UNIVERSIDAD DE PANAMÁ

FACULTAD DE ADMINISTRACION DE EMPRESAS Y CONTABILIDAD

ESCUELA DE CONTABILIDAD

MATERIA:
AUDITORIA I

PROFESOR:
EURIBIADES CANO

TEMA:
FRAUDES CONTABLES MAS COMUNES

GRUPO: CN-52- GRUPO # 3:

CASTILLO, NORMA 8-891-321
DRAYTON, NADISHKA 8-915-1102
MELGAR, VINEYKA 8-758-1332
PEREZ, DALIS 8-851-1016

FECHA:
Panamá, 5 DE JULIO DE 2021
 RESUMEN
Esta investigación está enfocada en identificar las modalidades de fraude contable
más comunes y sus principales efectos. Echaremos un vistazo a los principales
conceptos y antecedentes de estos, así como las razones que motivan a las
personas a cometer los fraudes y los principales responsables.

Como los fraudes contables generan efectos financieros, económicos, sociales e

influyen en la toma de decisiones de los diferentes grupos de interés y además,
dejan cuantiosas pérdidas para las empresas, el Estado y la sociedad en general,
se considera de vital importancia el estudio de sus efectos, buscando así
profundizar acerca de este tema de manera que aporte conocimiento a los
diferentes grupos de interés.

A medida que el fraude se va presentando, se ejerce presión sobre la profesión

contable, pues son los contadores los responsables de la generación y análisis de
los estados financieros. Así que, esta investigación también expone cómo se ve
afectada la profesión del contador ante la ocurrencia de fraudes contables debido
a su gran implicación en la elaboración de estos.

Para detectar el fraude en una auditoria, el auditor debe estar plenamente

capacitado para detectarlo y debe tener siempre presente la desconfianza ante
cualquier hecho que llame la atención mientras realice dicha auditoria.

Este trabajo tiene la finalidad de crear conciencia en los profesionales contables

en el momento de ejercer su rol de auditores en las compañías, lo ideal es que
ninguno de ellos falte a su fe pública, que le dé la importancia que tiene su ética
profesional por encima de cualquier oportunidad que le brinde beneficios
personales, y no le permita dejar de lado los principios básicos con los que debe
contar un profesional: integridad, objetividad, independencia y confidencialidad.

2
 INDICE

RESUMEN….………………………………………………………………………..2
CAPITULO I FRAUDE…………..…………………………………………….…....3
1.1 ANTECEDENTES……..……………………….…..…………….…….……...3
1.2 CONCEPTOS……………………………………………….………….……..4
1.3 TIPOS DE FRAUDE…………………………………………………….…...5
1.3.1 METODOS UTILIZADOS………………………………..………….…..6
Capitulo II CAUSAS QUE RECURREN AL FRAUDE……………………………7
2.1 CONDICIONES QUE INCITAN AL FRAUDE……………………….…….7
2.2 COMO DETECTAR UN FRAUDE……………………………….………7
2.2.1 MEDIDAS PARA EVITAR FRAUDE………………………….….….8
Capitulo III NIA 240…………………………………………………………….…..…9
3.1 Responsabilidad del auditor con el fraude en una auditoria de E.F.…....9
3.1.2 Responsabilidad en relación con la prevención y detección fraude…9
3.1.3 RESPONSABILIDAD DEL AUDITOR…………….………………….10
Capitulo IV CASOS…………………………………………………………….…….12
4.1 CASO ENRON………………………………………………………………..12
4.2 CASO BERNARD L. MADOFF…………………………………….…….....13
4.3 GRUPO ADELAG………………………………………………….…………15
4.4 FINANCIAL PACIFIC………………………………………………………16
4.4.1 EN QUE CONSISTE…………………………………………………...16
4.4.2 COMO SE DETECTO…………………………………………...……17
CONCLUSIONES……………………………………………………………………..19
RECOMENDACIONES………………………………….……………………………21
ANEXOS……………………………………………………………………………….23
GLOSARIO..…………………………………………………………………………...25
BIBLIOGRAFIA………………………………………………………………….........26
 FRAUDES CONTABLES

CAPITULO 1: FRAUDE

1.1 Antecedentes

Vivimos en un mundo donde vemos constantes ejemplos de actividades que

representan fraudes en nuestra sociedad. Nuestro entorno nos hace ver como
cosa de todos los días el que exista un fraude.

A través de la historia se han presentado diversos sucesos que han recorrido el

mundo, en donde se ha visto el manejo inadecuado que se le ha dado a la
contabilidad.

Algunos de los casos más sobresalientes fueron el ENRON, quien en el año 2001
propició uno de los mayores escándalos a nivel mundial por utilizar técnicas
contables fraudulentas, afectando a infinidad de personas y BERNARD L.
MADOFF INVESTMENT SECURITIES LLC, una firma de inversión que cometió
un fraude en el año 2008 de 50.000 millones de dólares.

1.2 Conceptos

Para entender el fraude como tal, es necesario hacer un acercamiento al concepto

desde varios puntos de vista. Según The Institute of Internal Auditors el fraude es:
“Todo acto ilegal caracterizado por engaño, ocultación o abuso de confianza. Son
actos que no dependen de amenazas, de violencia ni de fuerza física. Los fraudes
son cometidos por personas y organizaciones para obtener dinero, bienes o
servicios para evitar el pago o la pérdida de servicios, para obtener una ventaja
personal o comercial.

3.
Podemos afirmar que es un engaño hacia un tercero, abuso de confianza,
dolo, simulación, etc. El término "fraude" se refiere al acto intencional de la
Administración, personal o terceros, que da como resultado una representación
equivocada de los estados financieros

Adicional a esto, la NIA 240 expresa que los errores en los estados financieros se
pueden presentar de dos maneras, por error o por fraude.

Por error se entiende que es una omisión de una cantidad o revelación que se
hace sin intención, siendo ejemplos de esto, equivocaciones al recopilar y
procesar la información, así como al momento de aplicar los principios de
contabilidad y calcular estimaciones contables. Por el contrario, el fraude si es un
acto intencional, en el que se utiliza el engaño con el fin de obtener una ventaja
particular.

1.3 Tipos de Fraudes

Se considera que hay dos tipos de fraudes: el primero de ellos se realiza con la
intención financiera clara de malversación de activos de la empresa.
El segundo tipo de fraude, es la presentación de información financiera
fraudulenta como acto intencionado encaminado a alterar las cuentas anuales.

 Los fraudes denominados internos son aquellos organizados por una o

varias personas dentro de una institución, con el fin de obtener un beneficio
propio.
 Los fraudes conocidos como externos son aquellos que se efectúan por
una o varias personas para obtener un beneficio, utilizando fuentes externas
como son: bancos, clientes, proveedores, algunos de ellos son:

1- Fraude financiero: involucra la inclusión de información falsa como

parte de los estados de situación financiera.
 2- Malversación de activos: El fraude se presenta cuando se le da un
uso indebido a dichos activos por ejemplo en inventarios, activos
fijos, información confidencial, etc.
4.
3- Fraudes de Desembolso: se produce cuando una persona hace
que la organización emita un pago por bienes o servicios, ficticios,
facturas infladas o facturas por compras personales.

4- Fraude por corrupción: es el mal uso del poder confiado, para lucro
personal, esta incluye el soborno y usos inapropiados del poder.

5- Evasión de impuestos: constituye en un reporte intencional de

información falsa en una declaración de impuesto con el fin de
disminuir los impuestos que se adeudan.

1.3.1 Métodos más comunes utilizados en las empresas

El fraude más utilizado en empresas suele ser llevado a cabo por  tres métodos
más comunes:
 Cuentas a pagar: El fraude se produce cuando se roba dinero mediante la
emisión de pagos por trabajos ficticios. Estos “pagos” se pueden realizar a
los actuales trabajadores, proveedores, autónomos…etc. El proceso de
este tipo de fraude es bastante simple, y muy frecuente. Muchas veces
incluso el fraude no va dirigido a engañar a la empresa sino a la
administración pública.

 Cuentas a cobrar: el fraude implica la aceptación de pagos en efectivo de

los clientes y no depositar el dinero en la cuenta bancaria de la empresa.
En su lugar, una nota de crédito es emitida a la cuenta del cliente, de modo
que no hay recogida de llamadas al cliente. Este método de fraude, que
también es muy común en muchas compañías, o como decíamos en el
párrafo anterior con la administración pública, puede ser identificado por la
 revisión de las anotaciones de crédito emitidas a los clientes y confirmar la
razón por la que fueron emitidas, aunque este tipo de fraude suele ser
bastante complejo para rastrear, ya que puede haber varias notas de
crédito a varios clientes para ocultar la cantidad de dinero robado.
5.
 Creación de empresas ficticias: Este tipo de fraude, sólo es posible por
los miembros de la alta dirección. Empresas ficticias se crean dentro de la
corporación y el dinero se mueve alrededor a través de una compleja serie
de transacciones. El dinero es pagado a estas otras empresas relacionadas
con el trabajo imaginario o servicios de consultoría que nunca sucedieron.
Con frecuencia, la alta dirección o miembros de la propia familia de la alta
dirección o consejo de administración aparecen ligados a estas sociedades
ficticias. Este método se utiliza para eliminar grandes sumas de dinero
durante un período prolongado de tiempo.

Todos ellos con el fin de  extraer dinero de la empresa, con un objetivo

fraudulento en beneficio de un tercero.
 6.
FRAUDES CONTABLES

CAPITULO 2: CAUSAS QUE RECURREN AL FRAUDE

2.1 Condiciones que incitan al fraude

Para cometer fraude contable, generalmente deben darse una serie de
condiciones que faciliten el acto, definidas por el triángulo del fraude.

El triángulo del fraude es un modelo para explicar los factores que hacen que
una persona llegue a cometer fraude laboral. Consta de tres componentes que
juntos llevan a un comportamiento fraudulento.

1- Presión: por posibilidades de beneficios propios o presión externa a

la realización del fraude.
2- Oportunidad: por falta de controles en el proceso o concentración
indebida de funciones.

3- Racionalización: factor subjetivo, responsabilidad, ética del

empleado.

2.2 Como detectar un Fraude?

1- Interceptando: el método es muy sencillo y como toda la

información fluye a traves de los medios electrónicos puede verificar
su validez en el sitio web, también realizar una revisión aleatoria de
movimientos con nuestros proveedores.
 2- Registros intencionales: se trata de posibles errores de registros
identificables mediante una balanza de comparabilidad y la
temporalidad usada para cada una.
7.
3- Revisión financiera: realizar muestreos aleatorios para cada una
de las cuentas con registros importantes utilizando el método de
porcientos integrales.

4- Sistema de control interno: se debe establecer métodos de

niveles de supervisión, autorización, y por supuesto generación de
información oportuna y eficaz en todas las áreas en general de la
empresa.

2.2.1 Medidas para evitar Fraudes

Es un hecho demostrado que evitar fraudes es responsabilidad de todos los
empleados. Por ello, es importante crear una cultura empresarial encaminada a
minimizar el riesgo de fraude.

La respuesta más sencilla es la de mejorar el control administrativo, implementar

prácticas y políticas de control, analizar los riesgos que motiven a un fraude, tener
la mejor gente posible, bien remunerada y motivada.

1- Segregación de funciones para que una operación sea revisada por

varias personas.

2- Mantener una plantilla con personas honestas y con capacidades

necesarias para ejercer funciones y así fijar correctamente la
responsabilidad de cada una de ellas.
 3- Identificar los riesgos significativos en función del tipo de empresa y
su giro, y que estos sean mitigados mediante un sistema de control
interno efectivo, y realizar las pruebas necesarias para que estos
controles funcionen correctamente.
8.

FRAUDES CONTABLES

CAPITULO 3: NIA 240

3.1 Responsabilidad del auditor en relación con el fraude en una auditoría de

Estados Financieros.

La norma internacional de auditoria 240 presenta las responsabilidades del

auditor con respecto al fraude en auditorías de estados financieros; y explica
cómo deben aplicarse las normas de auditoria 315 y 330 para el manejo de
riesgos de errores de importancia relativa, y da una guía al auditor para proceder y
que procedimientos debe aplicar cuando se encuentra en situaciones que son
motivo de sospecha o se determina que hay fraude. 

3.1.2 Responsabilidad en relación con la prevención y detección del fraude

Los responsables de la entidad y la dirección son los principales responsables de

la prevención y detección del fraude. Es importante que la dirección, supervisada
por los responsables de la entidad, ponga gran énfasis en la prevención del
fraude, lo que puede reducir las oportunidades de que éste se produzca, así como
en la disuasión de dicho fraude, lo que puede persuadir a las personas de no
cometer fraude debido a la probabilidad de que se detecte y se sancione. Esto
implica el compromiso de crear una cultura de honestidad y comportamiento
ético, que puede reforzarse mediante una supervisión activa por parte de los
responsables de la entidad. La supervisión por los responsables de la entidad
incluye prever la posibilidad de elusión de los controles o de que existan otro tipo
de influencias inadecuadas sobre el proceso de información financiera, tales
como intentos de la dirección de manipular los resultados con el fin de influir en la
percepción que de ellos y de la rentabilidad de la empresa tengan los analistas.

9.

3.1.3 Responsabilidad del auditor

El auditor que realiza una auditoría de conformidad con las NIA es responsable
de la obtención de una seguridad razonable de que los estados financieros
considerados en su conjunto están libres de incorrecciones materiales debidas a
fraude o error. Debido a las limitaciones inherentes a una auditoría, existe un
riesgo inevitable de que puedan no detectarse algunas incorrecciones materiales
en los estados financieros, incluso aunque la auditoría se haya planificado y
ejecutado adecuadamente de conformidad con las NIA.

Como se indica en la NIA, los posibles efectos de las limitaciones inherentes son
especialmente significativos en el caso de incorrecciones debidas a fraude. El
riesgo de no detectar incorrecciones materiales debidas a fraude es mayor que el
riesgo de no detectar las que se deben a error. Esto se debe a que el fraude
puede conllevar planes sofisticados y cuidadosamente organizados para su
ocultación, tales como la falsificación, la omisión deliberada del registro de
transacciones o la realización al auditor de manifestaciones intencionadamente
erróneas. Dichos intentos de ocultación pueden ser aún más difíciles de detectar
cuando van acompañados de colusión. La colusión puede inducir al auditor a
considerar que la evidencia de auditoría es convincente, cuando, en realidad, es
falsa. La capacidad del auditor para detectar un fraude depende de factores tales
como la pericia del que lo comete, la frecuencia y el alcance de la manipulación, el
grado de colusión, la dimensión relativa de las cantidades individuales
manipuladas y el rango jerárquico de las personas implicadas. Si bien el auditor
puede ser capaz de identificar la existencia de oportunidades potenciales de
cometer un fraude, puede resultarle difícil determinar si las incorrecciones en
aspectos en los que resulta necesario ejercer el juicio, tales como las estimaciones
contables, se deben a fraude o error.

10.
Por otra parte, el riesgo de que el auditor no detecte una incorrección material
debida a fraude cometido por la dirección es mayor que en el caso de fraude
cometido por empleados, porque la dirección normalmente ocupa una posición
que le permite, directa o indirectamente, manipular los registros contables,
proporcionar información financiera fraudulenta o eludir los procedimientos de
control diseñados para prevenir que otros empleados cometan fraudes de ese tipo.

En el proceso de obtención de una seguridad razonable, el auditor es responsable

de mantener una actitud de escepticismo profesional durante toda la auditoría,
teniendo en cuenta la posibilidad de que la dirección eluda los controles y
reconociendo el hecho de que los procedimientos de auditoría que son eficaces
para la detección de errores pueden no serlo para la detección del fraude. Los
requerimientos de la presente NIA se han diseñado para facilitar al auditor la
identificación y valoración de los riesgos de incorrección material debida a fraude,
así como el diseño de procedimientos destinados a detectar dicha incorrección.
 11.

FRAUDES CONTABLES

CAPITULO 4: CASOS

4.1 ENRON

Uno de los escándalos financieros más grandes de la historia es el caso de la

gigante energética Enron Corporation, que apareció en la lista de la séptima
compañía más grande y rentable de Estados Unidos en el 2000.

La empresa estadounidense tenía activos estimados en 63.000 millones de

dólares y supuestamente facturaba 100.000 millones de dólares anuales. No
obstante, en diciembre de 2001, se declaró en quiebra.

La razón radica en que todo fue maquillado: los pasivos se convirtieron en activos,

los créditos se presentaron como ingresos y todos los beneficios fueron inflados.

Estos engaños financieros llevaron a que la acción en bolsa, que se cotizaba

sobre los 90 dólares en el 2000, en un año pasara a costar tan solo un dólar, un
99 por ciento menos. Eso tras salir a la luz que la empresa alteraba o fabricaba
registros contables para engañar a sus accionistas.

Enron fue auditada por una de las mejores empresas en este rubro: Arthur
Andersen quien mostraba informes de grandes ganancias por parte de Enron,
cuando realmente la deuda que presentaba era mucho mayor a las ganancias que
obtendría.

Es de esta manera en que Enron se va a la quiebra, tanto por sus malos manejos
como los fraudes realizados viéndose perjudicados a causa de ellos sus
empleados, sus accionistas y otras empresas vinculadas.

12.

Este caso representa el origen de los cambios más importantes que se

desarrollaron en el mundo corporativo. Puso de manifiesto que era urgente
gestionar el riesgo de fraude de una manera distinta, que la buena gobernanza así
como el cumplimiento normativo debía iniciar principalmente desde los altos
directivos. En varios países se crearon nuevas regulaciones y leyes que permitan
controlar de manera más efectiva las finanzas de las grandes corporaciones que
cotizaban en la bolsa de valores.

En los Estados Unidos en el año 2002 se promulgó la ley Sarbanes - Oxley Act,
ley de Reforma de la Contabilidad Pública de Empresas y de Protección al
Inversionista. Esta ley establece sanciones más severas por adulterar registros
contables, destruir información, fabricar registros contables inexistentes y de esta
forma estafar a accionistas. Esta ley además dio origen a que las firmas auditoras
se mantengan independientes de sus clientes.

Hasta hoy día siguen siendo objeto de estudio y debate las lecciones que ha
dejado este hecho de corrupción. Por un lado, no subestimar el deseo humano de
querer ganar más a cualquier costo, un riesgo al que están expuestos directivos
de todas las empresas. Que las herramientas de gestión hasta las más
sofisticadas también pueden fracasar en el intento de frenar este riesgo y que por
lo tanto deberá estar siempre mapeado en los Programas de Cumplimiento para
poder reducirlo.
4.2 BERNARD MADOFF

El fraude de Madoff quedó al descubierto en 2008, cuando el financista ya no

pudo satisfacer la demanda creciente de los clientes que querían retirar sus
inversiones. Muchos perdieron su dinero. Madoff nunca invirtió un centavo del
dinero que sus clientes le confiaron.

13.

La estafa consistió en tomar capitales a cambio de grandes ganancias que al

principio fueron efectivas, pero que años más tarde se evidenció consistían en
un sistema piramidal o esquema Ponzi, convertido hoy en uno de los mayores
fraudes de la historia

Esquema Ponzi
Un esquema piramidal o esquema Ponzi es una forma de fraude que requiere
constantemente de inversiones frescas de nuevas víctimas para pagar ganancias
a los inversores más antiguos. El efectivo de los nuevos inversores se utiliza para
pagar a clientes ya existentes hasta que el esquema eventualmente colapsa.

El ciclo se detiene y el esquema se derrumba cuando los reembolsos superan los

activos, lo que sucedió en el caso Madoff: la recesión económica de 2008 generó
más reembolsos de los que su empresa podía permitirse pagar, lo que llevó a
confesar su fraude. Con todo, en el caso de Madoff, se destacó que pudo
mantener su negocio durante décadas, mientras que el esquema original de
Ponzi, por ejemplo, se descubrió en apenas un año.

Una de las razones por las que Madoff logró pasar desapercibido durante tanto
tiempo fue porque era un miembro activo y de peso de la industria financiera.
Comenzó su propia empresa en 1960 y fue uno de los inversores que impulsó el
mercado de valores Nasdaq.
Los inversores de Madoff procedían de todos los ámbitos y le confiaban
implícitamente la gestión de sus fondos. Algunos de los inversores más ilustres
eran una organización

En la compañía se utilizaban dos tipos de libros contables, uno de ellos tenía la

información falsa que mostraba a los inversionistas, los cuales veían solo grandes
ganancias; en el otro se registraban las perdidas reales. Era de esta manera que
se ocultaba la información estafando a clientes y organismo reguladores.
14.
Madoff fue sentenciado a 150 años de cárcel en 2009 por estafar a decenas de
miles de personas en varios países del mundo. El valor total de la estafa fue
estimado en casi 65.000 millones de dólares.

4.3 GRUPO ADELAG

El 31 de marzo de 2000, una auditoría efectuada a las empresas del Grupo

Triángulo y Tecno Auto mostraba que el grupo empresarial tenía activos por un
total de 19 millones de dólares y pasivos por 4.5 millones de dólares. El ejercicio
parecía confirmar la solidez y prosperidad del grupo empresarial.

Los problemas del grupo de empresas ADELAG se iniciaron en junio de 2000,

cuando tenía acumuladas deudas por más de 120 millones de dólares. Luego, la
Comisión Nacional de Valores detectó un "ajuste" de 51millones de dólares en sus
estados financieros. Las sumarias del caso comenzaron el 4 de septiembre de
2001. Casi tres años después, el 21 de mayo de 2004, el fiscal Ulloa pidió
llamamiento a juicio de los imputados, entre ellos, Carlos y Aquilino de la Guardia,
propietarios de las empresas del Grupo Adelag, entre ellas, El Triángulo, S.A.,
Financiera El Roble, S.A., Tecno Auto, S.A., Tecno Taller, S.A., Comercio Total y
En a fin Internacional, S.A

Sus ventas habían caído casi 2 millones de dólares entre junio de 1999 y junio de
2000 y acumulaba, en ese período, deudas y cuentas por pagar por cerca de 62
millones de dólares.
La razón aparente de esta situación se debía a que el grupo había decidido
embarcarse en una serie de inversiones audaces, gracias a su crecimiento
sostenido. Para financiarlas, se endeudó, y cuando el sector entró en recesión, no
pudo cumplir con los términos del repago a los bancos.

15.

A mediados de noviembre de ese mismo año, ADELAG reconoció, en un escueto

comunicado, que “atravesaba por una situación financiera difícil que demanda un
tratamiento especial”. El grupo anunció la formación de un comité de bancos para
determinar las “alternativas” para la compañía y sus subsidiarias.

La situación provocó la intervención de la Comisión Nacional de Valores (CNV),

que entró a investigar la posible alteración de libros o de información financiera.
La Bolsa de Valores de Panamá (BVP) apoyó las averiguaciones de la CNV y
desarrolló su propia investigación. En junio de 2001, la CNV multó a
representantes del grupo empresarial con300 mil dólares, por haber hecho
“ajustes” por 51 millones de dólares a sus estados financieros. Además, la CNV
pidió la intervención del Ministerio Público ante la posible comisión de delitos.

4.4 FINANCIAL PACIFIC

4.4.1 EN QUE CONSISTIO EL FRAUDE

En que los ex directivos omitieron información sobre los estados financieros de la

empresa y mintieron en cuanto a la contratación de una firma que realizaría una
auditoría interna, y evidenciaron las incongruencias en las fechas de apertura de
la cuenta de reposición de los dineros de los clientes que reportaron los a la
Superintendencia del Mercado de Valores.
Extracto de la exposición de los magistrados ponentes sobre el incumplimiento de
los Estados Financieros de la casa de valores Financial Pacific:

Los magistrados Nelly Cedeño, Luis Ramón Fábrega y Abel Zamorano, después
de haber efectuado un análisis de las pruebas proporcionadas por las partes,
concluyeron, a raíz de las anomalías presentadas en la casa de valores por un
desfalco de $12.4 millones ocurrido en 2012, que los entonces directivos violaron
varias normas del Texto Único No. 67 del Decreto Ley 1 de 1999 que regula el
mercado de valores en la República de Panamá.

16.

Los magistrados determinaron que se probó la omisión de registro de provisión

señalada en la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 37) denominada
provisiones, pasivo contingentes y activos contingentes por el monto de $12.4
millones en los estados financieros al 30 de septiembre de 2012 y 13 de
noviembre del mismo año, por parte de la casa de valores Financial Pacific'.

El origen de los fondos que ‘taparon el hueco' de la casa de valores siempre fue
un secreto bien guardado. Toda vez que los $12.2 millones que saldaron el
desfalco provenían de dos cuentas bancarias; la de Cristóbal Salerno, empresario
y amigo del entonces mandatario Ricardo Martinelli, de donde salieron $5.2
millones, y de

Una segunda cuenta, Summer Venture, en la que firma Alejandro Felipe Virzi, otro
prominente empresario amigo de Martinelli.

Los $7 millones que se giraron de esta cuenta, al parecer son dineros desviados
de las arcas del Estado. Toda vez que el 2 de enero de 2013, se depositó en la
cuenta de Virzi un cheque de la Caja de Ahorros por esa cantidad, y ese mismo
día se giró otro cheque por la misma cantidad, $7 millones, a nombre de la casa
de valores Financial Pacific.

En este sentido, los ex directivos reportaron a la Superintendencia del Mercado de

Valores, el 2 de enero de 2013, que tenían una cuenta en el Banco Universal para
reponer el dinero de los clientes'; no obstante, la cuenta se abrió dos días más
tarde; lo cual consta en los comprobantes de depósito del Banco Universal que
corroboran que el 4 de enero se abrió una cuenta a nombre de la casa de valores
Financial Pacific, por $12.2 millones con dos cheques fechados dos días antes.

4.4.2. COMO SE DETECTO

La Superintendencia del Mercado de Valores, que está facultada por la Ley como
ente regente en materia de mercado de valores en la República de Panamá, por
ende puede suspender o revocar la licencia concedida al negocio o sus directivos
o ejecutivos principales, al demostrarse que los ex directivos de la casa de valores

17.

FINANCIAL PACIFIC, INC., violaron varias disposiciones legales entre las que se
destaca la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 37) adoptada, por la
Superintendencia del Mercado de Valores, mediante acuerdo No. 2-2000 de 22 de
mayo de 2000, en concepto de violación directa, por indebida aplicación.

Se emitió la Resolución de la SMV No. 605-14 de 3 de diciembre de 2014 y para

que se suspenda el proceso administrativo en contra de sus representados y la
imposición pecuniaria, de la cual anexamos un extracto del resuelve de la misma.
Véase al final del presente trabajo ANEXO A.
 18.

CONCLUSIONES

 Durante la investigación se observó que los fraudes contables son actos

intencionales en los que se utiliza el engaño con el fin de obtener una ventaja
particular y se presentan como resultado de información financiera fraudulenta,
la malversación de activos y la corrupción.

 Son diversas la modalidades que se presentan para realizar fraudes contables.

En este trabajo de investigación se encontraron tres formas. La primera de
ellas, malversación de activos, se presenta cuando un empleado roba o hace
mal uso de los activos; otra de las formas es la información financiera
fraudulenta que se da con la manipulación y alteración de los estados
financieros con información errada; y finalmente la corrupción que es cuando
un empleado se aprovecha de sus influencias personales para beneficiarse
afectando la compañía.

 Son varios los factores que incitan a que las personas cometan fraudes. De
acuerdo con los hallazgos de esta investigación, las principales motivaciones
son el Poder Presión, la Oportunidad y la Racionalización.
 Las empresas realizan fraudes contables con el fin de manipular sus
resultados ya sea para aparentar fortalecimiento financiero mostrando solidez
en el mercado o para mostrar un detrimento patrimonial principalmente con
fines tributarios.

 El porcentaje de casos de fraudes en los que hay participación de los altos

niveles jerárquicos de la organización es mucho mayor con relación a los
efectuados por niveles más bajos debido a que las consecuencias y los costos
son mayores. Esto se debe al poder y conocimiento que tienen, sumados al
amplio acceso a la información con el que cuentan.
19.
 La presencia de Estados Financieros alterados o fraudulentos dentro de una
empresa afecta en gran medida no solo a la compañía sino también a los
demás usuarios de la información, principalmente en la toma de decisiones.

 Los efectos en los estados financieros producto de la existencia de fraudes

contables, hacen que estos no reflejen la realidad económica de la compañía,
violando así los principios básicos de contabilidad que rigen tanto la conducta
del contador, como su labor y producto.

 Los fraudes que afectan directamente los estados financieros se enfocan en la

sobrevaloración y subvaloración de ingresos, costos y gastos, aumentos o
disminuciones inadecuadas de las cuentas del balance, revelaciones
incorrectas y aplicación inadecuada de los principios de contabilidad.
 20.

RECOMENDACIONES

1. Audite los procesos que involucren transacciones de dinero

Es evidente que para cualquier empresa conocer todos los procesos del negocio
significa más que una necesidad, pero esto es crucial sobre todo cuando se trata
de dinero.

Al hacer seguimiento de cada transacción, cada movimiento y cada intercambio

financiero, la organización obtiene una visión general de cómo funciona la
administración de los gastos. Así, en caso de que sea necesario, usted sabrá
cómo analizar los puntos fallidos que pueden ser manipulados y evitar los eventos
fraudulentos.

2. Haga seguimiento de las personas que manejan el dinero de su empresa

Saber quiénes son los funcionarios que integran su equipo financiero es tan
importante como conocer los procedimientos.

Existen personas más susceptibles de cometer errores. Por eso, es importante

que evalúe con cuidado cuáles funcionarios estarán involucrados en el recorrido
del dinero hasta que llega a sus destinos o áreas correspondientes. Conozca
mejor el perfil de estos funcionarios y siga de cerca todos sus movimientos.

3. ENTIENDA EL SISTEMA DE GESTIÓN FINANCIERA

El fraude financiero sucede cuando el registro está mal hecho o no cuenta con
una supervisión rigurosa.

Por esa razón, es importante que conozca el sistema de control financiero

utilizado por su empresa para que le permita al gestor acceder a los registros
cuando sea necesario y verificar las posibles irregularidades.

21.

4. Solicite informes de gestión periódicamente

Para disminuir la posibilidad de fraude o desvío, es fundamental solicitar con

frecuencia informes de costos, gastos e ingresos de un periodo específico.

Es ideal que esa auditoría se haga cada mes y que siempre usted reserve un día
para revisar los informes cuidadosamente con el ojo crítico de un gestor en busca
de fallas latentes.

En caso de que el área financiera y contable no sea su fuerte, lo más adecuado

será contratar a un profesional de cumplimiento que realice este análisis.
Recuerde que incluso la pérdida de poco dinero puede hacer una gran diferencia
al momento de cerrar las cuentas.
 22.

ANEXOS

“Extracto de Resolución de la SMV No. 605-14 de 3 de diciembre de 2014”.

23.
24.
 GLOSARIO

1- Malversación: es aquel por el cual un funcionario o servidor público le da al

dinero o bienes que administra una aplicación distinta a la establecida,
afectando así el servicio o la función para el que estaban destinados.

2- Segregación: significa que las funciones se distribuyen entre las personas

de forma que nadie pueda controlar todas las fases del proceso de una
transacción, evitando así que puedan pasar inadvertidas incorrecciones
debidas a errores o incluso a fraudes.

3- Inherentes: es el riesgo de que ocurran errores importantes generados por

las características de la Empresa o el Organismo.

4- Colusión: acuerdo entre dos o más partes para limitar la libre competencia
en el mercado, como puede ser la fijación de precios y el reparto de
mercados, lo que irá en perjuicio de consumidores y competidores no
participantes en el acuerdo.

5- Pericia: es la labor de investigación el proceso judicial contable. Cual

genera como resultado esclarecer los hechos puestos a consideración.

6- Recesión: es un decrecimiento de la actividad económica durante un

periodo de tiempo.

7- Desfalco: es una apropiación indebida del dinero que deberíamos estar

custodiando y por lo tanto estaríamos haciendo un fraude.
25.
 BIBLIOGRAFIA

https://www.ghp.com.py/blog/el-caso-enron-andersen-cuando-el-fin-no-justifica-los-medio

https://www.dw.com/es/muere-en-prisi%C3%B3n-bernie-madoff-condenado-por-la-mayor-
estafa-piramidal-de-la-historia/a-57205065

https://www.infobae.com/economia/2021/04/14/como-funcionaba-la-estafa-de-madoff-claves-
para-entender-el-fraude-mas-grande-de-la-historia-de-wall-street/

https://www.piranirisk.com/es/blog/5-consejos-para-evitar-fraudes-financieros

http://www.supervalores.gob.pa/component/content/article/30-informacion-del-
mercado/varios-informacion-del-mercado/5213-extracto-de-resoluciones }
https://acfe-spain.com/recursos-contra-fraude/que-es-el-fraude/triangulo-del-fraude
https://www.academia.edu/25029886/Caso_Triangulo_GRUPO_ADELAG

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