 ( 3 ] [
1 1
= A r
Slo ser igual a -1 si 0 1
1 1
= = que es imposible dado la especificacin de los
parmetros en las ecuaciones (1) y (2). Con lo que la matriz a ser no singular.
Adems, ; 3 ] [ = AB r ya que, el determinante de la matriz ampliada ] [ AB no se
puede calcular por no ser cuadrada y el determinante de mayor orden no nulo es el
de la submatriz ] [ A de la matriz ] [ AB
IA CONSISTENC AB r A r = = 3 ] [ ] [
y, ) ( : ] [ ] [
1
+ = = =

B A X NICA SOLUCIN n AB r A r
siendo n el nmero de variables endgenas.


16
Las Tesis o proposiciones finales obtenidas son lgicamente consistentes con los
postulados o proposiciones iniciales del sistema.
Las Tesis son las proposiciones finales o conclusiones referentes al comportamiento de los
sujetos de la actividad econmica deducidas a partir de las hiptesis o proposiciones
iniciales que posean las propiedades de consistencia e independencia.
Las tesis obtenidas deben ser legtimamente consistentes con el conjunto de las hiptesis,
o sea debe haber una afirmacin nica de verdad o falsedad. Un modelo generalmente
tiene ms de una tesis o sea ms de una conclusin.
Todo modelo, considerado como un sistema hipottico deductivo, incluye las
proposiciones iniciales o hiptesis y las proposiciones finales.
Ejemplo 2.8. Sea el siguiente modelo de mercado para un producto agrcola
(Wold)
(1) 0 ;
1 1 1
> =
t t
P D
(2) 0 ;
2 1 2 2
> + =


t t
P S
(3) 0 ); (
1 1
> + =


t t t t
S D P P
El modelo de mercado para un producto agrcola (Wold), es un modelo que tiene
gran generalidad desde el punto de vista de su parte terica. Es decir, el
comportamiento de la oferta, demanda y precio presentado en el modelo puede ser
aplicada, tericamente, a mercados para productos agrcolas, pero tambin, a
mercados de productos industriales o de cualquier otro tipo.
Desde el punto de vista de su parte emprica, el modelo es muy limitado ya que
otras variables se han eliminado y son muy relevantes, quitndole validez a sus
conclusiones.
Este modelo se basa en los siguientes supuestos o hiptesis:
segn (1) la demanda en un periodo es funcin lineal decreciente del precio
del mismo periodo;
segn (2) la oferta de un periodo es funcin lineal creciente del precio del
periodo anterior;
segn (3) el precio de un periodo es funcin del precio del periodo precedente
y del exceso de demanda esperada (medida por la diferencia entre la demanda de
un periodo y la oferta del siguiente).
Este conjunto de hiptesis cumple con los requisitos de independencia y
consistencia, en efecto:
(
(
(

+
+ =
(
(
(

(
(
(

1 2 2
1 1
1 1
1 0 0
1 0
0 1
t
t t
t
t
t
P
D P
S
P
D

y, en forma compacta: B AX =
es consistente e independiente, en efecto:
. : . var 3 ] [ ] [
1
B A X NICA SOLUCIN endgenas de nmero AB r A r

= = = =

Como puede apreciarse A es una matriz triangular, por lo tanto su determinante
ser el producto de los elementos de la diagonal principal.
Conclusiones o tesis que se pueden obtener a partir de las premisas o hiptesis:
a) "si la demanda
1 t
D resulta ser igual a la oferta ,
t
S el precio en el periodo t es
el precio de equilibrio ,
*
t
P deducindose de la ecuacin (3),
1
*

= =
t t t
P P P para todo
t en que se cumple la condicin de equilibrio, o sea:
0 1
*
P P P P
t t t
= = = =

L
b) "si la demanda esperada no es igual a la oferta en un periodo cero, el precio
t
P
de dicho periodo es
*
0
P P
Resolviendo el modelo con respecto a
t
P

se obtiene el comportamiento dinmico
del mismo. Utilizando el mtodo de solucin de ecuaciones en diferencias finitas, y
recordando que la forma terica del mismo es:
c aY Y
t t
= +
+1

donde la solucin particular es:


17
| | { } ) 1 ( ) ( ) 1 (
0
a c a a c Y Y
t
t
+ + + =
Resulta:
*
0
*
0 2 1
*
); ( )] ( 1 [ P P P P P P
t
t
+ + + =
que surge de:
) (
1 2 2 1 1 1 1
+ =
t t t t
P P P P
1 2 2 1 1 1 1
+ =
t t t t
P P P P
2 1 2 1 1
) 1 ( + =
t t
P P
) ( ) ( 1 [
2 1 2 1 1
= +
t t
P P
ahora se aplica el modelo terico de ecuaciones en diferencias finitas, de modo tal
que:
)]} ( 1 [ 1 {
) (
)] ( 1 [
)]} ( 1 [ 1 {
) (
2 1
2 1
2 1
2 1
2 1
0





+

+ +
(

+

=
t
t
P P
) (
) (
)] ( 1 [
) (
) (
2 1
2 1
2 1
2 1
2 1
0





+

+ +
(

=
t
t
P P
| | * )] ( 1 [ *
2 1 0
P P P P
t
t
+ + =
donde,
0
*
2 1
2 1 *
;
) (
) (
P P P
+

=



se deducen otras tres proposiciones finales respecto al comportamiento dinmico
del precio:
1) para ,
) (
2
0
2 1

+
< < el comportamiento dinmico del precio
t
P converge al
precio de equilibrio ;
*
P
2) para ,
) (
2
2 1

+
> el comportamiento es divergente o explosivo;
3) para ,
) (
2
2 1

+
= el comportamiento es oscilante, con fluctuaciones
regulares, siendo: para t par
0 2
P P
t
= y para t impar . 2
0
*
1 2
P P P
t
=

No obstante, se puede aumentar el grado de validez agregando variables
relevantes como por ejemplo, ingreso nacional en la ecuacin de demanda o gasto
social en la misma ecuacin, logrando mayor validez en las conclusiones pero
menor generalidad en las hiptesis.
Por otro lado, en economa, se puede presentar un orden jerrquico en la construccin de
modelos, donde los supuestos iniciales de uno son conclusiones o tesis de otros modelos
de orden superior.
La parte emprica de la construccin de los modelos exige su contraste con la experiencia
a fin de tener una medida de su realidad, esto es, el grado de representatividad de los
mismos y, por lo tanto, del alcance de sus aplicaciones empricas.
Las hiptesis y tesis de un modelo se contrastan con la experiencia en trminos de
probabilidad. La probabilidad de que las hiptesis y tesis no sean contradichas por la
experiencia aumenta con el nmero de pruebas que la corroboran y la diversidad entre
ellas.
Dos aspectos fundamentales hay que considerar en cuanto al contraste de los modelos
con la experiencia: la generalidad y la validez.
La generalidad supone reducir el grado de especificacin de las hiptesis con respecto a la
conducta "real" de los sujetos de la actividad econmica en tiempo y espacio
determinado. Cuando ms general sea el modelo ms probabilidades tiene de aplicacin
emprica, pero pierde validez en cuando a sus conclusiones.


18
Por el contrario, cuanto ms especificaciones se agreguen a las hiptesis se pierde
generalidad y se gana en validez.
Se entiende por validez el grado en que las conclusiones o tesis de un modelo explican la
conducta "real" de los sujetos de la actividad econmica en tiempo y espacio
determinado.




Figura 2.2. Relaciones entre generalidad y validez
En la construccin de los modelos se plantea, como problema crucial, el de la
generalizacin del conocimiento contra la especializacin del mismo. Es decir, cmo
agregar sustancias a las hiptesis que hagan ms vlido el modelo sin sacrificar en gran
medida su dimensin terica.
Los siguientes criterios son vlidos para el avance simultneo de generalidad y validez
formacin humanista del economista;
formacin matemtica y estadstica del economista;
el desarrollo de las matemticas sociales (esto es, las necesarias para la
solucin de los problemas planteados por la ciencia econmica);
el desarrollo de los mtodos estadsticos aplicables a las ciencias sociales;
perfeccionamiento de sistemas computados electrnicamente;
series estadsticas abundantes y precisas.
Una vez establecidas las hiptesis y tesis viene la etapa de diseo de la investigacin que
contempla cuestiones sobre la poblacin (espacio y tiempo) a estudiar y origina los
siguientes etapas de una investigacin economtrica.

Fuentes de informacin para desarrollar la hiptesis
Documentacin descriptiva
La literatura actual y los documentos histricos de informacin pueden dar luz a los
problemas a investigar, sobre todo en relacin a los aspectos y peculiaridades concretas.
Una revisin de informaciones de prensa, diarios, radio y televisin pueden resultar de
mucha utilidad cuando se trata de hacer un anlisis de contenido en investigaciones
donde el objetivo es la medicin de actitudes u opiniones, por ejemplo.
La consulta de archivos pblicos y de documentos oficiales es tambin til. Si existe el
inters o la necesidad de extraer de ellos algunos datos el trabajo puede ser ms arduo
porque depende de cmo est organizado el archivo.
El estudio puede recurrir a las informaciones disponibles en archivos privados, en los
cuales hasta las notas escritas a mano pueden ser usados. Debe tenerse especial cuidado
MAYOR
GENERALIDAD
MAYOR DIMENSIN TERICA
MENOR VALIDEZ
MENOR APLICACIN EMPRICA
MENOR
GENERALIDAD
MENOR DIMENSIN TERICA
MAYOR VALIDEZ
MAYOR APLICACIN EMPRICA


19
con el material estadstico disponible, el cual debe ser estudiado detenidamente, ya que la
utilidad de este material depende de la manera en que fue obtenido y calculado.
Estudio de la situacin
Si el rea de investigacin es totalmente desconocida para el investigador es
recomendable un primer contacto como observador participante.
Ejemplo 2.9. El investigador debe vivir con la gente que quiere estudiar, tomar un
trabajo en una fbrica del mismo tipo que la que va a estudiar o actuar como
espectador en un determinado ambiente.
Como complemento a los contactos como observador participante, es de gran importancia
llevar a cabo entrevistas no estructuradas con personas claves. En estas entrevistas hay
que buscar que el sujeto entrevistado est en su ambiente natural, de tal modo que
pueda contar sus deseos y opiniones con referencia a los problemas en los cuales el
investigador est actuando de la manera ms natural posible.
Ejemplo 2.10. La persona clave puede ser alguien que ocupe una posicin
destacada dentro de una industria, el presidente de un club, periodistas
especializados, polticos.
La idea es utilizar las entrevistas para hacer un cuadro de situacin y de los problemas
involucrados a travs de lo que diferentes personas piensan o actan con respecto a estos
problemas y de las actitudes que podran tomar.
Estas entrevistas deben ser realizadas por el mismo investigador. El nmero de
entrevistas vara de acuerdo al tipo de investigacin y es conveniente detallar preguntas
para fijar algunas reas que se desee cubrir. A veces de una pregunta se desprende un
rea desconocida que es conveniente desarrollar.
Con estas entrevistas el aspecto cualitativo entra en la investigacin. Luego de la
exploracin es posible comenzar a formalizar la hiptesis o incluso cambiar todo el
carcter de la investigacin. El proceso que sigue todo el primer paso de orientacin de
una materia y la formalizacin de una hiptesis se concentra en la recoleccin de datos a
travs de un cuestionario y el anlisis estadstico que da a la investigacin su carcter
principal de ser cuantitativa.
Documentacin explicativa
Se trata de analizar qu han expresado sobre nuestro tema de inters otros autores,
cmo han afrontado y formulado el problema, cmo lo han resuelto y a qu conclusiones
han llegado, cmo han definido sus conceptos, como han determinado sus observaciones
Las entrevistas cualitativas son el primer intento para integrar la documentacin
descriptiva y la conceptualizacin, ms o menos generalizada, a la situacin concreta de
la investigacin particular. A este nivel el investigador comienza a definir sus preguntas
ms especficamente as como a la formulacin de sus primeras hiptesis.
Es muy importante consultar la literatura explicativa o terica porque permite insertar la
investigacin en un marco de referencia terico ms general.
Puede suceder que el investigador quiera replicar un estudio ya realizado con anterioridad
o aplicarlo en otra rea de la realidad, esto no debe interpretarse como plagio, pues es la
manera en que la ciencia opera con mayor frecuencia con objeto de avanzar y ampliar el
campo de la teora.



20
Teora
Bsicamente, la formulacin de un sistema de hiptesis en la investigacin economtrica
descansa en la metodologa de la investigacin, la teora econmica, la teora estadstica y
la teora matemtica.
a) Es interesante tener presente lo que los cientficos, en general, dicen respecto de la
teora. En este sentido, una teora es un conjunto de conceptos, definiciones y
proposiciones relacionadas entre s, que presentan un punto de vista sistemtico
de fenmenos especificando relaciones de variables, con el objeto de explicar y
predecir los fenmenos. Los conceptos son abstracciones formuladas a partir de
generalizaciones de observaciones particulares que son definidas nominalmente y
que proporcionan el nivel de significado. Los conceptos describen los fenmenos y
pueden ser: conceptos categricos, que son complejos y se miden al nivel de
categoras nominales, y las variables, que representan dimensiones de los
fenmenos admitiendo grados de variacin que se miden a niveles ordinales,
intervalares o racionales. El concepto es un nombre al que hay que agregarle una
definicin. Cuando se ordenan conceptos y definiciones se obtienen esquemas
descriptivos que sirven para clasificar o diagnosticar la realidad. Las definiciones
son una forma de explicar, cuando se conectan conceptos tenemos un juicio
terico. Por proposicin se entiende cualquier generalizacin que puede probarse
como consistente o inconsistente con respecto a otras generalizaciones que
forman parte del cuerpo organizado de conocimiento; las proposiciones cientficas
deben ser sometidas a verificacin emprica.
En ciencias sociales la Teora es una construccin lgica, es decir, un sistema
deductivo que slo debe cumplir con los requisitos lgicos (hiptesis y tesis) y,
aunque se construye sobre la base de la experiencia, no debe ser sometida a
pruebas de falsificacin. En cambio, modelo es una construccin lgica emprica
que debe cumplir con los requisitos lgicos (hiptesis y tesis) y con los empricos
caracterizados por las pruebas de validez.
La combinacin de la teora con la experiencia permite la formulacin de un
modelo cuyo contenido es en parte terico y en parte emprico. La relacin entre
teora y experiencia constituye el esquema de referencia en la construccin de los
modelos, que se muestra en la figura 2.2.
Los requisitos lgicos hacen a la construccin ordenada y coherente de una teora
o de la parte terica de un modelo, respondiendo al esquema verdadero o falso de
la lgica formal, pero independientemente de la validez emprica que puedan
tener.



Figura 2.3. Esquema de referencia en la construccin de modelos

La ciencia econmica elabora sus teoras y modelos a partir de las observaciones
empricas y no experimentales de los sujetos de la actividad econmica, que
presentan caractersticas de permanencia y regularidad.
PARTE
TERICA
DEBE
CUMPLIR CON
LOS
REQUISITOS

HIPTESIS
TESIS
PARTE
EMPRICA
DEBE
CUMPLIR CON
LOS
REQUISITOS
PRUEBAS DE
FALSIFICACIN


21
b) Si el objetivo de la Econometra es la verificacin de las hiptesis econmicas no es
necesario probar que la investigacin que realizamos est en intima relacin con la
teora econmica (micro y macroeconmica).
Al respecto, queremos coincidir con Samuelson y Nordhaus (1999), la
microeconoma es la rama de la economa que se ocupa actualmente de la conducta
de entidades individuales como los mercados, las empresas y los hogares; en este
sentido los mtodos y modelos economtricos son aplicados en la administracin de
negocios ya que los actos interesados de los individuos generan un beneficio
econmico. Estos mismos autores definen a la macroeconoma como la rama que se
ocupa del funcionamiento general de la economa ciencia que se ocupa del
estudio de la manera en que las sociedades utilizan los recursos escasos
para producir mercancas valiosas y distribuirlas entre los diferentes
individuos . En este sentido por funcionamiento general de la economa
entendemos tanto los espacios sociales (sociedades) regionales, como nacionales y
supranacionales. Hubo un tiempo en que la frontera entre ambas era muy ntida;
ltimamente las dos subdisciplinas se han fusionado al aplicar los economistas los
instrumentos de la microeconoma a cuestiones como el desempleo y la inflacin
14

En la investigacin economtrica, lo primero que deber hacer el econometrista es
conocer la teora econmica formulada por el economista terico. Deber saber si la
teora formulada es dinmica o esttica. Por teora econmica dinmica se entiende
la que tiene en cuenta o explica los cambios en los valores de las variables
endgenas a medida que transcurre el tiempo, an cuando no haya modificaciones
en la estructura econmica o en las variables exgenas, excepto el tiempo. Mientras
que, por esttica econmica (o anlisis de equilibrio en la economa) entendemos al
anlisis terico de problemas en los que el tiempo no interviene explcitamente como
variable, ni en la forma de variables desfasadas o tasas de cambio. La esttica
maneja las situaciones de equilibrio, es decir, las que se mantienen una vez
alcanzadas. Veremos ms adelante ejemplos de esta clasificacin de la teora.
A su vez Chiang (1967), define a la esttica comparativa como el estudio
comparativo de diferentes estados de equilibrio, asociados con diferentes conjuntos
de valores de parmetros y variables exgenas. Para esa comparacin partiremos
siempre del supuesto de un estado de equilibrio inicial dado
15
.
Conviene, sin embargo, observar que esta relacin no es del mismo tipo que la
existente entre la Econometra y sus otros dos pedestales, ya que las Estadstica y
las Matemticas, no son, en cierto modo ms que un instrumento y un lenguaje,
en cambio la teora econmica viene a ser la fuente o el manantial que suministra
teoras para ser refutadas.
c) La econometra no puede existir sin la teora estadstica. Esto es as, simplemente,
porque la econometra no es ms que la estadstica especialmente adaptada a la
investigacin econmica. Los orgenes de la econometra tenemos que buscarlos
en la denominada Estadstica Econmica, o sea cuando se buscaba la medicin
sin teora. Recordemos que el anlisis de regresin y de correlacin fueron las
tcnicas utilizadas por los precursores de la econometra.
El clculo de probabilidades, el anlisis multivariante, los procesos estocsticos, la
teora de la estimacin, la de contrastacin de hiptesis (teora de la decisin
estadstica), y la de prediccin, incluyendo, por supuesto, las tcnicas de
muestreo, constituyen la base de formacin imprescindible de todo econometrista.
Sin embargo, la econometra y por lo tanto el economista, debe circunscribirse,
desde el punto de vista estadstico a los temas ms especficos que, dentro de la
investigacin economtrica, adquieren una fisonoma particular. Por otro lado, as
como la econometra se relaciona con la teora econmica, fundamentalmente
porque sirve para corroborar las teoras, se relaciona con la estadstica en sentido
similar; ya que, a lo largo de su historia ha servido para enriquecerla, como es el

14
Samuelson y Nordhaus. Economa. Mc Graw Hill. 1999. ps. 4 y 5.
15
Chiang, A. Mtodos fundamentales de economa matemtica. Amorrortu. 1982. p. 141


22
caso de regresin ortogonal o la estimacin de ecuaciones interdependientes, no
incluidos en tratados generales de estadstica.
d) Las matemticas, en realidad, vienen a ser dentro de la econometra una especie de
medio unificador de la teora econmica y de la estadstica. La teora econmica
puede formularse de una manera literaria. El mejor ejemplo, es la teora
Keynesiana formulada sin el uso de las matemticas; posteriormente, Hicks y
otros tericos la formularon matemticamente.
Sin el lenguaje de las matemticas el econometrista y por tanto el economista, sin
el lenguaje de las matemticas no puede llevar a cabo su trabajo; aunque, se
deber tener presente, que en todo momento el problema econmico debe ser el
rector de la investigacin economtrica. Esto se analizar en profundidad en el
punto siguiente.

2.5 Clasificacin de modelos
Dagum, C. y Dagum, E.M.de. (1971). "Introduccin a la Econometra". Editorial
Siglo XXI. Mxico.
CHIANG, ALPHA. (2006). Mtodos Fundamentales de Economa Matemtica.
Editorial McGraw Hill. Mxico.

2.6. Modelos econmicos y modelos economtricos
Una gran parte de los esfuerzos de los economistas ha consistido en elaborar modelos
genricos que sean aplicables con validez y generalidad a diversos sistemas concretos; a
este tipo de modelos, expuestos en forma matemtica, se los denomina modelos
econmicos. Pero como un modelo econmico es demasiado simplificado y excesivamente
general como para recoger todos los aspectos de un sistema, en un espacio y tiempo
determinado, se han desarrollado los modelos economtricos, que se caracterizan por ser
especficos para su aplicacin a sistemas reales, concretos y que generalmente se basan
en un modelo econmico ms o menos formalizado.
Sobre la base de los comentarios anteriores se pueden establecer las siguientes
diferencias entre un modelo econmico y un modelo economtrico:
DIFERENCIAS MODELO ECONMICO MODELO ECONOMTRICO
Espacio y
tiempo
Generalidad, sin definicin Definido, concreto a un sistema real
Relaciones
funcionales
Exactas o deterministas Aleatorias (no deterministas)
Funciones Con pocos o algunos requisitos,
generalmente sin explicitar. Y
= f (x, z)
Definida,

+ + = Z X Y
Otras
diferencias
Puede no incluir una variable
Puede incluir una variable
implcita
Considera variables tericas con
posible constancia
Incluye la variable ante
situaciones determinadas
No lo hace

No la puede considerar de esa
manera
Cuadro 2.2. Diferencias entre modelo econmico y economtrico


23
Por lo tanto, la Econometra se ocupa de estudiar estructuras (o modelos) que permitan
explicar el comportamiento o propiedades de una variable econmica utilizando como
causas explicativas otra u otras variables econmicas. Por ejemplo, explicar el
comportamiento de la inflacin tomando como variables explicativas la oferta monetaria y
el nivel de consumo agregado.

En resumen el anlisis economtrico considerar:
a) la especificacin de la estructura: MODELO ECONOMETRICO
b) el anlisis de las propiedades estadsticas del modelo
c) su estimacin
d) su utilizacin con fines predictivos o para el anlisis de cuestiones de poltica
econmica de ndole micro o macroeconmica.
A veces, es necesario utilizar modelos multiecuacionales en donde una variable a explicar
en una ecuacin pasa a ser explicativa en otra ecuacin del mismo modelo.
Por lo tanto, un modelo economtrico puede asumir diferentes formas segn
caractersticas propias, nmero de variables, nmero de ecuaciones, forma funcional, etc.

La siguiente clasificacin de los modelos economtricos se hace necesaria para su
posterior especificacin:












Figura 2. 4. Tipologa de modelos economtricos
Una vez especificados, los modelos deben ser estimados a partir de datos muestrales o de
fuentes secundarias. Este proceso de estimacin se complementa con el proceso de
inferencia, para posteriormente poder realizar predicciones, esto es valores futuros de las
variables del modelo.

Ejemplo 2.11. Sea la funcin de consumo
100 , , 1 ; K = + + = t Y C
t t t

En este modelo se pretende explicar la evolucin temporal de los gastos en
consumo por medio de una variable que determine el nivel de renta.
Modelo Lineal General Uniecuacional
Datos de Seccin Cruzada
Datos de Series Temporales
Datos de Panel
Modelo Lineal Multiecuacional
Ecuaciones Simultneas (SUR)
Sistemas de Ecuaciones
Modelos Dinmicos
Modelo Univariante
Series de Tiempo
Modelo de Funcin Transferencia


24
De acuerdo a esta especificacin, en cada perodo se debera haber consumido una
proporcin de la renta, medida por
t
Y ; la diferencia entre ambas cifras se supone
constante en el tiempo ) ( .
Este modelo de consumo se puede utilizar a tres niveles distintos:
A nivel agregado, en cuyo caso las variables
t
C e
t
Y sern indicadores del nivel de
consumo y la renta agregados. Para este anlisis se requieren observaciones
numricas de las variables durante un periodo de tiempo 100 , , 1 K = t . Por lo
tanto, las observaciones correspondientes a cada una de las variables es una serie
temporal


T PERODO C
t
Y
t

1 1974.I 130 1400
2 .II 133 1420
3 .III 137 1460
M
M
M

M
M
M

M
M
M

M
M
M

100 1998.III 421 2175
A nivel desagregado, por ejemplo relacionando los gastos en un cuatrimestre en
consumo y los ingresos de las familias. En este caso:
500 , , 1 ; K = + + = t Y C
i i i

En donde los subndices indican que cada observacin corresponde a una familia
distinta y no a un periodo de tiempo diferente. Por lo tanto, las observaciones
correspondientes a cada una de las variables es un dato obtenido de una muestra
de un conjunto de familias y se denominan datos de seccin cruzada.
MUESTRA C
t
Y
t

Familia 1 12 2500
Familia 2 16,5 2800
Familia 3 18 2000
M
M
M

M
M
M

M
M
M

Familia 500 75 33000
A nivel agregado temporal y desagregado por familia, esto es una combinacin de
observaciones a travs de una muestra de individuos en el tiempo, que se
denomina datos de panel.
T PERODO C
t
Y
t

1 1974.I 130 1400
Familia 1
Familia 2
M
Familia 500
10
35

9
20
55

33
2 .II 133 1420
Familia 1
Familia 2
M
Familia 500

3 .III 137 1460
M
M
M

M
M
M

M
M
M

M
M
M

100 1998.III 421 2175
Familia 1
Familia 2
M
Familia 500



25
Dentro del anlisis economtrico de una determinada cuestin econmica se responden
tres interrogantes, de los cuales los dos primeros ya se han analizado: Qu modelo
especificar?; Qu tipo de datos utilizar?; Qu valores se asignan a los parmetros del
modelo?
Esto es,
Especificacin Tabla de datos Mtodos economtricos

Modelo
economtrico

Datos
Prediccin



Estimacin




Valores
numricos para
los parmetros

escripcin de la
economa
Cuadro 2.3. Esquema del anlisis economtrico
2.7. Modelos Economtricos y contrastes de Teoras Econmicas
Puede parecer, en torno a lo que estudiamos ms arriba, que siempre resulta sencillo
corroborar una teora econmica realizando una investigacin economtrica. Al menos
inicialmente, parecera ser que con buenos datos y una adecuada especificacin
economtrica de la teora resultara suficiente. Sin embargo, existe razones ms que
suficientes para que el proceso no resulte tan automtico. Entre ellas, de acuerdo a Pulido
(1993), podemos citar
16
:
a) Las teoras pueden exigir una adaptacin previa a su contraste. En
general, mientras que las Leyes de bajo nivel son fcilmente contrastables,
las de alto nivel exigen generalmente una adaptacin previa. Por ejemplo, el
mecanismo del acelerador en la demanda de inversin puede resultar
fcilmente contrastable, mientras que las teoras econmicas referidas al
proceso dinmico del equilibrio pueden exigir una adaptacin previa de los
modelos matemticos en diferencias resultantes.
b) Las teoras econmicas no son leyes universales. Mientras que las
teoras de las ciencias formales (lgica y matemtica) y de las ciencias
naturales (fsica, qumica, biologa, etc.) pueden pretender su validez sin
condiciones tempo-espaciales, las ciencias sociales tratan de explicar no
solamente un sistema complejo en exceso, sino adems en constante
mutacin. Por tanto, la contrastacin de una teora econmica queda limitada
al marco de referencia (explcito o no para el que ha sido concebida).
c) La confrontacin con los datos puede realizarse con modelos
economtricos diferentes. Ya hemos indicado anteriormente que cada
investigador puede tener su propio modelo del sistema. De hecho, es posible
especificar varios modelo economtricos, diferentes todos ellos, con base en
una misma teora o modelo econmico. La eleccin de las variables
consideradas como ms relevantes; su introduccin en valores absolutos
diferentes, porcentajes o ndices; los retardos temporales en las influencias,
etc., son algunas de las razones de posibles discrepancias entre modelos
economtricos referidos al mismo fenmeno y sobre la base de un
planteamiento terico comn.
d) La confrontacin puede realizarse con datos temporal y espacialmente
diferentes. Cuando un modelo economtrico ha sido diseado, su aplicacin
se hace en un mbito dado. Lo habitual es que cada investigador aplique su
modelo a su pas, regin, producto o empresa. Con ello, la contrastacin
emprica de que se dispone con respecto a una teora suele ser
excesivamente parcial e incompleta como para dar una idea definitiva sobre
su validez.

16
Pulido, A. op. Cit. P.53.


26
e) Los resultados del contraste sern siempre en trminos de
probabilidad. Incluso dentro de un mismo pas estamos acostumbrados al
establecimiento de controversias entre investigadores sobre la base no ya de
una teora comn, sino incluso con el mismo modelo economtrico, aunque
con diferentes fuentes de datos y mtodos de estimacin. La inseguridad de
las series numricas de base, la limitacin muchas veces arbitraria de la
muestra, la dificultad de contrastacin de ciertas hiptesis estadsticas
bsicas, entre otras, hacen que los resultados de un modelo economtrico
slo puedan ser entendidos en trminos de una cierta probabilidad de
ocurrencia. Como dicen, Dagum y Dagum (1971), no podemos afirmar de un
modelo que sea verdadero o falso en un sentido absoluto, sino ms probable
o menos probable en el sentido de la lgica probabilstica
17
.
f) La evidencia emprica permite refutar pero no verificar. Las hiptesis y
teoras que resultan acordes con los resultados de un contraste observacional,
sern confirmadas, pero en ningn caso verificadas lgicamente. En palabras
de Papandreu (1961): si las predicciones incluidas en las hiptesis no son
refutadas por la evidencia emprica el terico puede adoptarlas, pero slo
hipotticamente, pues siempre son susceptibles de refutacin por nueva
evidencia emprica. Se ha hecho slito calificar tales teoremas o hiptesis de
operativamente significativos
18
.
g) El proceso elaboracin de teora-contraste de resultados debe ser
iterativo y no terminal. Consideramos que un dialogo fructfero teora-
medicin slo puede hacerse sobre la base de una contrastacin en diferentes
fases de elaboracin terica y no una vez que sta se considere como
terminada, aunque sea parcialmente. En la polmica metodolgica sobre si
una teora debe contrastarse a partir de sus hiptesis o por la validez de sus
resultados, nos inclinamos ms hacia la primera aun reconociendo que puede
haber ciertas tesis en el proceso de abstraccin, que la teora exige, que no
son directamente contrastables; pero siempre que este contraste sea factible,
creemos que resulta aconsejable incorporarlo al proceso creativo. Terciando
en la polmica de celebres economistas, Leontief (1971) expresa al respecto
que: un verdadero avance puede nicamente conseguirse a travs de un
proceso iterativo en el que la formulacin terica mejorada plante nuevas
cuestiones empricas y las respuestas a estas cuestiones, a su vez, conduzcan
a nuevas ideas tericas. Los datos de hoy se convierten en incgnitas que
debern explicarse maana. Esto, incidentalmente, hace insostenible la
posicin metodolgica a veces admitida, de acuerdo con la cual un terico no
necesita verificar directamente las hiptesis factuales elegidas como base de
sus argumentos deductivos, con tal de que sus conclusiones empricas
parezcan ser correctas. La prevalencia de tal punto de vista es, en gran parte,
responsable del glorioso estado de aislamiento en el que nuestra disciplina
hoy en da se encuentra
19

En sntesis, los modelos economtricos no pueden, por s solos, ni crear teora econmica
ni tan siquiera confirmarla o refutarla definitivamente; su ya importante misin se limita a
sealar ciertos caminos de investigacin que parecen, en ese momento, ms seguros.


17
Dagum, C. y Bee de Dagum, E. op. Cit. P.
18
Papandreu,
19
Naturalmente la profundidad y relevancia de toda polmica sobre metodologa cientfica exige no
caer en posiciones dogmticas. El tema aludido de la contrastabilidad de las hiptesis ha sido objeto
de debate por economistas de primera fila, entre los que se encuentran premios Nobel como Leontief,
Samuelson o Friedman. Recomendamos, al efecto, la lectura de la seleccin de trabajos realizada por
J. R. Quints (1972) sobre Mtodo cientfico y teora econmica. Revista Espaola de Economa,
1972, ps. 243 ySs.


27

CASOS DE ESTUDIO, PREGUNTAS Y PROBLEMAS
Caso 2.1: Qu investigacin economtrica te gustara realizar?
a) Te proponemos que pienses un tema y que formules las preguntas a las que quieras
encontrarle una respuesta.
b) Describe la informacin que necesitas para desarrollar tu investigacin, explicita el
objetivo perseguido con la misma, menciona las hiptesis con las que vas a trabajar y la
fuente de informacin para desarrollar la hiptesis. Recuerda que puedes recurrir a ms
de una fuente.


Problemas
2.1. Verifica si los siguientes vectores son linealmente independientes
(

5
3
2
1


2.2. Calcula el rango de la siguiente matriz:
(

=
5 2
3 1
A
(Sugerencia: recuerda que el rango de una matriz | | A viene dado por el mximo nmero
de vectores linealmente independientes de la misma. Esto es, el rango de una matriz est
dado por el determinante de mayor orden no nulo).

2.3. Dado el siguiente sistema de ecuaciones

= + +
= + +
= + +
4 2 2 2
8 2 3
2
) 1 (
3 2 1
3 2 1
3 2 1
x x x
x x x
x x x

se pide:
a) escribirlo en forma matricial
b) calcular el rango de la matriz de coeficientes y de la matriz aumentada
c) determinar si el sistema es independiente y consistente y en caso de ser consistente si
admite una nica solucin o infinitas soluciones
d) calcular los valores
3 2 1
, , x x x que verifican el sistema.

Solucin sugerida:
a)
(
(
(

=
(
(
(

=
(
(
(

= =
4
8
2
; ;
2 2 2
2 3 1
1 1 1
;
3
2
1
B
X
X
X
X A siendo B AX
b) ]; [ A r
para encontrar el rango de la matriz se utilizarn cofactores por 1 fila. Recuerde que este
mtodo premultiplica al cofactor por ; ) 1 (
j i +
de modo tal que:


28
0 4 2 2 ) 6 2 ( ) 4 2 ( ) 4 6 ( ) 1 ( 1 ) 1 ( 1 ) 1 ( 1 ] [
13
4
12
3
11
2
= + = + = + + = A A A A r
; 2 ] [ = A r ya que el determinante de mayor orden no nulo es el de cualquier submatriz
2 2 x de | | A .
]; [ AB r
Debe calcularse a partir del determinante de la matriz aumentada por el vector columna
] [B , con lo cual la matriz ] [ AB resultante no es cuadrada y no admite determinante. Por
lo tanto, debe calcularse el determinante de una submatriz de ] [ AB . Pero, la submatriz
de ] [ AB que conforma tiene rango 2, entonces quedan tres posibilidades que son:
(
(
(

(
(
(

(
(
(

4 2 2
8 2 3
2 1 1
4 2 2
8 2 1
2 1 1
4 2 2
8 3 1
2 1 1

matrices que tienen todos determinantes iguales a cero (verifique).
2 ] [ = AB r
c) Debido a que,
IA CONSISTENC AB r A r = = 2 ] [ ] [
por otra parte, las ecuaciones del sistema son linealmente dependientes ya que:
; 3 ] [ < AB r siendo 3 el nmero de ecuaciones.
Adems, el sistema admite infinitas soluciones ya que:
; 3 ] [ < AB r siendo 3 el nmero de variables endgenas
d) De la primera ecuacin de (1)
3 2 1
2 x x x =
reemplazando en la segunda ecuacin
8 2 3 2
3 2 3 2
= + + x x x x , de donde
3 2
2
1
3 x x = , luego
3 1
2
1
1 x x =
sustituyendo en el sistema original queda:

= + +
= + +
= + +
4 2 6 2
8 2
2
3
9
2
1
1
2
2
1
3
2
1
1
3 3 3
3 3 3
3 3 3
x x x
x x x
x x x

Entonces, cualquier ecuacin se verifica independientemente del valor de
3
x .
La solucin completa viene dada por
3 2
2
1
3 x x =
3 1
2
1
1 x x =
La solucin particular surge al asignar un valor particular a
3
x , por ejemplo para 2
3
= x ,
la solucin particular es:
2 2 , 2
3 2 1
= = = x x x

2.4. Comenta, luego de revisar la teora econmica, el siguiente modelo de Jorgenson.
Luego propone un modelo economtrico para la verificacin del mismo.


29
El autor ha desarrollado un modelo econmico en que la empresa vende toda la cantidad
t
Q que produce el perodo t a un precio p, usando los insumos necesarios, capital y
trabajo, y slo limitada por la tecnologa de la empresa.
Es decir, este modelo est basado en la teora neoclsica en su versin tradicional de
competencia perfecta.
Este modelo parte de una funcin de produccin,
) ; (
t
K
t
L f
t
Q =
y demuestra que la optimizacin de los ingresos netos exige un stock de capital, tal que
|
|
|
.
|

\
|
=
rt
;
t
t
;
t
;
p
t
q
t
;
p
t
st
t
K

;
*

siendo,
s: precio imput variable
q: precio de los bienes de capital
: tipo impositivo sobre beneficios
: tipo permitido de deduccin fiscal por amortizacin
: tasa de depreciacin fsica
r : tipo de redescuento
Jorgenson y Stephenson (1967) demuestran que bajo ciertas hiptesis, la anterior
expresin puede transformarse en,
| |
1
, ) / (

=
t
K
i t
C Y f
t
I
es decir, la inversin queda definida en funcin del stock de capital del perodo
precedente (ponderado por la tasa de depreciacin fsica) y de los incrementos de la
relacin entre la renta y una variable de costo de utilizacin del capital, que esta dada
por:
( ) | |
t
r
t t t
t
t
q
t
C +

1
1

con base a lo anterior, Pulido (1974) ha estimado el proceso de inversin privada fija no
residencial en Espaa durante en perodo 1958 - 1971, es decir con base en un modelo
econmico limitado en espacio y tiempo y formulando un modelo economtrico con el
siguiente resultado:
K
t
C
t
Y
t
C
t
Y
t
C
t
Y
t
C
t
Y I 135 , 0 )
2
/
2 1
/
1
( 004 , 0 )
1
/
1
/ ( 007 , 0 +

+

=
Cul es la hiptesis?
Cul es la tesis?



Bibliografa
o Barbancho, Alfonso G. (1962) Fundamentos y posibilidades de la
Econometra, Ediciones Ariel, Barcelona.
o Chiang, A. (1982) Mtodos fundamentales de economa
matemtica. Amorrortu.
o Dagum, C. y Dagum, E.M.de. (1971). "Introduccin a la
Econometra". Editorial Siglo XXI. Mxico.
o Hernndez Sampieri, R., Fernandez Collado, C. Baptista Lucio, P.,.
Metodologa de la Investigacin. McGraw Hill. 1998
o Kinnear y Taylor. (1993). Investigacin de Mercado, un enfoque
aplicado. Mc Graw Hill.
o Klein, L. (1957) The scope and limitations of Econometrics. Applied
statistics.


30
o Pulido, Antonio. (1993) Modelos economtricos. Editorial Pirmide.
Madrid.
o Quints, J. R. (1972) Mtodo cientfico y teora econmica.
Revista Espaola de Economa.
o Samuelson y Nordhaus. Economa. Mc Graw Hill. 1999.