PRESENTATION DES ETATS FINANCIERS DE

SYSTHESE DU SYSTEMES COMPTABLE OHADA

Auteur: ABDOUL AZIZ OUATTARA

1
 1. Les différents systèmes comptable OHADA.
Les systèmes comptable OHADA distingue deux systèmes de tenue de la
comptabilité des entreprises.
Le système minimal de trésorerie(SMT): encore appelé comptabilité de
trésorerie, c’est un système particulier qui s’adresse exclusivement aux micros
et petites entreprises(MPE). Il s’applique aux entreprises appartenant à l’une
des catégories.
• Entreprises de négoces dont le chiffre d’affaires est inférieur à 60 000 000 FCFA
• Entreprises artisanales dont le chiffre d’affaires est inférieur à 40 000 000 FCFA
• Entreprises de services dont le chiffre d’affaires est inférieur à 30 000 000 FCFA

Le système normal: il s’applique aux grandes entreprises dont le chiffre

d’affaires est supérieur ou égal à 100 000 000 FCFA.
2
 ‘
2. États financiers de synthèse.
États financiers du système normal:
• Le bilan: description des éléments d’actif et passif constituent le patrimoine
de l’entreprise
• Le compte de résultat: récapitule les produits et les charges qui font
apparaître par différence le résultat de l’entreprise
• Les tableaux des flux de trésorerie: ils indiquent les entrées et les sorties
d’argent dans l’entreprise sur une période
• Les états annexes: son but est de compiler tous les documents qui vont aider
à la compréhension et à l’interprétation du bilan et du compte de résultat.
Les états financiers du SMT. Les états financiers annuels de ce système sont le
bilan et le compte de résultat, lequel peuvent être complété par un tableau de
la variation nette de l’avoir au cours de l’exercice.

3
 Présentation

des états financiers

 PRESENTATION ETATS FINANCIERS (1/3)

Règlementation avant révision

Système normal
Système allégé
Système minimal de trésorerie

Critiques

 Etats financiers Système normal trop volumineux avec des

informations redondantes,

 Bilan : difficilement exploitable sur 4 pages,

 Compte de résultat : difficilement exploitable sur 4

pages,
 TAFIRE : non compris par les utilisateurs qui le

trouvent rébarbatif, indigeste

 Etats annexés : document complémentaire et non

explicatif du contenu des trois autres supports

 PRESENTATION ETATS FINANCIERS (2/3)

Système allégé
 Simplification par le regroupement et la suppression de
certaines rubriques et colonnes.

 Allègement excessif = perte de pertinence.

Système minimal de trésorerie

 Incompréhensible par la population visée.

 Très peu utilisé.

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 PRESENTATION ETATS FINANCIERS (3/3)

SYSCOHADA révisé

 Système allégé : suppression

 Système Normal
 Bilan sur une page (paysage) ou 2 pages (portrait)
 Compte de résultat en cascade sur une page
 Tableau de Flux de trésorerie
 Notes explicatives du contenu des 3 états financiers ci-
dessus
 Système minimal de trésorerie
 Bilan
 Compte de résultat
 Etat des créances et des dettes non échues

 Modification Acte Uniforme, articles : 8, 11,12,

Conséquences 13, 25, 26, 27, 28, 29, 30, 31, 32, 34
 Mise à jour du PCGO
 Modèle en paysage
EXERCICE EXERCICE
EXERCICEAU
EXERCICEau31/12/N AU AU
31/12/N-1
REF ACTIF Note 31/12/N-1 REF PASSIF Note 31/12/N
AMORTet
BRUT NET NET NET NET
DEPREC.
AD IMMOBILISATIONSINCORPORELLES 3 CA Capital 13
AE Fraisdedéveloppementetdeprospection CB Apporteurscapitalnonappelé (-) 13
AF Brevets, licences, logicielset droitssimilaires CD Primesliéesaucapitalsocial 14
AG Fondscommercialetdroitaubail CE Ecartsderéévaluation 3e
AH Autresimmobilisationsincorporelles CF Réservesindisponibles 14
AI IMMOBILISATIONSCORPORELLES 3 CG Réserveslibres 14
AJ Terrains(1) CH Reportànouveau (+ou-) 14
(1)dontPlacementenenNet…………../……………
Bâtiments
AK CJ Résultatnetdel'exercice (bénéfice+ouperte-)
(1)dontPlacementenenNet…………../……….….
AL Aménagements, agencementsetinstallations CL Subventionsd'investissement 15
AM Matériel, mobilieretactifsbiologiques CM Provisionsréglementées 15
AN Matérieldetransport CP TOTALCAPITAUXPROPRESETRESSOURCESASSIMILEES
AP AVANCESETACOMPTES VERSES SURIMMOBILISATIONS DA Empruntsetdettesfinancièresdiverses 3 16
AQ IMMOBILISATIONSFINANCIERES 4 DB Dettesdelocationacquisition 16
AR Titresdeparticipation DC Provisions pourrisquesetcharges 16
AS Autresimmobilisationsfinancières DD TOTALDETTESFINANCIERESETRESSOURCESASSIMILEES
AZ TOTALACTIFIMMOBILISE DF TOTALRESSOURCESSTABLES
BA ACTIFCIRCULANTHAO 5 DH DettescirculantesHAO 5
BB STOCKSETENCOURS 6 DI Clients, avancesreçues 7
BG CREANCESETEMPLOISASSIMILES DJ Fournisseursd'exploitation 17
BH Fournisseursavancesversées 17 DK Dettesfiscalesetsociales 18
BI Clients 7 DM Autresdettes 19
BJ Autrescréances 8 DN Provisionspourrisquesàcourtterme 19
BK TOTALACTIFCIRCULANT DP TOTALPASSIFCIRCULANT
BQ Titresdeplacement 9
BR Valeursàencaisser 10 DQ Banques, créditsd'escompte 20
BS Banques, chèquespostaux, caisseetassimilés 11 DR Banques, établissementsfinanciersetcréditsdetrésorerie 20
BT TOTALTRESORERIE-ACTIF DT TOTALTRESORERIE-PASSIF
BU Ecartdeconversion-Actif 12 DV Ecartdeconversion-Passif 12
BZ TOTALGENERAL DZ TOTALGENERAL
 Modèle en portrait
EXERCICE

GG ACTIF EXERCICE au 31/12/ N AU

31/12/N-1

BRUT AMORT et DEPREC. NET NET

AD IMMOBILISATIONS INCORPORELLES 3
AE Frais de développement et de prospection
AF Brevets, licences, logiciels, et droits similaires
AG Fonds commercial et droit au bail
AH Autres immobilisations incorporelles
AI IMMOBILISATIONS CORPORELLES 3
Terrains (1)
AJ
(1) dont Placement en Net………../…………
Bâtiments
AK
(1) dont Placement en Net…........./…...…........
AL Aménagements, agencements et installations
AM Matériel, mobilier et actifs biologiques
AN Matériel de transport
AP Avances et acomptes versés sur immobilisations 3
AQ IMMOBILISATIONS FINANCIERES 4
AR Titres de participation
AS Autres immobilisations financières
AZ TOTAL ACTIF IMMOBILISE
BA ACTIF CIRCULANT HAO 5
BB STOCKS ET ENCOURS 6
BG CREANCES ET EMPLOIS ASSIMILES
BH Fournisseurs avances versées 17
BI Clients 7
BJ Autres créances 8
BK TOTAL ACTIF CIRCULANT
BQ Titres de placement 9
BR Valeurs à encaisser 10
BS Banques, chèques postaux, caisse et assimilés 11
BT TOTAL TRESORERIE-ACTIF
BU Ecart de conversion-Actif 12
BZ TOTAL GENERAL
 Modèle en portrait
EXERCICE AU 31/12/N EXERCICE AU 31/12/N-1
REF PASSIF Note
NET NET
CA Capital 13
CB Apporteurs capital non appelé (-) 13
CD Primes liées au capital social 14
CE Ecarts de réévaluation 3e
CF Réserves indisponibles 14
CG Réserves libres 14
CH Report à nouveau (+ ou -) 14
CJ Résultat net de l'exercice (bénéfice + ou perte -)
CL Subventions d'investissement 15
CM Provisions réglementées 15
CP TOTAL CAPITAUX PROPRES ET RESSOURCES ASSIMILEES

DA Emprunts et dettes financières diverses 16

DB Dettes de location acquisition 16
DC Provisions pour risques et charges 16
DD TOTAL DETTES FINANCIERES ET RESSOURCES ASSIMILEES

DF TOTAL RESSOURCES STABLES

DH Dettes circulantes HAO 5
DI Clients, avances reçues 7
DJ Fournisseurs d'exploitation 17
DK Dettes fiscales et sociales 18
DM Autres dettes 19
DN Provisions pour risques à court terme 19
DP TOTAL PASSIF CIRCULANT
DQ Banques, crédits d'escompte 20
Banques, établissements financiers et crédits de
DR 20
trésorerie
DT TOTAL TRESORERIE-PASSIF
DV Ecart de conversion-Passif 12
DZ TOTAL GENERAL
 Compte de résultat
Présentation sous forme de liste avec mise en évidence des soldes
intermédiaires en cascade
Marge brute
Marge commerciale sur matière
Supprimée

Valeur ajoutée (intégrer le compte 781)

Excédent brut d’exploitation

Résultat d’exploitation
Résultat des activités
ordinaires (AO)
Résultat financier

Résultat HAO

Résultat net
REF LIBELLES Compte de résultat NOTE 31/12/N (NET) 31/12/N-1 (NET)
TA Ventes de marchandises A + 21
RA Achats de marchandises - 22
RB Variation de stocks de marchandises -/+ 6
XA MARGE COMMERCIALE (Somme TA à RB)
TB Ventes de produits fabriqués B + 21
TC Travaux, services vendus C + 21
TD Produits accessoires D + 21
XB CHIFFRE D'AFFAIRES (A + B + C + D)
TE Production stockée (ou déstockage) -/+ 6
TF Production immobilisée 21
TG Subventions d’exploitation 21
TH Autres produits + 21
TI Transferts de charges d'exploitation + 12
RC Achats de matières premières et fournitures liées - 22
RD Variation de stocks de matières premières et fournitures liées -/+ 6
RE Autres achats - 22
RF Variation de stocks d’autres approvisionnements -/+ 6
RG Transports - 23
RH Services extérieurs - 24
RI Impôts et taxes - 25
RJ Autres charges - 26
XC VALEUR AJOUTEE (XB +RA+RB) + (somme TE à RJ)
RK Charges de personnel - 27
XD EXCEDENT BRUT D'EXPLOITATION (XC+RK)
TJ Reprises d’amortissements, provisions et dépréciations + 28
RL Dotations aux amortissements, aux provisions et dépréciations - 3C&28
XE RESULTAT D'EXPLOITATION (XD+TJ+ RL)
TK Revenus financiers et assimilés + 29
TL Reprises de provisions et dépréciations financières + 28
TM Transferts de charges financières + 12
RM Frais financiers et charges assimilées - 29
RN Dotations aux provisions et aux dépréciations financières - 3C&28
XF RESULTAT FINANCIER (somme TK à RN)
XG RESULTAT DES ACTIVITES ORDINAIRES (XE+XF)
TN Produits des cessions d'immobilisations + 3D
TO Autres Produits HAO + 30
RO Valeurs comptables des cessions d'immobilisations - 3D
RP Autres Charges HAO - 30
XH RESULTAT HORS ACTIVITES ORDINAIRES (somme TN à RP)
RQ Participation des travailleurs - 30
RS Impôts sur le résultat -
XI RESULTAT NET (XG+XH+RQ+RS)
 Tableau de flux de trésorerie

Trésorerie nette au 1er janvier (A)

Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles (B)

Flux de trésorerie provenant des activités d’investissements (C)

Flux de trésorerie provenant des activités de financement (D)

Flux de trésorerie provenant Flux de trésorerie provenant des

des capitaux propres capitaux étrangers

Variation de la trésorerie nette de la période E= (B+C+D)

Trésorerie nette au 31 Décembre (F = E+ A)

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 TABLEAU DE FLUX DE TRESORERIE
REF LIBELLES
Note EXERCICE N EXERCICE N-1
Trésorerie nette au 1er janvier
ZA (Trésorerie actif N-1 - Trésorerie passif N-1) A
Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles
FA Capacité d'Autofinancement Globale (CAFG)
FB - Variation de l’Actif circulant HAO (1)
FC - Variation des stocks
FD - Variation des créances
FE + Variation du passif circulant (1)
Variation du BF lié aux activités opérationnelles
(FB+FC+FD+FE) : ………...............
ZB Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles (somme FA à FE) B
Flux de trésorerie provenant des activités d’investissements
FF - Décaissements liés aux acquisitions d'immobilisations incorporelles
FG - Décaissements liés aux acquisitions d'immobilisations corporelles
FH - Décaissements liés aux acquisitions d'immobilisations financières
FI + Encaissements liés aux cessions d’immobilisations incorporelles et corporelles
FJ + Encaissements liés aux cessions d’immobilisations financières
ZC Flux de trésorerie provenant des activités d’investissement (somme FF à FJ) C
Flux de trésorerie provenant du financement par les capitaux propres
FK + Augmentations de capital par apports nouveaux
FL + Subventions d'investissement reçues
FM - Prélèvements sur le capital
FN - Dividendes versés
ZD Flux de trésorerie provenant des capitaux propres (somme FK à FN) D
Trésorerie provenant du financement par les capitaux étrangers
FO + Emprunts
FP + Autres dettes financières
FQ - Remboursements des emprunts et autres dettes financières
ZE Flux de trésorerie provenant des capitaux étrangers (somme FO à FQ) E
ZF Flux de trésorerie provenant des activités de financement (D+E) F
ZG VARIATION DE LA TRÉSORERIE NETTE DE LA PÉRIODE (B+C+F) G
ZH Trésorerie nette au 31 Décembre (G+A)
H
Contrôle : Trésorerie actif N - Trésorerie passif N =
 Mode opératoire
Le mode opératoire relatif à la détermination des flux de trésorerie
peut être résumé de la façon suivante :

Déterminer la variation comptable des postes de bilan et compte de résultat :

Etape 1  Postes du bilan = variation entre N et N-1 (augmentation ou diminution)
 Postes du compte de résultat = la variation entre N et N-1 correspond
directement à la charge ou au produit de l’exercice.

Déterminer les flux de trésorerie potentiels (flux encaissables ou décaissables)

=
Etape 2  Variation comptable des postes de bilan et compte de résultat
 +/- Non-flux ou flux fictifs (exclure toute variation n'ayant pas un caractère
monétaire (par exemple : amortissements, provisions et dépréciations ...)

Déterminer les flux de trésorerie (flux encaissés ou décaissés) =

Etape 3  Flux de trésorerie potentiels
 +/- Variation des décalages de trésorerie (créances et dettes).
 Trésorerie nette au 1er janvier N

Trésorerie
nette au 1er
Trésorerie-actif de janvier N
N-1 (corrigée de la
variation du
compte 472
versements restant Trésorerie-
à effectuer sur passif de
titres de placement l’année N-1
non libérés de
l’année N-1)

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles
Cliquer ici

Variation du BF
Flux de Capacité lié aux activités
trésorerie d'Autofinancement opérationnelles
provenant des Globale (CAFG)
activités
opérationnelles

Variation de l’Actif
circulant HAO

Variation des
stocks

Variation des
créances

Variation du
passif
circulant
 TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE
EXERCICE
REF LIBELLES Note EXERCICE
N N-1
er
Trésorerie nette au 1 janvier
ZA A
(Trésorerie actif N-1 - Trésorerie passif N-1)
Flux de trésorerie provenant des activités
opérationnelles
FA Capacité d'Autofinancement Globale (CAFG)
FB - Variation de l’Actif circulant HAO (1)
FC - Variation des stocks
FD - Variation des créances
FE + Variation du passif circulant (1)
Variation du BF lié aux activités opérationnelles
(FB+FC+FD+FE) : ………...............
Flux de trésorerie provenant des activités
ZB B
opérationnelles (somme FA à FE)

RETOUR
Oumar SAMBE & Joël MABUDU
Flux de trésorerie provenant des activités d’investissement

Décaissements liés Décaissements

aux acquisitions liés aux Décaissements liés aux
d'immobilisations acquisitions acquisitions
incorporelles d'immobilisations d'immobilisations
corporelles financières

Cliquer ici

Encaissements liés Encaissements liés

Flux de trésorerie aux cessions aux cessions
provenant des d’immobilisations d’immobilisations
activités financières incorporelles et
d’investissement corporelles

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE

REF LIBELLES Note EXERCICE EXERCICE

N N-1
Flux de trésorerie provenant des activités
d’investissements
FF - Décaissements liés aux acquisitions
d'immobilisations incorporelles
FG - Décaissements liés aux acquisitions
d'immobilisations corporelles
FH - Décaissements liés aux acquisitions
d'immobilisations financières
FI + Encaissements liés aux cessions d’immobilisations
incorporelles et corporelles
FJ + Encaissements liés aux cessions d’immobilisations
financières
Flux de trésorerie provenant des activités
ZC C
d’investissement (somme FF à FJ)

RETOUR
Oumar SAMBE & Joël MABUDU
 Flux de trésorerie provenant des activités de financement

Flux de
Cliquer ici
trésorerie
Flux de Flux de provenant
trésorerie trésorerie du
provenant des provenant du financement
financement par par les
activités de les capitaux
financement capitaux
propres étrangers

Augmentations
de capital par Emprunts
apports nouveaux

Subventions
Autres dettes
d'investissement
financières
reçues

Prélèvements
sur le capital Remboursements
des emprunts et
autres dettes
financières
Dividendes
versés
 TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE
EXERCICE EXERCI
REF LIBELLES Note
N CE N-1
Flux de trésorerie provenant du financement par
les capitaux propres
FK + Augmentations de capital par apports nouveaux
FL + Subventions d'investissement reçues
FM - Prélèvements sur le capital
FN - Dividendes versés
Flux de trésorerie provenant des capitaux propres
ZD D
(somme FK à FN)
Flux de trésorerie provenant du financement par
les capitaux étrangers
FO + Emprunts
FP + Autres dettes financières
FQ - Remboursements des emprunts et autres dettes
financières
ZE Flux de trésorerie provenant des capitaux E
étrangers (somme FO à FQ)
ZF Flux de trésorerie provenant des activités de F
financement (D+E)

RETOUR
Oumar SAMBE & Joël MABUDU
 Notes annexes

NOTE 2 INFORMATIONS OBLIGATOIRES

Déclaration de
conformité au
SYSCOHADA
Les états financiers sont établis en
conformité avec le Système
comptable OHADA et l'Acte uniforme
relatif au droit comptable et à
l'information financière.

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 Note
NOTE 24: SERVICES EXTERIEURS
commentée
Variation
Année n Année n-1
en %
Locations appartements 8 400 000 8 163 500 3%
Locations véhicules et parking 12 125 000 12 720 000 -5%
Locations machines 282 898 2 250 259 -87%
Entretien, réparations biens immobiliers 1 951 316 931 113 110%
Entretien, réparations biens mobiliers 3 672 248 3 275 032 12%
Maintenance machines 5 810 000 5 110 000 14%
Services d'hygiène 585 000 390 000 50%
Primes d'assurance 2 461 776 2 440 484 1%
Documentation et annonces insertions 230 000
Frais de télécommunications 7 316 650 5 223 250 40%
Frais bancaires 8 430 066 12 728 046 -34%
Rémunérations d'intermédiaires et de 18 801 520 5 151 420 265%
conseils
Frais d'acte et contentieux 46 680
Certificat de salubrité 2 277 000 1 725 285 32%
Droit entrée port 129 375 140 990 -8%
Autres redevances 48 000
Cotisation syndicale patronale 200 000 290 000 -31%
Autres charges externes 61 800 18 000 243%
TOTAL 72 599 329 60 787 379 19%
Commentaire:
La performance du matériel a considérablement diminué la location de machines.
Les fortes pluies de cette année ont détérioré une partie de la toiture de notre immeuble , ce qui
justifie l'accroissement des réparations des biens immobiliers. L'augmentation des
rémunérations des intermédiaires s'explique par une mission d'audit opérationnel.
 Listes des Notes annexes
NOTES INTITULES

DETTES GARANTIES PAR DES SURETES REELLES

NOTE 1
NOTE 2 INFORMATIONS OBLIGATOIRES

NOTE 3A IMMOBILISATION BRUTE

NOTE 3B BIENS PRIS EN LOCATION ACQUISITION

NOTE 3C IMMOBILISATIONS : AMORTISSEMENTS

NOTE 3D IMMOBILISATIONS : PLUS-VALUES ET MOINS VALUE DE CESSION

NOTE 3E INFORMATIONS SUR LES REEVALUATIONS EFFECTUEES PAR L'ENTITE

NOTE 4 IMMOBILISATIONS FINANCIERES

NOTE 5 ACTIF CIRCULANT ET DETTES CIRCULANTES HAO

NOTE 6 STOCKS ET ENCOURS

NOTE 7 CLIENTS

NOTE 8 AUTRES CREANCES

NOTE 9 TITRES DE PLACEMENT

NOTE 10 VALEURS A ENCAISSER

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 Liste des Notes annexes

NOTES INTITULES

NOTE 10 VALEURS A ENCAISSER

NOTE 11 DISPONIBILITES

NOTE 12 ECARTS DE CONVERSION ET TRANSFERTS DE CHARGES

NOTE 13 CAPITAL : VALEUR NOMINALE DES ACTIONS OU PARTS

NOTE 14 PRIMES ET RESERVES

NOTE 15 AUTRES CAPITAUX PROPRES

NOTE 16A DETTES FINANCIERES ET RESSOURCES ASSIMILEES

NOTE 16B ENGAGEMENTS DE RETRAITE ET AVANTAGES ASSIMILES

(METHODE ACTUARIELLE)

NOTE 16B bis ENGAGEMENTS DE RETRAITE ET AVANTAGES ASSIMILES

(METHODE ACTUARIELLE)

NOTE 16C ACTIFS ET PASSIFS EVENTUELS

NOTE 17 FOURNISSEURS D'EXPLOITATION

NOTE 18 DETTES FISCALES ET SOCIALES

NOTE 19 AUTRES DETTES ET PROVISIONS POUR RISQUES A COURT TERME

NOTE 20 Oumar
BANQUES, SAMBE
CREDIT & Joël
D'ESCOMPTE MABUDU
ET DE TRESORERIE
 Liste des Notes annexes

NOTES INTITULES

NOTE 21 CHIFFRE D'AFFAIRES et AUTRES PRODUITS

NOTE 22 ACHATS

NOTE 23 TRANSPORTS

NOTE 24 SERVICES EXTERIEURS

NOTE 25 IMPOTS ET TAXES

NOTE 26 AUTRES CHARGES

NOTE 27A CHARGES DE PERSONNEL

NOTE 27B EFFECTIFS, MASSE SALARIALE ET PERSONNEL EXTERIEUR

NOTE 28 PROVISIONS ET DEPRECIATIONS INSCRITES AU BILAN

NOTE 29 CHARGES ET REVENUS FINANCIERS

NOTE 30 AUTRES CHARGES ET PRODUITS HAO

REPARTITION DU RESULTAT ET AUTRES ELEMENTS CARACTERISTIQUES DES CINQ

NOTE 31 DERNIERS EXERCICES

NOTE 32 PRODUCTION DE L'EXERCICE

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 Liste des Notes annexes

NOTES INTITULES

NOTE 33 ACHATS DESTINES A LA PRODUCTION

NOTE 34
FICHE DE SYNTHESE DES PRINCIPAUX INDICATEURS FINANCIERS

LISTE DES INFORMATIONS SOCIALES, ENVIRONNEMENTALES ET SOCIETALES A

NOTE 35 FOURNIR (Note obligatoire pour les entités ayant un effectif de plus de 250 salaires)

NOTE 36 TABLES DES CODES

Les Notes annexes non documentées ne doivent pas être jointes aux états financiers.
Leur contenu peut être amélioré par les entités

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

ZOOM SUR NOTE 34: FICHE DE SYNTHESE DES PRINCIPAUX INDICATEURS FINANCIERS

Analyse de l’activité

Analyse de la rentabilité

Analyse de structure financière

Analyse de la variation de la
trésorerie

Analyse de la variation de
l’endettement financier net

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 NOTE 34: FICHE DE SYNTHESE DES PRINCIPAUX INDICATEURS FINANCIERS
Année
(EN MILLIERS DE FRANCS) Année N Variation
N-1 en %
ANALYSE DE L'ACTIVITE
SOLDES INTERMEDIAIRES DE GESTION
Chiffre d'affaires 2 041 9471 871 827 9%
Marge commerciale 40 000 0
Valeur ajoutée 485 093 382 441 27%
Excédent brut d'exploitation (EBE) 266 876 173 589 54%
Résultat d'exploitation 240 365 141 973 69%
Résultat financier 4 000 0
Résultat des activités ordinaires 244 365 141 973 72%
Résultat hors activités ordinaires 2 127 58
Résultat net 215 390 118 620 82%
DETERMINATION DE LA CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT
Excédent brut d'exploitation 266 876 173 589
= CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT D'EXPLOITATION 266 876 173 589
+ Revenus financiers 7 500 0
+ Produits HAO 2 000 0
- Frais financiers -3 500 0
- Impôts sur les résultats -31 102 -23 411
= CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT GLOBALE (C.A.F.G.) 242 150 61%
- Distributions de dividendes opérées durant l'exercice -90 000 -40 000 125%
= AUTOFINANCEMENT -89 758 -39 850 125%
 NOTE 34: FICHE DE SYNTHESE DES PRINCIPAUX INDICATEURS FINANCIERS

Année Variation en
(EN MILLIERS DE FRANCS) Année N
N-1 %
ANALYSE DE LA RENTABILITE
Rentabilité économique = Résultat d’exploitation (a) /Capitaux propres + dettes financières* 21 % 32% -11 points
Rentabilité financière = Résultat net/Capitaux propres 33% 41% -8 points
ANALYSE DE LA STRUCTURE FINANCIERE
+ Capitaux propres et ressources assimilées 656 960 286 070 130%
+ Dettes financières* et autres ressources assimilées (b) 159 316 57 065 179%
= Ressources stables 816 276 343 135 138%
- Actif immobilisé (b) 720 323 210 743 242%
= FONDS DE ROULEMENT (1) 95 953 132 391 -28%
+ Actif circulant d'exploitation (b) 208 865 160 381 30%
- Passif circulant d'exploitation (b) -81 498 -102 553 -21%
= BESOIN DE FINANCEMENT D'EXPLOITATION (2) 127 366 57 827 120%
+ Actif circulant HAO (b) 2 140 380
- Passif circulant HAO (b) -156 650 -400
= BESOIN DE FINANCEMENT HAO (3) -154 510 -20
BESOIN DE FINANCEMENT GLOBAL (4) = (2) + (3) -27 144 57 807 -147%
TRESORERIE NETTE (5) = (1) - (4) 123 097 74 584 65%
CONTRÔLE : TRESORERIE NETTE = (TRESORERIE - ACTIF) - (TRESORERIE - PASSIF) 123 097 74 584

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

 NOTE 34: FICHE DE SYNTHESE DES PRINCIPAUX INDICATEURS FINANCIERS

Année
(EN MILLIERS DE FRANCS) Année N
N-1 Variation en %
ANALYSE DE LA VARIATION DE LA TRESORERIE
Flux de trésorerie des activités opérationnelles 170 235 98 149 73%
-Flux de trésorerie des activités d'investissement -328 722 -17 160
+Flux de trésorerie des activités de financement 207 000 -40 000
= VARIATION DE LA TRESORERIE NETTE DE LA PERIODE 48 513 40 989 18%
ANALYSE DE LA VARIATION DE L’ENDETTEMENT FINANCIER NET
Endettement financier brut (Dettes financières* + Trésorerie – passif) 94 699 2 200
-Trésorerie - actif -123 097 -74 584 65%
= ENDETTEMENT FINANCIER NET -28 398 -72 384 -61%

Oumar SAMBE & Joël MABUDU

FIN DE LA PRESENTATION

&
MERCI DE VOTRE
AIMABLE ATTENTION

Oumar SAMBE & Joël MABUDU