UNIVERSIDAD EAN

ESPECIALIZACIÓN GERENCIA DE PROYECTOS

COSTOS Y PRESUPUESTOS

GUÍA NO. 2 - ACTIVIDAD 2. GESTIÓN DE LOS COSTOS DEL PROYECTO.

AUTORES

ANGELA SOFIA DANIELS BAZANTE

GABRIEL TORRES

JUAN DANIEL ALMONACID LOPEZ

CINDY PAOLA GUERRERO MURILLO

DIRECTOR

RENE LEONARDO MORA ROJAS

BOGOTÁ D.C., MAYO 2022

Tabla de Contenido
1.1 Taller 1: ................................................................................................................................................... 4
1.2 Taller 2 .................................................................................................................................................... 7
2.1 Taller 2: ................................................................................................................................................... 9
2.2 Taller 2 .................................................................................................................................................. 12
Bibliografia: ................................................................................................................................................ 16

Tablas de Ilustraciones:

Ilustración 1. Tabla Estado del Proyecto ...................................................................................................... 4

Ilustración 2. Flujo Caja Libre .................................................................................................................... 10
Ilustración 3. Parametrización Taller 1 ....................................................................................................... 10
Ilustración 4. Cálculos Iniciales .................................................................................................................. 11
Ilustración 5. Plan de pagos Taller 1 ........................................................................................................... 11
Ilustración 6. Estado de Resultados Taller 1 ............................................................................................... 11
Ilustración 7. Parametrización Taller 2 ....................................................................................................... 13
Ilustración 8. Variables Operacionales Taller 2 .......................................................................................... 13
Ilustración 9. Cálculos iniciales Taller 2 ..................................................................................................... 13
Ilustración 10. Estado de resultados Taller 2 .............................................................................................. 14
Ilustración 11. Calculo indicadores ............................................................................................................. 15
 INTRODUCCIÓN

En este documento se realiza una serie de casos prácticos en los cuales, se aborda los temas como
lo son los estados financieros, la proyección en ventas, costos y presupuesto Maestro, los cuales
permite hacer una evaluación del proyecto y la viabilidad que este tiene información sobre
inversión en activos fijos, capital de trabajo, financiación, proyección de cantidades, precios de
venta, costos y gastos estimados.
A continuación, se presenta el Taller sobre Valor Ganado, basado en el Taller 4 y Formato 3, donde
se desarrollan 2 ejercicios.

Taller Administración del Valor Ganado EVA

1.1 Taller 1:
Usted es el director de un proyecto que tiene como objetivo entregar en su segunda fase las
cuatro paredes de una bodega. Cada pared, dada la magnitud de la obra, va a tomar 1 mes en
construirse, y está presupuestado $1000 MM por pared. Se planificó que cada pared debe
completarse una después de la otra. Hoy es el final del tercer mes y se desea conocer el estado del
proyecto utilizando el Análisis del Valor Ganado. El estado del proyecto se describe en el siguiente
cuadro:

Ilustración 1. Tabla Estado del Proyecto

Fuente: Taller Administración Valor ganado

A partir del cuadro anterior se requiere calcular los indicadores que conforman el AVG.
Usted como director del Proyecto (Project Manager) debe presentar una matriz que refleje:
Indicador, Fórmula de cálculo, resultado, interpretación de la respuesta. Los indicadores
solicitados son los siguientes:

1. Valor planificado PV
2. Valor ganado EV
3. Costo real AC
4. Presupuesto hasta la conclusión BAC
5. Variación del costo CV
6. Índice de desempeño del costo CPI
7. Variación del cronograma SV
8. Índice del desempeño del cronograma SPI
9. Estimación a la conclusión EAC
10. Estimación hasta la conclusión ETC
11. Variación a la conclusión VAC

Actividad mes 1 mes 2 mes 3 mes 4 total

Pared 1 1000 1000
pared 2 1000 1000
Pared 3 1000 1000
Pared 4 1000 1000
Total 1000
Acumulado 1000 1000 1000 1000 4000
(PV)
Porcentaje
acumulado

VALOR REAL ( AC)

Actividad mes 1 mes 2 mes 3 mes 4 total
Pared 1 1000
pared 2 1200
Pared 3 1000
Pared 4 0
Total 1000 1200 1000 0 3200
Acumulado
(PV)
Porcentaje 100% 100% 50% 0%
acumulado

Porcentaje de avance
Actividad mes 1 mes 2 mes 3 mes 4 Total
Pared 1 100%
pared 2 100%
Pared 3 50%
Pared 4 0%

Valor ganado o valor

trabajado EV
Actividad Sem 1 Sem 2 Sem 3 Sem 4 total
Fase 1 1000
Fase 2 1200
Fase 3 600
Fase 4 0
Total 1000 1200 600 0 2800
Acumulado EV 1000 2200 0
Porcentaje 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
acumulado

A la tercera
semana
Presupuesto BAC 4000
BAC
Valor planeado PV 3000
 Valor real AC 3200
Valor ganado EV 2800

Variación del cronograma SV= EV-PV -200 Este retrasado el cronograma

Índice de desempeño del cronograma del 0,93 con un costo adicional de 200

cronograma SPI= EV/PV y con un retraso del 50% en la

tercera semana.

Variación del costo: CV= EV-AC -400 Estamos por encima del

Índice de desempeño del Costo CPI= EV/AC 0,88 presupuesto, se estan haciendo
mal las cosas en cuanto a
costos.

Estimación a la 4898,0 EAC = BAC / (CPI *

conclusión SPI)
Estimación hasta la 800 ETC= BAG -AC
conclusión
Variación a la -898,0 VAC = BAC -EAC
conclusión

1.2 Taller 2
El director de Proyectos estima que el costo de un proyecto será $500.000. Luego. Él
calcula que la reserva de contingencias es de $40.000, mientras que la reserva de Gestión es de
$60.000. Cuál es la estimación definitiva del proyecto.
Dentro de los rangos establecidos se estima que el proyecto tiene un valor definitivo de 630.000
a 660.000

En la etapa de iniciación, un director de proyectos (Project Manager) estima que el costo

de un proyecto será $500.000. Luego estima la reserva para Contingencias en $40.000 y la
Reserva de Gestión en $60.000. Cuál es la Estimación Aproximada de Orden de Magnitud
(ROM, Rough Order of Magnitud)

Costo $ 500.000,00

RC $ 40.000,00
RG $ 60.000,00
LBC = $ 540.000,00
 Presupuesto $ 600.000,00
ROM $ 750.000,0 $ 1.050.000,00

2.1 Taller 2:
En el segundo taller se desarrolla un ejercicio sobre el presupuesto de capital donde se
evidenciará la viabilidad de 2 proyectos de acuerdo a diferentes condiciones. A continuación, se
muestran los cálculos realizados a partir de la información aportada en el taller 5.

Presupuesto de capital

DICONPLAST LTDA. Planea la compra de una nueva máquina la cual tiene un costo de
$800.000 y costos de instalación y montaje de $120.000, y tendrá un valor de salvamento del
10% al final de los 5 años de vida útil.

Esta máquina se depreciará usando el sistema de depreciación acelerada para la

recuperación del costo (30% para el primer año, 30% para el segundo y 40% para el tercero). La
inversión en capital de trabajo adicional que requiere la nueva planta es de $50.000 los que se
recuperan al final de la vida útil del proyecto que es de cinco años. El costo de la nueva máquina
sin incurrir en costos de instalación será financiado en un 50% a través de un préstamo con el
Banco de Bogotá,

para ser cancelado en cuatro años con cuotas iguales a una tasa del 15% anual. Las ventas
anuales con la nueva máquina se estiman en $2.200.000 para el primer año de uso y se
incrementarán anualmente un 5%. Los costos de producción se estiman en $1.300.000 anuales e
incrementan 7% anual. Los gastos en ventas representan el 10% de las ventas y los gastos

administrativos esperados para el primer año son de $300.000 con un incremento anual
del 2%. La tasa impositiva del 31% y su tasa de interés de oportunidad del 20%. ¿Se debería
comprar la nueva máquina? Construya el flujo de caja libre y valore la inversión:

Construcción flujo de Caja Libre:

 Ilustración 2. Flujo Caja Libre

Fuente: Elaboración Propia

Este flujo de Caja libre se hizo con los siguientes cálculos que se montaran en las tablas
siguientes. La tabla de parametrización se completa de acuerdo a los datos dados en el ejercicio y
se muestra a continuación

Ilustración 3. Parametrización Taller 1

Fuente: Elaboración propia

 En cuanto a los cálculos iniciales, se tiene en cuenta la base a depreciar, importante para
evaluar la maquinaria que se utilizará en el proyecto y su gasto de depreciación. Adicionalmente
se completa el valor de salvamento neto, el cual se considera como el dinero que se espera
recuperar mediante una venta al final de su vida útil.

Ilustración 4. Cálculos Iniciales

Fuente: Elaboración propia

Por otro lado, se muestra la tabla de amortización que se consideró para tener en cuenta la
cuota a pagar debido al préstamo hecho para el proyecto.

Ilustración 5. Plan de pagos Taller 1

Fuente: Elaboración Propia

Adicionalmente se muestra el estado de resultados, donde se ve que hay volares

positivos, dando así una primera impresión de ganancias y posible viabilidad del proyecto:

Ilustración 6. Estado de Resultados Taller 1

Fuente: Elaboración Propia

 Finalmente se evalúan los indicadores principales que darán el indicio correcto de si el
proyecto debe ejecutarse o no, De acuerdo a los cálculos y tablas presentadas anteriormente,
Teniendo en cuenta que la TIR es de 63% y el VPN es de 20%, cuando la TIR es mayor al VPN
significa que el proyecto es viable y debería ejecutarse. Es decir que si debe comprarse la
maquina que se planteó en el proyecto.

2.2 Taller 2
La nueva tapa se produciría en un edificio no usado y adyacente a la planta de producción
de la empresa; MACAMOL es propietaria de dicho inmueble, el cual se encuentra ya totalmente
depreciado. El equipo necesario para tal propósito costaría $2´000.000, más $400.000
adicionales para su embarque e instalación. Además, los inventarios aumentarían en $25.000,
mientras que las cuentas por pagar ascenderían en $5.000. en el periodo inicial el cual se
recuperaría al final de la vida útil del proyecto.

Se incurriría en todos estos costos en el período inicial. Por medio de una disposición
especial, la maquinaría se depreciaría así: (33%, 33%, 17% y 17% respectivamente.) Se espera
que el proyecto opere durante 4 años, en cuyo momento estaría terminado. Se supone que los flujos
de entrada de efectivo empezarán a recibirse un año después de que se emprenda el proyecto, o en
el período 1, y que continúen hasta el período 4. Al final de dicho período se espera que el equipo
tenga un valor de salvamento de $25.000.

Se espera que las ventas unitarias alcancen un total de 100.000 Tapas por año y que el
precio esperado de ventas sea de $28.00 por tapa. Se espera que los costos operativos sin incluir
depreciación alcanzarán el 60% de las ventas. La tasa impositiva es del 31%, la tasa de interés de
oportunidad el 18%. Tentativamente se espera que el proyecto de las tapas No. 38 tenga el mismo
riesgo que el de los demás activos de MACAMOL.

Debería MACAMOL emprender éste nuevo proyecto?

Para el desarrollo de este punto, se consideró de igual manera la parametrización dada en el

ejercicio como se muestra en la siguiente tabla:
 Ilustración 7. Parametrización Taller 2

Fuente: Elaboración propia

Ilustración 8. Variables Operacionales Taller 2

Fuente: Elaboración propia

En cuanto a los calculos iniciales se considera igualmente la base a depreciar, el gasto de
depreciación, el valor de salvamento neto y el capital de trabjo neto:

Ilustración 9. Cálculos iniciales Taller 2

Fuente: Elaboración propia

 Fuente: Elaboración propia
En este caso no se coloca financiación ya que según el enunciado no se considera. Por otro lado
se puede ver a continuación el estado de resultados y la construcción de flujo de caja libre.

Ilustración 10. Estado de resultados Taller 2

Fuente: Elaboració propia

Finalmente, si se evaluan lo indicadores, nuevamente la TIR es mayor al VPN, por lo que es

viable el proyecto y debe ejecutarse:
Ilustración 11. Calculo indicadores

Fuente: Elaboración propia

Bibliografia:
RENÉ LEONARDO MORA ROJAS. COSTOS Y PRESUPUESTOS. 2022

Mora, R. (2021). 4. OVA Gestión de los costos del proyecto: planificar y estimar

PMBOK.

Mora, R. (2021). 5. OVA Gestión de los costos del proyecto: presupuesto y control

PMBOK.

PMBOK GUIDE. (2021). A Guide to the Project Management Body of Knowledge.

Seventh Edition and The Standard for Project Management ANSI/PMI 99-001-2021 (pp. 51-
63).

Project Management Institute, PMI. (2017). Gestión de los costos del proyecto. En

Guía de los Fundamentos para la Dirección de Proyectos (Guía del PMBOK®). Sexta edición.
ISBN 978-1-62825-194-4, 7. (pp. 231-270)