Location via proxy:   [ UP ]  
[Report a bug]   [Manage cookies]                
Scribd Logo
Cargar

¡Te damos la bienvenida a Scribd!

  • 111 vistas

    S3A7 Calderóng Sergio

    Cargado por

    patopatines
    El documento presenta el caso de Exportadora e Importadora del Pacífico S.A. de C.V. que desea calcular el valor de futuros sobre un índice accionario con y sin pago de dividendos a 6 meses y 1 año. Se proporciona la información necesaria para realizar los cálculos y el formato para presentar los resultados.

    Copyright:

    © All Rights Reserved
    Descargue como XLSX, PDF, TXT o lea en línea desde Scribd

    S3A7 Calderóng Sergio

    Cargado por

    patopatines
    111 vistas11 páginas
    El documento presenta el caso de Exportadora e Importadora del Pacífico S.A. de C.V. que desea calcular el valor de futuros sobre un índice accionario con y sin pago de dividendos a 6 meses y 1 año. Se proporciona la información necesaria para realizar los cálculos y el formato para presentar los resultados.

    Título original

    S3A7_calderóng_sergio

    Derechos de autor

    © © All Rights Reserved

    Formatos disponibles

    XLSX, PDF, TXT o lea en línea desde Scribd

    ¿Le pareció útil este documento?

    ¿Este contenido es inapropiado?

    El documento presenta el caso de Exportadora e Importadora del Pacífico S.A. de C.V. que desea calcular el valor de futuros sobre un índice accionario con y sin pago de dividendos a 6 meses y 1 año. Se proporciona la información necesaria para realizar los cálculos y el formato para presentar los resultados.

    Copyright:

    © All Rights Reserved
    Descargue como XLSX, PDF, TXT o lea en línea desde Scribd
    Descargar como xlsx, pdf o txt
    111 vistas11 páginas

    S3A7 Calderóng Sergio

    Cargado por

    patopatines
    El documento presenta el caso de Exportadora e Importadora del Pacífico S.A. de C.V. que desea calcular el valor de futuros sobre un índice accionario con y sin pago de dividendos a 6 meses y 1 año. Se proporciona la información necesaria para realizar los cálculos y el formato para presentar los resultados.

    Copyright:

    © All Rights Reserved
    Descargue como XLSX, PDF, TXT o lea en línea desde Scribd
    Descargar como xlsx, pdf o txt
    de 11

    INSTITUTO POLITÉCNICO NACIONAL

    ESCUELA SUPERIOR DE COMERCIO Y ADMINISTRACIÓN

    INSTITUTO POLITÉCNICO NACIONAL


    ESCUELA SUPERIOR DE COMERCIO Y ADMINISTRACIÓN
    UNIDAD SANTO TOMÁS

    Administración de Riesgos e Instrumentos Derivados

    " Actividad 7. Práctica 2 - Futuros y forwards "


    Equipo:
    Legión Politécnica

    Integrantes:
    Calderón Guzmán Sergio
    Carreño Peñaloza Liliana Patricia
    García López Jocelyn Jaqueline
    Hernández Gutierrez Karina
    Padilla Serna Fátima Guadalupe

    Grupo:
    5CX30

    Profesor:
    Flores Vasconcelos Alicia
    Caso "Exportadora e Importadora del Pacífico, S.A. de C.V. (2a parte. Futuros)

    La empresa está muy interesada en incursionar en el Mercado de Instrumentos Derivados


    y desea calcular el Valor del Futuro sobre Índice Accionario con Pago de Dividendos y el
    Valor Futuro sobre Índice Accionario sin Pago de Dividendos, a un plazo de 6 meses y un
    año respectivamente. La información disponible es la siguiente:

    Con Dividendos Sin Dividendos


    Carrying Cost 6% 8%
    Dividendo 2.5% anual -

    Se solicita efectuar el cálculo de ambos Futuros, para lo cual se requiere investigar el


    Índice de Precios y Cotizaciones de la BMV (Bolsa Mexicana de Valores), así como el
    tamaño del contrato Mexder para está operación vigentes a la fecha en que realice el
    cálculo.

    El formato de presentación para el cálculo de cada uno los valores será el siguiente

    EXPORTADORA E IMPORTADORA DEL PACÍFICO, S.A. DE C.V.


    DATOS:

    INDICE DE PRECIOS Y COTIZACIONES BMV (IPC) =

    TAMAÑO CONTRATO MEXDER =

    CARRYING COST =

    DIVIDENDOS =

    TIEMPO =

    FÓRMULA =

    DESARROLLO DE LA FÓRMULA =

    VALOR DE FUTURO EN PUNTOS =

    VALOR DE FUTURO EN PESOS =


    O, S.A. DE C.V.

    FECHA:

    FECHA:
    Caso "Exportadora e Importadora del Pacífico, S.A. de C.V. (2a parte. Futuros)

    Con Dividendos
    Carrying Cost 6%
    Dividendo 2.5% anual

    EXPORTADORA E IMPORTADORA DEL PACÍFICO, S.A. DE C.V.


    Con Dividendos
    DATOS:

    INDICE DE PRECIOS Y COTIZACIONES BMV (IPC) = 53,259.56

    TAMAÑO CONTRATO MEXDER = $ 10.00

    CARRYING COST = 6%

    DIVIDENDOS = 2.5% anual

    TIEMPO = 6 meses

    FÓRMULA =
    T
    1 + Tasa Acarreo x 360
    FUT = IPC
    T
    1 + Tasa Dividendos x 360

    DESARROLLO DE LA FÓRMULA =

    180
    1 + 0.06 x 360
    FUT = 53,259.56
    180
    1 + 0.025 x 360

    1 + 0.06 x 0.5
    FUT = 53,259.56
    1 + 0.025 x 0.5

    1 + 0.03
    FUT = 53,259.56
    1 + 0.0125

    1.03
    FUT = 53,259.56
    1.0125

    FUT = 53,259.56 1.0173

    VALOR DE FUTURO EN PUNTOS = 54,180.10 puntos


    VALOR DE FUTURO EN PESOS = $ 541,800.96
    S.A. DE C.V. EXPORTADORA E IMPORTADORA DEL PACÍFIC
    Con Dividendos
    DATOS:

    FECHA: 12/27/2021 INDICE DE PRECIOS Y COTIZACIONES BMV (IPC) =

    FECHA: Dec-21 TAMAÑO CONTRATO MEXDER = $ 10.00

    CARRYING COST = 6%

    DIVIDENDOS = 2.5% anual

    TIEMPO = 1 año

    FÓRMULA =

    1 + Tasa Acarreo
    FUT = IPC

    1 + Tasa Dividendos

    DESARROLLO DE LA FÓRMULA =

    1 + 0.06
    FUT = 53,259.56

    1 + 0.025

    1 + 0.06
    FUT = 53,259.56
    1 + 0.025

    1 + 0.06
    FUT = 53,259.56
    1 + 0.025

    1.06
    FUT = 53,259.56
    1.025

    FUT = 53,259.56 1.0341

    VALOR DE FUTURO EN PUNTOS = 55,078.18


    VALOR DE FUTURO EN PESOS = $ 550,781.79
    ADORA DEL PACÍFICO, S.A. DE C.V.
    Dividendos

    53,259.56 FECHA: 12/27/2021

    FECHA: Dec-21

    T
    x 360
    T
    x 360

    360
    x 360
    360
    x 360

    x 1
    x 1

    puntos
    Caso "Exportadora e Importadora del Pacífico, S.A. de C.V. (2a parte. Futuros)

    Sin Dividendos
    Carrying Cost 8%
    Dividendo -

    EXPORTADORA E IMPORTADORA DEL PACÍFICO, S.A. DE C.V.


    Sin Dividendos
    DATOS:

    INDICE DE PRECIOS Y COTIZACIONES BMV (IPC) = 53,238.48

    TAMAÑO CONTRATO MEXDER = $ 10.00

    CARRYING COST = 8%

    TIEMPO = 6 meses

    FÓRMULA =

    T
    FUT = IPC 1 + Tasa Acarreo x 360

    DESARROLLO DE LA FÓRMULA =

    180
    FUT = 53,238.48 1 + 0.08 x 360

    FUT = 53,238.48 1 + 0.08 x 0.5

    FUT = 53,238.48 1 + 0.04

    FUT = 53,238.48 1.04

    VALOR DE FUTURO EN PUNTOS = 55,368.02 puntos

    VALOR DE FUTURO EN PESOS = $ 553,680.19


    S.A. DE C.V. EXPORTADORA E IMPORTADORA DEL PACÍFIC
    Sin Dividendos
    DATOS:

    FECHA: 12/28/2021 INDICE DE PRECIOS Y COTIZACIONES BMV (IPC) =

    FECHA: Dec-21 TAMAÑO CONTRATO MEXDER =

    CARRYING COST = 8%

    TIEMPO = 1 año

    FÓRMULA =

    FUT = IPC 1 +

    DESARROLLO DE LA FÓRMULA =

    FUT = 53,238.48 1 +

    FUT = 53,238.48 1 +

    FUT = 53,238.48 1 +

    FUT = 53,238.48 1.08

    VALOR DE FUTURO EN PUNTOS =

    VALOR DE FUTURO EN PESOS =


    A E IMPORTADORA DEL PACÍFICO, S.A. DE C.V.
    Sin Dividendos

    S BMV (IPC) = 53,238.48 FECHA: 12/28/2021

    $ 10.00 FECHA: Dec-21

    T
    Tasa Acarreo x 360

    360
    0.08 x 360

    0.08 x 1

    0.08

    57,497.56 puntos

    $ 574,975.58

    También podría gustarte