Sector: Restaurantes

Tipo de Estado Financiero Anual, Indiv.

Fecha final del período 2021-12-31 Proyectados
Unidades Millones COP

Estado de Resultados 2021 2022 2023 2024

Total Ingreso Operativo 52,621.18 58,384.63 64,339.86 67,814.22
Ingresos netos por ventas 52,442.68 58,001.60 63,917.77 67,369.33
Costo de mercancías vendidas 31,040.67 34,366.52 37,806.57 39,813.53
Utilidad bruta 21,402.01 23,635.08 26,111.20 27,555.80
Gastos de venta y distribución 13,022.52 14,283.30 15,659.09 16,461.75
Gastos administrativos 4,123.79 4,341.80 4,784.66 5,043.03
Otros resultados operativos netos 114.42 156.28 172.22 181.52
Otros ingresos operativos 178.50 383.03 422.10 444.89
Otros gastos operativos 64.08 226.75 249.88 263.37
Ganancia operativa (EBIT) 4,370.12 5,166.27 5,839.66 6,232.53
EBITDA 5,769.82 6,531.20 7,349.28 7,896.12
Resultado financiero - 792.51 - 1,548.59 - 2,012.56 - 1,836.82
Ingresos financieros 39.63 68.20 75.15 79.21
Gastos financieros 832.14 1,616.78 2,087.71 1,916.03
Ganancias antes de impuestos 3,577.61 3,617.68 3,827.11 4,395.70
Impuesto a la renta 1,314.60 1,338.54 1,416.03 1,626.41
Ganancias después de impuestos 2,263.01 2,279.14 2,411.08 2,769.29
Ganancia (Pérdida) Neta 2,263.02 2,279.14 2,411.08 2,769.29

Depreciaciones 1,399.70 1,364.93 1,509.62 1,663.60

Situación Financiera 2021 2022 2023 2024

Activos Totales 32,991.70 35,604.89 38,710.63 40,579.06
Activos no corrientes 24,506.16 27,077.39 29,839.28 31,450.61
Propiedad, planta y equipo 24,482.27 27,077.39 29,839.28 31,450.61
Activos intangibles y valor llave 12.20 - - -
Activos diferidos 11.69 - - -

Activos Corrientes 8,485.54 8,527.50 8,871.35 9,128.45

Inventarios 4,201.69 4,236.97 4,143.19 4,144.97
Comerciales y otras cuentas a cobrar 688.56 794.54 875.59 922.87
Efectivo o Equivalentes 3,595.29 3,495.99 3,852.58 4,060.62
Total de patrimonio y pasivos 32,991.70 35,604.89 38,710.63 40,579.06
Total de patrimonio 16,366.34 17,513.97 18,785.48 20,349.24
Capital Suscrito 4,095.45 4,095.45 4,095.45 4,095.45
Prima de emisión 88.37 88.37 88.37 88.37
Otras reservas 284.59 510.89 738.80 979.91
Resultados acumulados años anteriores - 905.20 1,816.86 2,781.29
Resultados del ejercicio 2,263.01 2,279.14 2,411.08 2,769.29
Otros componentes del patrimonio 9,634.92 9,634.92 9,634.92 9,634.92

Pasivos Totales 16,625.36 18,090.91 19,925.15 20,229.82

Pasivos no corrientes 9,718.13 10,334.60 11,426.01 11,194.90
Créditos y préstamos no corrientes 9,718.13 10,334.60 11,426.01 11,194.90

Pasivos Corrientes 6,907.23 7,756.31 8,499.14 9,034.93

Créditos y préstamos corrientes 56.85 36.52 40.38 39.56
Comerciales y otras cuentas a pagar 4,983.85 5,649.29 6,214.78 6,544.69
Ingresos diferidos, gastos devengados 769.78 1,215.76 1,339.77 1,412.12
Pasivos corrientes por impuesto a la renta 839.45 854.74 904.22 1,038.56
Otros pasivos corrientes 257.30 - - -

Distribución de utilidades
Utilifades por distribuir 1,704.30 2,263.01 2,279.14 2,411.08
(-) Variación de otras reservas 170.43 226.30 227.91 241.11
(-) Variación de utilidad acumulados años anteriores - 519.65 905.20 911.66 964.43
Dividendos decretados 2,053.52 1,131.51 1,139.57 1,205.54

Control - - - -

EFE
2021 2022 2023 2024
Ventas 52,442.68 58,001.60 63,917.77 67,369.33
(-) variación de comerciales por cobrar 16.38 105.98 81.04 47.28
(=) Caja de ventas 52,426.30 57,895.62 63,836.72 67,322.05

(-) Costo de ventas 31,040.67 34,366.52 37,806.57 39,813.53

(-) Variación de inventarios 1,806.49 35.28 - 93.78 1.78
(-) Variación de comerciales por pagar 1,206.45 665.44 565.49 329.91
(=) Caja de producción - 31,640.71 - 33,736.36 - 37,147.30 - 39,485.41

(-) Gastos de ventas y distribución 13,022.52 14,283.30 15,659.09 16,461.75

(-) Gastos Administrativos 4,123.79 4,341.80 4,784.66 5,043.03
(-) Otros gastos operacionales 64.08 226.75 249.88 263.37
(-) Impuesto a la renta del periodo 1,314.60 1,338.54 1,416.03 1,626.41
(+) Depreciaciones 1,399.70 1,364.93 1,509.62 1,663.60
(+) Otros ingresos operacionales 178.50 383.03 422.10 444.89
(+) Variación de ingresos diferidos - 30.84 445.98 124.01 72.35
(+) Variación de pasivos corrientes por imporrenta - 190.76 15.29 49.48 134.34
(+) Variación de pasivos corrientes 28.04 - 257.30 - -
(=) Caja de otras actividades operativas - 17,140.35 - 18,238.46 - 20,004.46 - 21,079.39

(=) Efectivo Generados por las operaciones 3,645.24 5,920.81 6,684.96 6,757.25

(+) Ingresos financieros 39.63 68.20 75.15 79.21

(-) Variación de PPyE Bruta 776.09 3,960.05 4,271.51 3,274.92
(-) Variación de intangibles - 54.07 - 12.20 - -
(-) Variación de Diferidos LP 3.16 - 11.69 - -

(=) Efectivo Generado por la Inversión - 685.55 - 3,867.97 - 4,196.36 - 3,195.71

(+) Variación de Créditos y Préstamos CP 45.06 - 20.33 3.86 - 0.82

(+) Variación de Créditos y Préstamos LP - 608.84 616.47 1,091.41 - 231.11
(+) Variación del capital suscrito - - - -
(+) Variación de otros elementos patrimoniales 1,433.52 - - -
(-) Gastos financieros 832.14 1,616.78 2,087.71 1,916.03
(-) Dividendos decretados 2,053.52 1,131.51 1,139.57 1,205.54

(=) Efectivo Generado por la Financiación - 2,015.92 - 2,152.14 - 2,132.01 - 3,353.50

(=) Variación del efectivo y equivalente 943.77 - 99.30 356.59 208.04

(+) Efectivo y equivalente Incial 2,651.52 3,595.29 3,495.99 3,852.58
(-) Efectivo y equivalente final 3,595.29 3,495.99 3,852.58 4,060.62
- - - -

Super avit o deficit de Caja - 596.14 - 1,095.26 231.93

royectados

2025 2026
70,798.04 73,488.37
70,333.58 73,006.25
41,537.14 43,091.21
28,796.43 29,915.04
17,151.09 17,772.61
5,264.93 5,464.99
189.51 196.71
464.47 482.11
274.96 285.41
6,569.93 6,874.14
8,323.36 8,704.72
- 1,536.19 - 1,440.56
82.69 85.84
1,618.89 1,526.40
5,033.74 5,433.58
1,862.48 2,010.42
3,171.25 3,423.15
3,171.25 3,423.15

1,753.43 1,830.58

2025 2026
42,361.61 43,968.81
32,834.43 34,082.14
32,834.43 34,082.14
- -
- -

9,527.17 9,886.67
4,324.41 4,486.21
963.47 1,000.09
4,239.28 4,400.38
 42,361.61 43,968.81
22,135.84 23,973.37
4,095.45 4,095.45
88.37 88.37
1,256.84 1,573.97
3,889.01 5,157.51
3,171.25 3,423.15
9,634.92 9,634.92

20,225.76 19,995.44
10,696.39 10,062.35
10,696.39 10,062.35

9,529.38 9,933.09
37.80 35.56
6,828.02 7,083.49
1,474.25 1,530.27
1,189.31 1,283.77
- -

2,769.29 3,171.25
276.93 317.13 10% Reserva legal
1,107.72 1,268.50 40% Utilidades retenidas
1,384.65 1,585.63 50% Dividendos

- -

2025 2026
70,333.58 73,006.25
40.61 36.61
70,292.97 72,969.64

41,537.14 43,091.21
179.44 161.79
283.33 255.46
- 41,433.25 - 42,997.54

17,151.09 17,772.61
5,264.93 5,464.99
274.96 285.41
1,862.48 2,010.42
1,753.43 1,830.58
464.47 482.11
62.13 56.02
 150.75 94.47
- -
- 22,122.68 - 23,070.25

6,737.04 6,901.85

82.69 85.84
3,137.26 3,078.29
- -
- -

- 3,054.56 - 2,992.45

- 1.76 - 2.24
- 498.51 - 634.03
- -
- -
1,618.89 1,526.40
1,384.65 1,585.63

- 3,503.81 - 3,748.30

178.67 161.09
4,060.62 4,239.28
4,239.28 4,400.38
- -

500.28 636.27
80,000.00

f(x) = 4672.73464964242 x − 9392214.29425539

R² = 0.917848338479412
70,000.00

60,000.00

50,000.00

40,000.00

30,000.00

20,000.00

10,000.00

-
2016 2018 2020 2022 2024 2026 2028
 Indicador 2017 2018 2019 2020
Crecimiento del PIB
(var. % anual)
Balance del Gobierno 1.40% 2.60% 3.20% -7.00%
Nacional
Balance en (%cuenta
PIB) -3.70% -3.10% -2.50% -7.80%
corriente (% PIB) urbano
Tasa de desempleo -3.20% -4.20% -4.60% -3.40%
(% PEA, promedio año)
Inflación al consumidor 11.00% 11.10% 11.50% 19.10%
(var. % anual,
Inflación fin de año)
al consumidor 4.10% 3.20% 3.80% 1.60%
(var.
Tasa %deanual, promedio
referencia de año)
BanRep 4.20% 3.20% 3.60% 2.40%
(%
DTFanual,
90 Díasfin de año) 4.75% 4.25% 4.25% 1.75%
(% anual, promedio de año)
IBR Overnight 5.99% 4.71% 4.50% 3.38%
(%
TasaE.A,
defin de año)
cambio USDCOP 4.69% 4.24% 4.26% 1.74%
(promedio de año)
Tasa de cambio USDCOP 2,951.00 2,956.00 3,281.00 3,693.00
(promedio 4T)
Devaluación nominal 2,987.00 3,164.00 3,411.00 3,661.00
(% promedio
Precio promedio año)del petróleo -3.40% 0.20% 11.00% 12.60%
(Ref. Brent, USD por barril) 54.2 71.1 64.4 41.8

C. Determin 2017 2018 2019 2020

Ventas 36,661.59 38,314.58 41,485.37 35,655.25
Crecimiento 8.25% 4.51% 8.28% -14.05%
0.14510324 Inflación Promedio año 4.20% 3.20% 3.60% 2.40%
0.76097666 Crecimiento economia 5.56% 5.88% 7.12% -5.51%
Crecimiento sector 23.20% 17.73% -1.49% -26.62%

Costo de ventas 23,498.34 23,498.33 24,502.15 19,607.69

% sobre ventas 64.10% 61.33% 59.06% 54.99%
Margen Bruto 35.90% 38.67% 40.94% 45.01%

Gastos de ventas y distribución 8,644.18 9,381.90 10,614.67 9,882.23

% sobre ventas 23.58% 24.49% 25.59% 27.72%
Coeficiente R2 0.91411

Gastos de administración 1,283.63 2,121.25 2,649.34 3,216.55

% sobre ventas 3.50% 5.54% 6.39% 9.02%
Crecimiento 65.25% 24.90% 21.41%
Coeficiente R2 0.5218497

Otros ingresos 327.45 276.43 284.79 1,007.99

% de ventas 0.89% 0.72% 0.69% 2.83%
R2 vs ventas 0.320895798 Promedio 0.66%
R2 vs costos 0.5747670

Otros egresos 126.76 115.09 338.80 131.81

% de ventas 0.35% 0.30% 0.82% 0.37%
R2 vs ventas 0.042721 Promedio 0.39%
R2 vs costos 0.055060

Utilidad Operacional 3,436.13 3,474.44 3,665.20 3,824.96

Margen 9.37% 9.07% 8.83% 10.73%

Depreciaciones y amortizaciones 450.30 1,082.82 1,282.24 1,339.64

PPyE 24,186.68 25,182.67 25,525.47 25,105.88
Tasa promedio de depreciación 4.48% 5.09% 5.25%

EBITDA 3,886.43 4,557.26 4,947.44 5,164.60

Margen EBITDA 10.60% 11.89% 11.93% 14.48%

Ingresos financieros 15.62 5.89 146.50 36.08

% sobre ventas 0.04% 0.02% 0.35% 0.10%

Egresos financieros 1,643.52 1,582.98 1,459.99 1,068.99

Total deuda 12,782.72 10,546.15 10,541.19 10,338.76
% de deuda 13.57% 13.85% 10.24%
DTF 4.71% 4.50% 3.38%
Spread 8.86% 9.35% 6.86%

Impuestos sobre la Renta 627.23 1,083.76 1,210.14 1,087.75

UAI 1,808.23 1,897.35 2,351.71 2,792.05
Tasa real de Impuestos 34.69% 57.12% 51.46% 38.96%

PPyE 24,186.68 25,182.67 25,525.47 25,105.88

Rotación de PPyE Neta 0.66 0.66 0.62 0.70

Activos intangibles 295.80 215.40 145.48 66.27

Amortización de intangibles 80.40 69.92 79.21

Activos Diferidos LP 42.13 56.06 3.52 8.53

Amartización de diferidos - 13.93 52.54 - 5.01

Inventarios 1,527.92 2,354.58 2,504.97 2,395.20

Rotación 15.38 9.98 9.78 8.19
Dias de inventarios 23.73 36.57 37.32 44.59

Comerciales y cuentas por cobrar 1,541.93 746.70 665.41 672.18

Rotación 23.78 51.31 62.35 53.04
Dias de cobro 15.35 7.11 5.85 6.88

Efectivo y equivalentes 2,119.37 1,962.62 2,241.18 2,651.52

 Dias de caja 21.10 18.70 19.72 27.14
wi
99.65% Préstamos y créditos a LP 12,740.07 10,515.72 10,492.82 10,326.97
0.35% Préstamos y créditos a CP 42.65 30.43 48.37 11.79
Total deuda 12,782.72 10,546.15 10,541.19 10,338.76
Total activos 29,713.83 30,518.03 31,086.03 30,899.58
Endeudamiento financiero 43.02% 34.56% 33.91% 33.46%

Ingresos diferidos 904.73 880.54 830.18 800.62

% sobre ventas 2.47% 2.30% 2.00% 2.25%

Otros pasivos no corrientes 1,285.99 1,774.23 1,382.15 229.26

Proyeción ??????

Comerciales y cuentas por pagar 4,507.86 5,205.22 4,611.90 3,777.40

Rotación 5.21 4.51 5.31 5.19
Días de pago 70.02 80.85 68.70 70.32

Pasivos por impuestos de renta 833.66 1,899.42 1,759.65 1,030.21

% sobre impuestos de renta 1.33 1.75 1.45 0.95
2.27% 4.96% 4.24% 2.89%
 2021 2022py 2023py 2024py 2025py 2026py
10.70% 7.80% 0.90% 2.50% 2.80% 2.80%
-7.10% -5.60% -4.80% -4.40% -4.00% -3.90%
-5.60% -5.80% -4.10% -3.10% -3.00% -2.90%
15.20% 11.40% 12.10% 11.80% 11.50% 11.40%
5.60% 12.60% 7.50% 5.00% 4.30% 3.70%
3.80% 10.60% 10.20% 5.40% 4.40% 3.80%
3.00% 12.00% 10.00% 6.50% 6.00% 6.00%
2.07% 8.54% 12.13% 8.71% 6.41% 6.22%
2.99% 11.98% 9.95% 6.47% 5.97% 5.96%
3,744.00 $ 4,254 $ 4,915 $ 4,733 $ 4,610 $ 4,858
3,880.00 $ 4,800 $ 4,930 $ 4,570 $ 4,720 $ 4,950
1.40% 13.60% 15.50% -3.70% -2.60% 5.40%
70.7 $ 102 $ 89 $ 82 $ 80 $ 78

2021 2022 2023 2024 2025 2026

52,442.68 58,001.60 63,917.77 67,369.33 70,333.58 73,006.25
47.08%
3.80% 10.60% 10.20% 5.40% 4.40% 3.80%
16.90% 21.38% 8.47% 7.63% 7.22% 6.60%
54.53%

31,040.67 34,366.52 37,806.57 39,813.53 41,537.14 43,091.21

59.19% 59.25% 59.15% 59.10% 59.06% 59.02%
40.81% 40.75% 40.85% 40.90% 40.94% 40.98%

13,022.52 14,283.30 15,659.09 16,461.75 17,151.09 17,772.61

24.83% 24.63% 24.50% 24.44% 24.39% 24.34%

4,123.79 4,341.80 4,784.66 5,043.03 5,264.93 5,464.99 Pendiente

7.86% 7.49% 7.49% 7.49% 7.49% 7.49% intersección
28.21% 5.29% 10.20% 5.40% 4.40% 3.80%

178.50 383.03 422.10 444.89 464.47 482.11

0.34%

64.08 226.75 249.88 263.37 274.96 285.41

0.12%
 4,370.12 5,166.27 5,839.66 6,232.53 6,569.93 6,874.14
8.33% 8.91% 9.14% 9.25% 9.34% 9.42%

1,399.70 1,364.93 1,509.62 1,663.60 1,753.43 1,830.58

24,482.27 27,077.39 29,839.28 31,450.61 32,834.43 34,082.14
5.58% 5.58% 5.58% 5.58% 5.58% 5.58%

5,769.82 6,531.20 7,349.28 7,896.12 8,323.36 8,704.72

11.00% 11.26% 11.50% 11.72% 11.83% 11.92%

39.63 68.20 75.15 79.21 82.69 85.84

0.08% 0.12%

832.14 1,616.78 2,087.71 1,916.03 1,618.89 1,526.40

9,774.98 10,371.12 11,466.39 11,234.46 10,734.18 10,097.91
8.27% 16.54% 20.13% 16.71% 14.41% 14.22%
2.07% 8.54% 12.13% 8.71% 6.41% 6.22%
6.20% 8.00% 8.00% 8.00% 8.00% 8.00%

1,314.60 1,338.54 1,416.03 1,626.41 1,862.48 2,010.42

3,577.61 3,617.68 3,827.11 4,395.70 5,033.74 5,433.58
36.75% 37.00% 37.00% 37.00% 37.00% 37.00%

24,482.27 27,077.39 29,839.28 31,450.61 32,834.43 34,082.14

0.47 0.47 0.47 0.47 0.47 0.47

12.20 - - - - -
54.07 12.20 - - - -

11.69 - - - - -
- 3.16 11.69 - - - -

4,201.69 4,236.97 4,143.19 4,144.97 4,324.41 4,486.21

7.39 8.11 9.13 9.61 9.61 9.61
49.41 45 40 38 38 38

688.56 794.54 875.59 922.87 963.47 1,000.09

76.16 73 73 73 73 73
4.79 5 5.00 5.00 5.00 5.00

3,595.29 3,495.99 3,852.58 4,060.62 4,239.28 4,400.38

 25.02 22 22 22 22 22

9,718.13 10,334.60 11,426.01 11,194.90 10,696.39 10,062.35

56.85 36.52 40.38 39.56 37.80 35.56
9,774.98 10,371.12 11,466.39 11,234.46 10,734.18 10,097.91
32,991.70 35,604.89 38,710.63 40,579.06 42,361.61 43,968.81
29.63% 29.13% 29.62% 27.69% 25.34% 22.97%

769.78 1,215.76 1,339.77 1,412.12 1,474.25 1,530.27

1.47% 2.10%

257.30 0 0 0 0 0

4,983.85 5,649.29 6,214.78 6,544.69 6,828.02 7,083.49

6.23 6.08 6.08 6.08 6.08 6.08
58.60 60 60 60 60 60

839.45 854.74 904.22 1,038.56 1,189.31 1,283.77

0.64 0.64 0.64 0.64 0.64 0.64
1.60%
 n= 5478.655
Intersección - 11,019,919.08
2017 2018 2019 2020 2021 2,022.00 2,023.00 2,024.00
36,661.59 38,314.58 41,485.37 35,655.25 52,442.68 58,001.60 63,917.77 67,369.33
R2 0.91784834
R2 0.76097666

R2 vs Ventas 0.91410692
Estimación lineal

22 23 24 25 26
0.064421234 3,736.53 4,117.66 4,340.02 4,530.98 4,703.15
547.25 605.26 667.00 703.02 733.95 761.84
 2,025.00 2,026.00
70,333.58 73,006.25
Column1 Column2 Column3 Column4
Año
Crecimiento del PIB 2017 2018 2019
(var. % anual)
Balance del Gobierno 1.40% 2.60% 3.20%
Nacional
Balance en (%cuenta
PIB) -3.70% -3.10% -2.50%
corriente (% PIB) urbano
Tasa de desempleo -3.20% -4.20% -4.60%
(% PEA, promedio
Inflación año)
al consumidor 11.00% 11.10% 11.50%
(var. % anual, fin de
Inflación al consumidor año) 4.10% 3.20% 3.80%
(var.
Tasa %deanual, promedio
referencia de año)
BanRep 4.20% 3.20% 3.60%
(%
DTFanual,
90 Díasfin de año) 4.75% 4.25% 4.25%
(%
IBRanual, promedio de año)
Overnight 5.99% 4.71% 4.50%
(% E.A, fin de año)
Tasa de cambio USDCOP 4.69% 4.24% 4.26%
(promedio de año)
Tasa de cambio USDCOP 2,951.00 2,956.00 3,281.00
(promedio
Devaluación4T) nominal 2,987.00 3,164.00 3,411.00
(% promedio
Precio promedioaño)del petróleo -3.40% 0.20% 11.00%
(Ref. Brent, USD por barril) 54.2 71.1 64.4

Año
Crecimiento del PIB 2017 2018 2019
(var. % anual)
Balance del Gobierno 1.40% 2.60% 3.20%
Nacional
Balance en(%cuenta
PIB) -3.70% -3.10% -2.50%
corriente (% PIB) urbano
Tasa de desempleo -3.20% -4.20% -4.60%
(% PEA, promedio
Inflación año)
al consumidor 11.00% 11.10% 11.50%
(var. % anual,
Inflación fin de año)
al consumidor 4.10% 3.20% 3.80%
(var. % anual, promedio
Tasa de referencia de año)
BanRep 4.20% 3.20% 3.60%
(%
DTFanual, fin de año)
90 Días 4.75% 4.25% 4.25%
(%
IBRanual, promedio de año)
Overnight 5.99% 4.71% 4.50%
(% E.A,
Tasa defin de año)
cambio USDCOP 4.69% 4.24% 4.26%
(promedio de año)
Tasa de cambio USDCOP 2,951.00 2,956.00 3,281.00
(promedio
Devaluación4T) nominal 2,987.00 3,164.00 3,411.00
(% promedio
Precio promedioaño)del petróleo -3.40% 0.20% 11.00%
(Ref. Brent, USD por barril) 54.2 71.1 64.4
Column5 Column6 Column7 Column8 Column9 Column10 Column11
2020 2021 2022py 2023py 2024py 2025py 2026py
-7.00% 10.70% 7,8% 0,9% 2,5% 2,8% 2,8%
-7.80% -7.10% -5,6% -4,8% -4,4% -4,0% -3,9%
-3.40% -5.60% -5,8% -4,1% -3,1% -3,0% -2,9%
19.10% 15.20% 11,4% 12,1% 11,8% 11,5% 11,4%
1.60% 5.60% 12,6% 7,5% 5,0% 4,3% 3,7%
2.40% 3.80% 10,6% 10,2% 5,4% 4,4% 3,8%
1.75% 3.00% 12,00% 10,00% 6,50% 6,00% 6,00%
3.38% 2.07% 8,54% 12,13% 8,71% 6,41% 6,22%
1.74% 2.99% 11,98% 9,95% 6,47% 5,97% 5,96%
3,693.00 3,744.00 $ 4.254 $ 4.915 $ 4.733 $ 4.610 $ 4.858
3,661.00 3,880.00 $ 4.800 $ 4.930 $ 4.570 $ 4.720 $ 4.950
12.60% 1.40% 13,6% 15,5% -3,7% -2,6% 5,4%
41.8 70.7 $ 102 $ 89 $ 82 $ 80 $ 78

2020 2021 2022py 2023py 2024py 2025py 2026py

-7.00% 10.70% 7,8% 0,9% 2,5% 2,8% 2,8%
-7.80% -7.10% -5,6% -4,8% -4,4% -4,0% -3,9%
-3.40% -5.60% -5,8% -4,1% -3,1% -3,0% -2,9%
19.10% 15.20% 11,4% 12,1% 11,8% 11,5% 11,4%
1.60% 5.60% 12,6% 7,5% 5,0% 4,3% 3,7%
2.40% 3.80% 10,6% 10,2% 5,4% 4,4% 3,8%
1.75% 3.00% 12,00% 10,00% 6,50% 6,00% 6,00%
3.38% 2.07% 8,54% 12,13% 8,71% 6,41% 6,22%
1.74% 2.99% 11,98% 9,95% 6,47% 5,97% 5,96%
3,693.00 3,744.00 $ 4.254 $ 4.915 $ 4.733 $ 4.610 $ 4.858
3,661.00 3,880.00 $ 4.800 $ 4.930 $ 4.570 $ 4.720 $ 4.950
12.60% 1.40% 13,6% 15,5% -3,7% -2,6% 5,4%
41.8 70.7 $ 102 $ 89 $ 82 $ 80 $ 78
Chamorro Portilla S.A.S. (Colombia)
Fuente:

Tipo de Estado Financiero Anual, Indiv. Anual, Indiv.

Fecha final del período 2017-12-31 2018-12-31
Unidades Millones COP Millones COP

Ratios 2017 2018

Rendimiento Sobre Los Activos (ROA) 3.97% 2.67%

Rendimiento Sobre Activos Anualizado 3.97% 2.67%
Rendimiento Sobre El Patrimonio (ROE) 12.57% 7.97%
Rendimiento Sobre El Patrimonio Anualizado 12.57% 7.97%
Rendimiento Sobre El Capital Empleado 14.12% 14.86%
Margen Neto 3.22% 2.12%
Margen De Ganancia Bruta 35.90% 38.67%
Margen Operacional 9.37% 9.07%
Margen Ebitda 10.60% 11.89%
ROA Operativo 11.56% 11.38%

Rotación De Inventario 15.38 9.98

Rotación De Cuentas Por Cobrar 23.78 51.31
Rotación Del Activo Corriente 7.07 7.57
Rotación Del Activo No Corriente 1.49 1.51
Rotación De Activos 1.23 1.26
Rotación De Cuentas Por Pagar 5.13 4.67
Rotación Del Capital De Trabajo -188.05 -18.50

Valor Contable 9,103 9,997

Efectivo Neto -18,196 -18,343
Deuda 12,783 10,546
Deuda A Largo Plazo 12,740 10,516
Deuda A Corto Plazo 043 030
Deuda Neta 10,663 8,584
Capital De Trabajo -195 -2,071
Capital Empleado 24,330 23,383

Razón De Liquidez 0.96 0.71

Prueba Ácida 0.68 0.38
Razón De Efectivo 0.39 0.28
Coeficiente De Efectivo 0.39 0.28
Relación De Flujo De Efectivo Operativo 0.56 0.66

Relación Deuda/Activos Totales 43.02% 34.56%

Relación Deuda/Capital 136.00% 103.27%
Relación Deuda Largo Plazo/Capital Empleado 52.36% 44.97%
Relación Deuda/Ebitda 3.29 2.31
Relación Flujo De Caja/Deuda 1.17% -1.49%
Relación Activos/Patrimonio 316.14% 298.83%

Tendencia De Los Ingresos Netos 8.25% 4.51%

Tendencia De Los Ingresos Operacionales 8.16% 4.33%
Tendencia De La Utilidad Bruta 6.06% 12.56%
Tendencia Del Ebitda 5.87% 17.26%
Tendencia De La Utilidad Operacional 14.65% 1.12%
Tendencia De La Utilidad Neta 23.45% -31.11%
Tendencia Cuentas Por Cobrar 8.88% -51.57%
Tendencia Del Inventario -19.24% 54.10%
Tendencia Propiedad, Planta Y Equipo Neto (PP&E) 17.56% 4.12%
Tendencia De Los Activos Totales 13.49% 2.71%
Tendencia Del Valor Contable 6.95% 9.82%
Tendencia Del Patrimonio Neto 6.35% 8.66%
Tendencia Del Flujo De Caja Operativo -32.18% 56.86%
Tendencia Gastos De Capital -41.07% -51.78%

Cobertura De La Deuda 0.23 0.45

Razón Flujo De Caja Operativo/Ingresos 8.18% 12.28%

Razón Flujo De Caja Operativo/Activos 10.09% 15.41%
Razón Flujo De Caja Operativo/Patrimonio 31.91% 46.06%
Razón Flujo De Caja Operativo/Utilidad Operacional 87.28% 135.39%

Relación Efectivo/Total Activos 7.13% 6.43%

Relación Cuentas Por Cobrar/Activos Totales 5.19% 2.45%
Relación Inventario/Total Activos 5.14% 7.72%
Relación Activo fijo/Total activo 81.40% 82.52%
Relación Pasivo Corriente/Pasivo total 26.50% 35.14%
Relación Gastos Administrativos/Ventas 3.50% 5.54%
Relación Impuesto A La Renta/Ventas 1.71% 2.83%
Relación Flujo De Caja Operativo/Flujo De Caja Total 2.00% -3.00%
Relación Flujo De Efectivo De Inversión/Flujo De Efectivo Total -2.00% 1.00%
Relación Flujo De Efectivo De Financiación/Flujo De Efectivo Total 905.35% 1.00%

All ratios calculated by EMIS

Tipo de Estado Financiero Anual, Indiv. Anual, Indiv.
Fecha inicial del periodo de reporte 2017-01-01 2018-01-01
Fecha final del período 2017-12-31 2018-12-31
Unidades originales como se reportó COP Miles COP Miles
Auditado Auditado Auditado
Fuente Supersociedades -NIIF Supersociedades -NIIF

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Anual, Indiv. Anual, Indiv. Anual, Indiv.

2019-12-31 2020-12-31 2021-12-31
Millones COP Millones COP Millones COP

2019 2020 2021

3.67% 5.52% 6.86%

3.67% 5.52% 6.86%
9.54% 11.58% 13.83%
9.54% 11.58% 13.83%
14.86% 14.67% 16.12%
2.75% 4.78% 4.32%
40.94% 45.01% 40.81%
8.83% 10.73% 8.33%
11.93% 14.48% 11.00%
11.79% 12.38% 13.25%

9.78 8.19 7.39

62.35 53.04 76.16
7.67 6.23 6.18
1.62 1.42 2.14
1.33 1.15 1.59
5.35 5.16 6.59
-41.14 39.64 20.13

11,815 14,657 16,354

-16,884 -13,525 -13,030
10,541 10,339 9,775
10,493 10,327 9,718
048 012 057
8,300 7,687 6,180
-1,008 900 2,605
 24,666 26,080 27,112

0.84 1.19 1.44

0.45 0.69 0.73
0.35 0.55 0.61
0.35 0.55 0.61
0.36 0.51 0.64

33.91% 33.46% 29.63%

88.13% 70.22% 59.73%
42.54% 39.60% 35.84%
2.13 2.00 1.69
2.64% 3.97% 9.65%
259.90% 209.87% 201.58%

8.28% -14.05% 47.08%

8.24% -12.23% 43.53%
14.63% -5.51% 33.37%
8.56% 4.39% 11.72%
5.49% 4.36% 14.25%
40.31% 49.29% 32.78%
-10.89% 1.02% 2.44%
6.39% -4.38% 75.42%
1.36% -1.64% -3.04%
1.86% -0.60% 6.77%
18.19% 24.05% 11.58%
17.12% 23.09% 11.16%
-50.41% 5.61% 52.70%
-41.91% -25.58% -18.36%

0.22 0.24 0.38

5.62% 6.91% 7.17%

7.50% 7.97% 11.40%
19.50% 16.73% 22.99%
63.64% 64.41% 86.08%

7.21% 8.58% 10.90%

2.14% 2.18% 2.09%
 8.06% 7.75% 12.74%
82.11% 81.25% 73.79%
33.57% 29.79% 35.37%
6.39% 9.02% 7.86%
2.92% 3.05% 2.51%
837.37% 600.38% 398.62%
-320.32% -190.53% -85.01%
-417.05% -309.85% -213.60%

Anual, Indiv. Anual, Indiv. Anual, Indiv.

2019-01-01 2020-01-01 2021-01-01
2019-12-31 2020-12-31 2021-12-31
COP Miles COP Miles COP Miles
Auditado Auditado Auditado
Supersociedades -NIIF Supersociedades -NIIF Supersociedades -NIIF
Expendio A La Mesa De Comidas Preparadas (I5611)
EMIS Benchmark Principales Indicadores: Servicios de Preparación de Alimentos y Bebidas (722)
* All Figures except for employees and ratios in Millones COP using Suma values. Growth indicators are calculated based on figures in loca

Año 2017 2018

Empresas en industria 1338 1506

2017 2018
Tamaño
Ventas 8,850,578.00 10,420,071.00
Activos 5,682,116.50 7,817,100.00
Utilidad 112,838.86 82,660.14
Patrimonio 2,245,742.25 3,119,712.25
Crecimiento
Crecimiento en Ventas % 0.23 0.18
Crecimiento / Disminución en Activos 0.05 0.38
Crecimiento / Disminución en Utilidad Neta 0.08 -0.27
Crecimiento (Disminución) del Patrimonio 0.06 0.39
Rentabilidad
EBITDA 561,844.94 1,485,389.00
Utilidad Neta / Ventas 0.01 0.01
Rentabilidad de Activos 0.02 0.01
Utilidad Neta / Patrimonio 0.05 0.03
Utilidad Operacional / Ventas 0.04 0.12
Endeudamiento
Endeudamiento 0.59 0.59
Apalancamiento 1.49 1.47
Pasivo Total / Ventas 0.38 0.44
Pasivo Corriente / Pasivo Total 0.62 0.61
Eficiencia
Rotación de Cobro 28.86 26.28
Rotación de Inventario 17.95 16.73
Rotación de Proveedores 74.71 62.46
Ciclo Operativo 46.81 43.01
Liquidez
Ratio Corriente 1.07 1.02
Prueba Acida 0.97 0.93
Capital de Trabajo 151,143.75 59,742.25
Otros
Rentabilidad Bruta 0.45 0.41
Import. / Export
Importaciones - FOB U$ 27,161,540.00 9,993,481.00
Exportaciones - FOB U$ 14,214,248.00 12,717,184.00
Nomina
Total de Empleados 72,058.00 92,620.00
de Alimentos y Bebidas (722)
ors are calculated based on figures in local currency.

2019 2020 2021

1275 1236 1174

2019 2020 2021

10,264,777.00 7,531,918.50 11,638,935.00

7,981,029.00 7,803,254.50 8,845,673.00
163,259.63 -353,044.38 330,380.63
2,674,981.75 2,373,744.00 3,142,398.50

-0.01 -0.27 0.55

0.02 -0.02 0.13
0.98 -3.16 1.94
-0.14 -0.11 0.32

901,268.88 286,247.59 1,202,702.25

0.02 -0.05 0.03
0.02 -0.05 0.04
0.06 -0.15 0.11
0.05 -0.01 0.07

0.66 0.70 0.64

1.98 2.29 1.81
0.52 0.72 0.49
0.47 0.43 0.48

31.46 42.61 30.93

16.39 23.33 23.94
70.28 89.17 79.06
47.85 65.95 54.87

1.13 1.16 1.31

1.03 1.05 1.17
314,261.25 379,011.00 841,717.25

0.44 0.42 0.49

49,239,696.00 0.00 0.00
16,077,407.00 0.00 0.00

85,171.00 101,555.00 84,248.00