Memoria 2010
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Contenido
Señores accionistas:
del nivel de 2009 y la cartera en mora disminuyó terceros y pago de préstamos y tarjetas de crédito.
en US$ 5.6 millones, actualmente esta cartera,
previsionada en un 100%, representa el 4.6% de • En septiembre se lanzó al mercado un importante
la cartera bruta. La participación del Banco en la y muy completo producto de Banca Móvil, con lo
cartera bruta del sistema financiero, aumentó de cual el Banco consolida sus canales de atención
Memoria Anual 2010
17.76% en diciembre 2009 a 18% a fines del 2010, electrónica, permitiendo a los clientes realizar sus
manteniéndonos como el Banco más grande del operaciones bancarias sin necesidad de acudir a
país. las oficinas del Banco.
Los depósitos del público, disminuyeron • Se han incorporado facilidades para aprobar
ligeramente durante el periodo, en parte como créditos de consumo en 24 horas, para la
resultado de la corrida que se produjo en el adquisición de vehículos, compra de vivienda y
sistema hacia fines de año. Esta situación significó para obtener tarjetas de crédito.
la reducción de la participación del Banco en el
mercado de 22% al 20.7%, pero continuamos • Se ha relanzado la Banca Seguros para brindar
siendo el Banco líder en depósitos. mayor seguridad y tranquilidad a los clientes,
a través de dos productos específicos: “Seguro
Durante el 2010 se ha continuado haciendo Hogar Protegido” y “Seguro de Protección de
los máximos esfuerzos para consolidar nuestra Cartera”.
posición como el Banco mas sólido y grande
del país y se ha avanzado en varios aspectos • Con el fin de apoyar a la pequeña y mediana
cualitativos dirigidos a brindar una mejor atención empresa, se mejoraron las condiciones de acceso
a nuestros clientes, diversificando e innovando al crédito a ese segmento, con tasas altamente
servicios y productos y al mismo tiempo haciendo competitivas y con un amplio abanico de garantías
los ajustes necesarios en el manejo diario de no covencionales.
nuestra institución. Vale la pena mencionar
algunos logros : • En línea con las políticas gubernamentales, se
creó una gerencia con la misión de incentivar
• Se ha encarado una profunda reestructuración y acelerar la colocación de créditos al sector
organizacional con la jerarquización de las áreas productivo.
de Riesgos, Recursos Humanos y Calidad, Procesos
y Tecnología de la Información, que servirá, entre Los resultados del Banco fueron de
otras cosas, para agilizar la toma de decisiones en aproximadamente US$ 23 millones, inferiores
base a una mayor especialización de las áreas. a los del año pasado, pero importantes, ya que
representa un rendimiento de 22.52% sobre
• Se han logrado avances importantes en nuestro el patrimonio. En base a las necesidades que
programa “El mejor lugar para trabajar”. se preveen para el próximo año, el Directorio
propondrá a la Junta General de Accionistas la
• Se han adquirido e instalado 40 nuevos cajeros reinversión de más del 72% de las utilidades y un
automáticos de última generación, con lo que nos dividendo de Bs.0.77 por acción.
consolidamos como la red de ATM’s más grande
del país, con presencia en las principales ciudades A lo largo del año, el Banco se hizo acreedor a
y poblaciones. Además, se ha incorporado una importantes reconocimientos de instituciones y
amplia gama de operaciones como pago de revistas especializadas, tanto nacionales como
servicios públicos, traspaso entre cuentas de internacionales, por la favorable evolución de
Informe del Presidente 7
los principales indicadores, y por el continuo y a las del año anterior. La participacion de SAFI
cada vez más consolidado liderazgo en el sistema en el mercado, mejoró, alcanzando el 23% de la
financiero: Premio como “Mejor Banco del País” cartera administrada de la industria y el 35% de
otorgado por Latin Finance, The Bankers y World los participantes.
Finance; Premio a la Excelencia Empresarial Paul
este servicio permitió desarrollar productos En esta gestión los ingresos por ventas de
relacionados al rubro para ampliar la Bienes Realizables alcanzaron la suma de
oferta que tradicionalmente tenía la banca US$ 10.924.123 con una producción neta de
nacional. Dentro de este segmento se ventas de bienes adjudicados de US$ 6.182.975 y
innovó con la incorporación de dos nuevos ventas de activos fuera de uso por US$ 399.624.
seguros denominados: Hogar Protegido y
Protección de Cartera. El primero, es un seguro La Entidad ha dado cumplimiento al régimen
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Apoyando el deporte y el desarrollo de valores La finalidad es que los niños adquieran los
conocimientos del funcionamiento de un banco
Desde hace más de 21 años, el BMSC año a año y de los productos financieros que sus padres
renueva su compromiso como auspiciador oficial utilizan, como ser un cheque, libreta de ahorros,
de la selección boliviana de futbol, a través del tarjeta de débito, etc.
desarrollo de diversas iniciativas para facilitar a los
hinchas la compra de abonos y entradas, puesto que En este marco también se auspició la visita al
es un deporte capaz de unir a los bolivianos en torno Museo de 6.000 niños provenientes de escuelas
a sus representaciones nacionales. y colegios fiscales de la ciudad de La Paz. El
patrocinio incluyó la entrada, un refrigerio y
El deporte debe ser inculcado desde la niñez, es por transporte. Esta actividad se enmarcó dentro del
este motivo que la institución también brinda su programa del Museo denominado “una semilla …
apoyo al Campeonato de Fútbol “Mundialito Paz un futuro”.
y Unidad”, organizado por la academia de Fútbol
Tahuichi Aquilera en la categoría Sub 15. Una Adicionalmente, en el 2010 concluyó el curso
verdadera fiesta deportiva que integra la niñez y la Experto en Periodismo en la ciudad de Santa
juventud del mundo a través del deporte y que ha Cruz, en alianza estratégica con la Universidad
obtenido el reconocimiento de varios organismos Tecnológica Privada de Santa Cruz (UTEPSA), con
internacionales. el objetivo de apoyar e incentivar el desarrollo
del conocimiento y fortalecer las destrezas del
También el banco brinda su apoyo a la competencia periodismo y la comunicación en profesionales
de ciclismo clase mundial más importante del país y dedicados al área. El desafío fue entregar
de Sudamérica, “La Vuelta a Bolvia” organizada por una “visión integral” de la Comunicación y el
Radio Fides, la cual integra a deportistas reconocidos Periodismo como funciones estratégicas de las
no solo del país sino también del mundo. Y participó organizaciones modernas.
como auspiciador oficial de la primera versión del
Torneo Nacional de Golf Boltour 2010, que aglutinó Apoyo social a los más desfavorecidos
a los principales exponentes del golf nacional
profesional, juvenil y amateur de nuestro país y se Desde sus inicios se apoya la loable labor que
llevó a cabo en las tres ciudades del eje troncal de desarrollan las Damas Voluntarias de Santa Cruz
Bolivia (La Paz, Cochabamba y Santa Cruz). “Davosan” en la Telemaratón anual, cuyos fondos
se dirigen a personas enfermas y de escasos
La educación motor de transformación social recursos que necesitan tratamiento para diversas
patologías, proveyéndoles de medicamentos,
Como parte del compromiso con la sociedad y insumos quirúrgicos y cirugías gratuitas.
24 Responsabilidad Social Empresarial
Cultural
Informe Subsidiarias
Sociedad Administradora de Fondos de Universal Brokers S.A.
Inversión Mercantil Santa Cruz S.A.
(SAFI Mercantil Santa Cruz). En la gestión 2010 se logró el mayor nivel de
primas netas intermediadas de los 26 años de
La gestión 2010 se caracterizó por un entorno operaciones de la empresa, con un crecimiento
Hemos auditado el estado de situación patrimonial de Banco Mercantil Santa Cruz S.A. y al 31 de diciembre de 2010 y los
correspondientes estados de ganancias y pérdidas, de evolución del patrimonio neto y de flujo de efectivo por el ejercicio
terminado en esa fecha, así como las notas 1 a 13 que se acompañan. Estos estados financieros son responsabilidad
de la Gerencia de la Sociedad. Nuestra responsabilidad es expresar una opinión sobre los mencionados estados
financieros basados en nuestra auditoría. Los estados financieros al 31 de diciembre de 2009 fueron examinados por
otros auditores cuyo informe de fecha 3 de febrero de 2010 expreso una opinión sin salvedades sobre esos estados.
Efectuamos nuestro examen de acuerdo con normas de auditoría generalmente aceptadas en Bolivia y con
lineamientos para auditorías externas establecidos por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero
(ASFI). Esas normas requieren que planifiquemos y ejecutemos la auditoría para obtener razonable seguridad
respecto a si los estados financieros están libres de presentaciones incorrectas significativas. Una auditoría
incluye examinar, sobre una base de pruebas, evidencias que sustenten los importes y revelaciones en los estados
financieros. Una auditoría también incluye evaluar los principios de contabilidad utilizados y las estimaciones
significativas hechas por la Gerencia, así como también evaluar la presentación de los estados financieros tomados
en su conjunto. Consideramos que nuestro examen proporciona una base razonable para emitir nuestra opinión.
En nuestra opinión, los estados financieros al 31 de diciembre de 2010 antes mencionados, presentan razonablemente,
en todo aspecto significativo, la situación patrimonial y financiera de Banco Mercantil Santa Cruz S.A. al 31 de diciembre
de 2010, los resultados de sus operaciones y los flujos de efectivo por el ejercicio terminado en esa fecha, de acuerdo
con las normas contables emitidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) para las entidades
financieras en Bolivia.
ACTIVO
Las notas 1 a 13 que se acompañan, forman parte integrante de este estado financiero.
Resultado antes de impuestos y ajuste contable por efecto de la inflación 168.993.557 257.484.566
Ajuste contable por efecto de la inflación
Resultado antes de Impuestos 168.993.557 257.484.566
Impuesto sobre las utilidades de las empresas (IUE) 2.3 p) (9.059.350) (27.882.735)
Resultado neto del ejercicio 2.3 m) 159.934.207 229.601.831
Las notas 1 a 13 que se acompañan, forman parte integrante de este estado financiero.
RESERVAS
Memoria Anual 2010
Las notas 1 a 13 que se acompañan, forman parte integrante de este estado financiero.
Ley de la República de 11 de diciembre de 1905, mantener una entidad sólida, solvente y rentable.
autorizando al empresario minero Simón I.
Patiño a constituir un banco de emisión con • Se crea la Vicepresidencia de Calidad y
oficina principal en la ciudad de Oruro, iniciando Tecnología que será responsable de las Gerencias
operaciones el 1° de diciembre de 1906 de Calidad, Procesos y Proyectos, así como, la
transformándose en Sociedad Anónima, según Gerencia de Sistemas; con una clara vocación
escritura pública de fecha 16 de julio de 1929. de coordinar estrechamente el desarrollo de
Su domicilio legal se encuentra en la ciudad de proyectos, procedimientos y la implementación de
La Paz ubicado en la Calle Ayacucho No 277. De sistemas tecnológicos de avanzada en el Banco.
acuerdo con sus estatutos tendrá una duración
de noventa y nueve años a partir de la fecha • Se jerarquiza la Gerencia de Recursos Humanos,
de su inscripción en el Registro de Comercio. habiéndose creado la Vicepresidencia de Recursos
Humanos, hecho que refleja el compromiso del
En la gestión 2006, el Banco Mercantil S.A., Banco por crear mejores condiciones y mayores
adquirió el 96.3353% del paquete accionario oportunidades de desarrollo para el personal.
del Banco Santa Cruz S.A., asumiendo todos los
derechos y obligaciones, procediendo a cambiar • Se establece la Vicepresidencia de Riesgos en
su razón social a Banco Mercantil Santa Cruz S.A. reemplazo de la Gerencia de Riesgos, con el objetivo
de realizar un trabajo más estrecho y coordinado
La sociedad tiene por objeto dedicarse a la con las demás Vicepresidencias.
actividad de intermediación financiera, incluyendo
su participación en otras sociedades, a cuyo efecto • En la Vicepresidencia de Operaciones y
se halla facultada a realizar todas las operaciones, Administración, se decidió jerarquizar la Subgerencia
actos y contratos de cualquier naturaleza, de Contabilidad, para convertirla en Gerencia de
permitidos por la Ley de Bancos y Entidades Contabilidad, con el propósito de facilitar la toma
Financieras, las disposiciones legales aplicables y de decisiones, debido al tamaño de la entidad y el
sus Estatutos. volumen de transacciones.
Al cierre del cuarto trimestre el Banco Mercantil En fecha 10 de junio de 2010 la Vicepresidencia
Santa Cruz S.A. mantuvo el liderazgo en el Sistema Ejecutiva informó cambios en el organigrama,
masiva, de acuerdo al plan de trabajo establecido. Las principales diferencias respecto a los principios
de contabilidad generalmente aceptados en
NOTA 2 – NORMAS CONTABLES Bolivia, son:
Los presentes estados financieros han sido - De acuerdo con las disposiciones establecidas
Asimismo, al 31 de diciembre de 2010 y 2009, Las partidas registradas en este grupo podrán
Esta cuenta registra el valor de la participación Las inversiones registradas en este grupo, cuyo
societaria del Banco en empresas reestructuradas, valor residual hasta su vencimiento sea menor
generada en la capitalización de acreencias, bajo o igual a treinta (30) días, son reclasificados
la Ley de Reestructuración Voluntaria N° 249, a inversiones temporarias, siempre y cuando
de Fecha 4 de Agosto de 2003, las cuales de cumplan con las condiciones establecidas para
acuerdo con el Manual de Cuentas para Bancos este tipo de inversiones; los criterios específicos
y Entidades Financieras de la Autoridad de de valuación son los siguientes:
Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), deben
estar valuadas al valor patrimonial proporcional - Bonos de deuda externa
(VPP) y no podrán representar más de un
tercio (1/3) del patrimonio neto de la empresa Se valúan al valor presente establecido por el
reestructurada. Banco Central de Bolivia, de acuerdo al anexo
inmerso en el mismo título. Al 31 de diciembre
Al 31 de diciembre de 2010 y 2009, esta de 2010 y 2009, se constituye una previsión por
participación corresponde a la capitalización desvalorización por Bs 1.348.182 y Bs 2.076.691,
parcial de acreencias mantenidas con la respectivamente, no se registra el reconocimiento
empresa Santa Mónica Cotton Trading S.A. contable de los rendimientos devengados.
por Bs 16.745.000, en el marco de la Ley de
Notas a los Estados Financieros 49
(ASFI); las mejoras en instalaciones en inmuebles constituye para todo el personal registrado en
alquilados, se amortizan en función de la duración cuentas del pasivo. Según las disposiciones legales
del contrato de locación correspondiente. vigentes, transcurridos 90 días de antigüedad
en su empleo, el personal ya es acreedor a la
- Partidas pendientes de imputación indemnización, equivalente a un mes de sueldo
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Las previsiones y provisiones tanto del activo n) Productos financieros y comisiones ganadas
como el pasivo, se efectúan en cumplimiento a
normas contables establecidas por la Autoridad Los productos financieros ganados son registrados
de Supervisión del sistema Financiero (ASFI) en por el sistema de lo devengado sobre la cartera
el Manual de Cuentas para Bancos y Entidades vigente, excepto los correspondientes a aquellos
Financieras, circulares específicas y regulaciones créditos calificados D, E y F; Los productos
legales vigentes. financieros ganados sobre cartera vigente con
calificación D, E y F, no se reconocen hasta el
k) Previsión para indemnizaciones al personal momento de su percepción. Las comisiones
ganadas se contabilizan por el método de lo
La previsión para indemnización al personal se devengado, excepto las comisiones fijas que son
Notas a los Estados Financieros 51
p) Impuesto sobre las utilidades de las • Modificación de los rangos de números de días
empresas (IUE) mora para créditos hipotecarios de vivienda,
microcrédito y consumo.
El Banco, en lo que respecta al Impuesto a las
Utilidades de las Empresas (IUE), está sujeto al • Modificación de la constitución de previsiones
régimen tributario establecido en la Ley No. 843, específicas en función al tipo de crédito y al sector
modificada con la Ley No 1606. La alícuota del económico, principalmente.
impuesto es del 25% y es considerado como pago
a cuenta del Impuesto a las Transacciones (IT) de • Eliminación de la constitución de previsiones
la siguiente gestión. Al 31 de diciembre de 2010 y específicas en función al Coeficiente de Adecuación
2009, el Banco ha constituido una provisión para Patrimonial.
el pago del Impuesto sobre las Utilidades (IUE)
de Bs 26.693.572 y Bs 45.724.270, para el pago • Se crea fórmula para determinar el tamaño de la
del impuesto generado por las gestiones 2010 y actividad del prestatario
2009, respectivamente.
• Se crean los tipos de Crédito Empresarial y Pyme
q) Tratamiento de los efectos contables de
disposiciones legales • Los créditos empresariales y Pyme se incluyen
para el cálculo de previsión cíclica
El Banco ha cumplido con las disposiciones
legales que rigen sus actividades revelando su • Modificación del reglamento de operaciones de
tratamiento contable en los estados financieros consumo debidamente garantizadas
y sus notas, de acuerdo con las normas contables
emitidas por la Autoridad de Supervisión del La aplicación de lo dispuesto por estas circulares ha
Sistema Financiero (ASFI). generado que el banco requiera una mayor previsión
por un importe aproximado Bs 29.900.000 de
NOTA 3 - CAMBIOS DE POLITICAS Y los cuales Bs 22.419.000 se tenía constituida
PRACTICAS CONTABLES en previsiones adicionales, teniendo un efecto
neto en resultados de la gestión de Bs 7.481.000.
Los cambios de políticas y de estimaciones
contables aplicados por el Banco durante el Mediante circular SB/590/2008 de 14 de octubre
ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2010 de 2008, se establece la constitución de una
respecto al ejercicio 2009, corresponden a los previsión genérica cíclica que “se determina para
establecidos por la Autoridad de Supervisión del evitar subestimar los riesgos en tiempos en los
52 Notas a los Estados Financieros
2010 2009
Bs Bs
Al 31 de diciembre de 2010 y 2009, los activos y pasivos, corrientes y no corrientes, se componen como
sigue:
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Disponibilidades 2.172.947.742 1.964.273.437
Inversiones temporarias 3.163.700.324 4.770.292.708
Cartera 2.204.164.931 1.873.491.522
Otras cuentas por cobrar 74.672.475 47.268.746
Otros activos 56.820.886 6.278.633
Total activo corriente 7.672.306.358 8.661.605.046
ACTIVO NO CORRIENTE
Cartera 4.180.658.770 3.308.038.179
Otras cuentas por cobrar 12.917.341 12.397.488
Bienes realizables 11.327.982 29.872.803
Inversiones permanentes 51.608.389 48.504.976
Bienes de uso 270.577.869 272.905.534
Otros activos - 8.690.440
Total activo no corriente 4.527.090.351 3.680.409.420
Total activo 12.199.396.709 12.342.014.466
2010 2009
Bs Bs
PASIVO
PASIVO CORRIENTE
Obligaciones con el público 9.776.428.247 9.876.599.729
Obligaciones con instituciones fiscales 26.547.011 18.901.868
Obligaciones con bancos y entidades de financiamiento 74.170.918 232.435.230
Otras cuentas por pagar 262.719.309 207.571.928
Obligaciones subordinadas 10.410.000 8.025.062
Obligaciones con el público con participación estatal 97.860.499 322.372.390
Total pasivo corriente 10.248.135.984 10.665.906.207
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones con el público 927.567.512 691.108.819
Obligaciones con bancos y entidades de financiamiento 970.720 2.462.588
Previsiones 103.013.986 67.984.749
Obligaciones subordinadas 49.542.078 59.245.000
Total pasivo no corriente 1.081.094.296 820.801.156
Total pasivo 11.329.230.280 11.486.707.363
PATRIMONIO NETO 870.166.429 855.307.103
Total pasivo y patrimonio neto 12.199.396.709 12.342.014.466
54 Notas a los Estados Financieros
La presentación de los activos y pasivos corrientes y no corrientes, ha sido realizada en función a los plazos de
vencimiento o la realización estimada de los activos y pasivos, y en función a los vencimientos y la volatilidad
de los pasivos por obligaciones con el público.
Para la clasificación en corrientes, se consideró los vencimientos hasta un año y, para la clasificación en no
Memoria Anual 2010
corrientes, se consideró los vencimientos mayores a un año. Los plazos fueron calculados a partir del 1° de
enero de 2010 y 2009.
Rubros-Cuentas a 30 Dias a 60 Dias a 90 Dias a 180 Dias a 360 dias a 720 dias Mas de 720 dias Total
Obligaciones con el público a la vista 1.299.740.860 309.462.110 309.462.110 309.462.110 866.493.907 - - 3.094.621.096
Obligaciones con el público - ahorro 2.090.553.135 497.750.746 497.750.746 497.750.746 1.393.702.090 - - 4.977.507.464
Obligaciones con el público - a plazo 304.243.285 147.287.473 169.186.531 439.037.773 317.684.635 521.823.941 303.299.113 2.202.562.751
Obligaciones con el público restringidas 219.333.776 38.027.990 34.014.307 103.556.067 29.788.347 4.442.230 8.637.688 437.800.405
Obligaciones con el BCB a plazo 323.785 - - - - - - 323.785
Financiamientos entidades
financieras del país 38.954.722 16.694.881 - - - - - 55.649.602
Financiamientos de entidades
de 2do piso 139.613 7.677 33.982 107.242 275.952 455.543 490.839 1.510.848
Financiamientos externos 1.947.335 11.484.207 3.883.319 318.204 - - - 17.633.065
Otras cuentas por pagar 149.921.410 - - - - - - 149.921.410
Obligaciones subordinadas - - - 10.410.000 - 20.820.000 27.760.000 58.990.000
Otras operaciones pasivas 93.178.233 - - - 2.531.075 43.635.601 193.364.945 332.709.854
Cuentas contingentes 403.465.705 149.150.527 112.410.981 156.240.468 343.215.716 135.730.372 194.751.123 1.494.964.892
Brecha simple 488.320.213 (599.929.010) (338.436.018) (257.544.549) (979.392.982) 465.315.437 3.586.798.229 2.365.131.320
Brecha Acumulada 488.320.213 (599.929.010) (338.436.018) (257.544.549) (979.392.982) 465.315.437 3.586.798.229 2.365.131.320
Notas a los Estados Financieros 55
Rubros-Cuentas a 30 Dias a 60 Dias a 90 Dias a 180 Dias a 360 dias a 720 dias Mas de 720 dias Total
Obligaciones con el público a la vista 1.179.338.922 280.794.981 280.794.981 280.794.981 786.225.948 - - 2.807.949.813
Obligaciones con el público - ahorro 2.130.687.159 507.306.466 507.306.466 507.306.466 1.420.458.106 - - 5.073.064.663
Obligaciones con el público - a plazo 443.078.894 246.955.493 174.462.962 617.850.213 403.734.834 352.445.021 323.745.302 2.562.272.719
Obligaciones con el público restringidas 188.348.493 5.248.027 107.964.812 13.916.270 22.608.775 7.779.245 7.139.251 353.004.873
Obligaciones con el BCB a plazo 1.713.880 - - 496.633 - - - 2.210.513
Financiamientos entidades
financieras del país 159.731.654 60.832.084 - - - - - 220.563.738
Financiamientos de entidades de 2do piso 342.280 7.711 138.470 274.980 571.769 1.087.333 1.375.254 3.797.797
Financiamientos externos 3.367.027 2.012.814 2.893.348 - - - - 8.273.189
Otras cuentas por pagar 76.507.328 - - - - - - 76.507.328
Obligaciones subordinadas - - - 6.970.000 - 10.455.000 48.790.000 66.215.000
Otras operaciones pasivas 266.501.223 - - - - 46.346.507 - 312.847.730
Cuentas contingentes 295.602.054 120.472.758 142.701.324 171.990.736 167.454.747 99.905.745 73.531.682 1.071.659.046
Brecha simple (93.773.616) (700.522.575) (201.975.380) (194.894.508) (1.253.251.881) 536.930.241 3.834.453.867 1.926.966.148
Brecha Acumulada (93.773.616) (700.522.575) (201.975.380) (194.894.508) (1.253.251.881) 536.930.241 3.834.453.867 1.926.966.148
El Banco ha definido la exposición de sus obligaciones a la vista y por cajas de ahorro en función de la
volatilidad de éstas en el tiempo.
pasivas con sociedades relacionadas, las que han Otras cuentas por cobrar:
SAFIMSA S.A. 2.201 2.201
originado ingresos y egresos reconocidos en cada Universal Brokers S.A. 13.021
15.222
40.279
42.480
ejercicio. Las operaciones con partes relacionadas Obligaciones con el público:
NOTA 7 - MONEDA EXTRANJERA 2009, de UFV 1,56451 y UFV 1,53754 por Bs1,
respectivamente.
Los estados financieros expresados en bolivianos,
al 31 de diciembre de 2010 y 2009, incluyen Además, existen operaciones en moneda nacional
el equivalente de saldos en otras monedas con mantenimiento de valor, cuya posición neta
Memoria Anual 2010
2010 2009
Bs Bs
NOTA 8 - COMPOSICION DE LOS GRUPOS DE
LOS ESTADOS FINANCIEROS
ACTIVO
Disponibilidades 7.092.504 427.991.075 Los estados financieros al 31 de diciembre de
Inversiones temporarias 1.745.449.572 2.959.308.943 2010 y 2009, están compuestos de los siguientes
Cartera 2.274.156.506 2.765.528.824
Otras cuentas por cobrar 27.930.077 14.910.890
grupos:
Inversiones permanentes 7.695.564 7.037.514
Otros activos 20.380.099 2.699.228
4.082.704.322 6.177.476.474 a) DISPONIBILIDADES
PASIVO
Obligaciones con el público 4.774.751.719 5.455.304.076
Obligaciones con instituciones
La composición del grupo al 31 de diciembre de
fiscales 7.925.123 533.388 2010 y 2009:
Obligaciones con bancos y
entidades de financiamiento 33.689.740 66.699.339 2010 2009
Otras cuentas por pagar 109.544.252 39.232.807 Bs Bs
Previsiones 99.761.227 65.233.400
Obligaciones subordinadas 59.952.078 67.270.062 Caja 381.254.932 370.764.504
Obligaciones con empresas con Metales preciosos 34.222 34.370
participación estatal 3.971.356 107.753.880 Fondos asignados a
5.089.595.495 5.802.026.952 cajeros automáticos 153.038.118 149.561.938
Posición neta - activa (pasiva) (1.006.891.173) 375.449.522 Banco Central de Bolivia 1.075.256.754 1.270.305.565
Equivalente en US$ (145.085.183) 53.866.502 Bancos y corresponsales
del exterior 555.545.952 170.623.173
Documentos de cobro inmediato 7.914.924 3.081.467
Previsión para disponibilidades (97.160) (97.580)
Los activos y pasivos en moneda extranjera han 2.172.947.742 1.964.273.437
sido convertidos a bolivianos al tipo de cambio
oficial vigente al 31 de diciembre de 2010 y 2009,
de Bs 6,94 y Bs 6.97 por US$ 1, o su equivalente en
otras monedas.
Al 31 de diciembre de 2010
Previsión
específica para
incobrables y
Al 31 de diciembre de 2009
Previsión
específica para
incobrables y
Tipo de Crédito Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Bs Bs Bs Bs Bs
Crédito Comercial 3.077.669.458 6.573.593 287.988.877 850.482.953 (266.324.591)
Crédito hipotecario de vivienda 1.503.635.196 4.932.093 23.864.653 - (29.053.146)
Microcrédito debidamente garantizado 48.729 - 244.002 - (244.373)
Crédito de consumo 562.745.749 2.012.292 21.816.524 200.557.825 (28.091.304)
TOTALES 5.144.099.132 13.517.978 333.914.056 1.051.040.778 (323.713.414)
60 Notas a los Estados Financieros
Al 31 de diciembre de 2010:
Previsión
específica para
incobrables y
Sector Económico Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Bs Bs Bs Bs Bs
Memoria Anual 2010
Al 31 de diciembre de 2009:
Previsión
específica para
incobrables y
Sector Económico Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Bs Bs Bs Bs Bs
Agricultura 100.290.269 71.349 10.320.497 1.784.807 (9.161.418)
Caza, Silvicultura y pesca 2.192.015 - - - (42.540)
Extracción de petroleo y gas 9.803.069 - 780.829 6.055.001 (501.957)
Explotación de hierros y canteras 1.199.212 - 5.315 104.550 (20.588)
Industrias manufactureras 887.362.372 531.699 113.140.357 13.302.344 (122.386.396)
Producción y distribución de energia eléctrica 109.952.306 - - 378.169 (1.834.280)
Construcción y trabajos relacionados 688.742.636 2.694.682 61.333.425 19.197.651 (45.604.700)
Comercio al por mayor y menor 1.260.664.170 2.836.900 55.417.146 998.220.937 (63.811.196)
Hoteles y restaurantes 33.085.560 41.215 21.947.650 - (11.385.445)
Transporte, almacenamiento y comunicación 272.106.216 241.058 10.117.365 441.945 (8.399.074)
Intermediación financiera 34.859.344 69.434 6.357.603 54.507 (6.049.521)
Servicios inmobiliarios empresariales 1.617.683.150 6.967.406 36.104.125 11.050.660 (43.052.312)
Adm. pública, defensa y seguridad social 10.383.547 - 28.428 29.833 (252.519)
Enseñanza 17.138.362 19.378 6.250.281 - (4.894.122)
Servicios sociales, comunales y personales 95.389.581 13.396 12.073.560 420.374 (6.252.535)
Servicios de hogares privados que contratan servicios 570.201 - - - (5.223)
Servicios de organizaciones y organos Externos 433.864 31.461 37.475 - (47.209)
Actividades atípicas 2.243.258 - - - (12.379)
TOTALES 5.144.099.132 13.517.978 333.914.056 1.051.040.778 (323.713.414)
Notas a los Estados Financieros 61
Al 31 de diciembre de 2010:
Previsión
específica para
incobrables y
Tipo de Garantía Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Bs Bs Bs Bs Bs
Al 31 de diciembre de 2009:
Previsión
específica para
incobrables y
Tipo de Garantía Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Bs Bs Bs Bs Bs
Bono de Prenda 40.346.089 - - - (786.940)
Garantía Hipotecaria 3.254.938.617 11.522.679 258.323.808 117.850.597 (217.729.081)
Garantía Prendaria 835.382.596 61.353 33.027.215 24.697.540 (46.420.417)
Garantía en Títulos Valores 11.395.217 - 1.584.365 31.888 (3.835.233)
Otras Garantías 18.342.042 - 308.808 9.662.670 (791.858)
Semoviente Ganado 3.331.196 - - - (3.019.746)
Depósito a Plazo fijo Pignorados a favor de la entidad 24.684.510 96.975 283.643 99.177.071 (577.604)
Otros Depósitos en la Entidad Financiera 2.587.551 - 20.910 23.799.826 (46.383)
Valor Prepago de Cartas de Crédito - - - 396.384 (1.708)
Garantía Personal (Jurídica) 13.679.644 - 116.276 523.100 (226.567)
Garantía Personal (Natural) 559.987.581 1.286.525 26.886.267 117.209.081 (32.343.558)
Cartas de Crédito Stand By 38.481.166 - - 354.650.172 (789.918)
Depósito a Plazo Fijo 397.376 - - 656.298 (10.237)
Otras 6.099 - - 9.839.240 (39.852)
Sin Garantías 340.539.448 550.446 13.362.764 292.546.911 (17.094.312)
TOTALES 5.144.099.132 13.517.978 333.914.056 1.051.040.778 (323.713.414)
62 Notas a los Estados Financieros
Al 31 de diciembre de 2010:
Previsión
específica para
incobrables y
Calificación Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Memoria Anual 2010
Bs % Bs % Bs % Bs % Bs %
Con calificación A 6.201.025.719 98% - 0% - 0% 1.480.539.176 100% (50.493.269) 19%
Con calificación B 82.215.026 1% 1.335.583 13% - 0% 4.079.910 0% (3.107.043) 1%
Con calificación C 35.010.153 1% 4.108.629 40% 3.287.152 1% 820.046 0% (4.912.950) 2%
Con calificación D 11.344.396 0% 3.125.392 30% 6.623.851 2% - 0% (5.376.000) 2%
Con calificación E 10.856.843 0% 408.910 4% 48.423.605 16% - 0% (26.205.764) 10%
Con calificación F 11.750.998 0% 1.317.524 13% 238.588.493 80% 799.126 0% (171.213.723) 66%
TOTALES 6.352.203.135 100% 10.296.038 100% 296.923.101 100% 1.486.238.258 100% (261.308.749) 100%
Al 31 de diciembre de 2009:
Previsión
específica para
incobrables y
Calificación Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Bs % Bs % Bs % Bs % Bs %
Con calificación A 4.921.911.762 96% 1.612.886 12% - 0% 1.043.083.309 99% (48.276.212) 15%
Con calificación B 86.401.022 2% 4.362.995 32% - 0% 5.755.975 1% (3.590.869) 1%
Con calificación C 39.757.393 1% - 0% - 0% 236.092 0% (3.646.965) 1%
Con calificación D 14.238.013 0% 5.660.142 42% 3.436.978 1% 668.842 0% (2.710.079) 1%
Con calificación E 45.732.963 1% - 0% - 0% 133.700 0% (12.956.127) 4%
Con calificación F 17.697.280 0% 1.253.844 9% 90.476.368 27% 83.900 0% (51.788.145) 16%
Con calificación G - 0% - 0% 54.003.068 16% - 0% (50.015.565) 15%
Con calificación H 18.360.699 0% 628.111 5% 185.997.642 56% 1.078.960 0% (150.729.452) 47%
TOTALES 5.144.099.132 100% 13.517.978 100% 333.914.056 100% 1.051.040.778 100% (323.713.414) 100%
Al 31 de diciembre de 2010:
Previsión
específica para
incobrables y
Número de Clientes Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Bs % Bs % Bs % Bs % Bs %
1 a 10 Mayores 196.174.647 3% - 0% - 0% 560.272.003 38% (2.795.980) 1%
11 a 50 Mayores 963.747.582 15% - 0% 69.628.797 23% 279.785.562 19% (39.084.513) 15%
51 a 100 Mayores 523.416.711 8% - 0% 55.586.265 19% 199.449.659 13% (39.201.423) 15%
Otros 4.668.864.195 73% 10.296.038 100% 173.708.039 58% 446.731.034 30% (180.226.833) 69%
TOTALES 6.352.203.135 100% 10.296.038 100% 298.923.101 100% 1.486.238.258 100% (261.308.749) 100%
Notas a los Estados Financieros 63
Al 31 de diciembre de 2009:
Previsión
específica para
incobrables y
Número de Clientes Vigente (*) Vencida (*) En Ejecución (*) Contingente contingentes
Bs % Bs % Bs % Bs % Bs %
* Incluyen en cartera vigente, vencida y ejecución, la cartera reprogramada y reestructurada vigente vencida y ejecución.
Evolución de la cartera y contingente de las tres últimas gestiones al 31 de diciembre de 2010, 2009 y 2008
2010 2009 2008
Bs Bs Bs
Evolución de cartera directa y contingente
Cartera vigente 6.203.462.014 4.915.747.049 4.515.851.248
Cartera vencida 8.274.006 11.901.705 13.736.813
Cartera en ejecución 137.660.341 165.028.567 153.420.934
Cartera reprogramada o reestructura vigente 148.741.121 228.352.083 322.194.204
Cartera reprogramada o reestructura vencida 2.022.031 1.616.273 9.767.284
Cartera reprogramada o reestructura en ejecución 159.262.760 168.885.489 193.810.497
Cartera contingente 1.494.964.892 1.071.659.046 848.847.512
Total Cartera 8.154.387.165 6.563.190.212 6.057.628.492
Previsión específica para incobrabilidad 255.578.312 319.030.096 373.788.671
Previsión genérica para incobrabilidad 51.967.942 28.580.318 -
Previsión específica para activos contingentes 5.730.437 4.683.318 12.276.350
Previsión genérica para activos contingentes 394.475 - -
Previsón genérica Ley N° 2495 4.737.803 4.758.283 4.758.283
Previsión cíclica 79.187.833 45.523.793 24.499.550
Total Previsiones 397.596.802 402.575.808 415.322.854
Evolución de ingresos y gastos financieros de cartera
Cargos por previsión específica para incobrabilidad 39.870.892 22.860.832 51.048.975
Cargos por previsión genérica para incobrabilidad 47.489.404 36.839.759 19.968.274
Productos por cartera (ingresos financieros) y comisiones 410.866.752 476.301.857 451.177.536
498.227.048 536.002.448 522.194.785
Evolución cuentas de orden con relación a cartera
Productos en suspenso 200.138.055 242.618.355 231.684.531
Líneas de créditos otorgadas y no utilizadas 1.098.815.629 969.286.633 1.138.882.035
Créditos castigados por insolvencia 676.945.716 620.205.146 622.258.176
Evolución de prestatarios
Número de prestatarios 41.730 36.996 32.806
64 Notas a los Estados Financieros
El Banco no ha concedido o mantiene créditos con un solo prestatario o grupo prestatario que, en su conjunto,
excedan el veinte por ciento (20%) de su patrimonio neto, calculado por la Autoridad de Supervisión del
Sistema Financiero (ASFI).
El Banco no concedió créditos a un prestatario o grupo prestatario por más del cinco por ciento (5%) de su
patrimonio neto, calculado por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), salvo que estos
créditos estén debidamente garantizados, según reglamentación.
Notas a los Estados Financieros 65
c) INVERSIONES
Las inversiones en las empresas subsidiarias están valuadas al valor patrimonial proporcional, en base a la
información financiera disponible al 31 de diciembre de 2010 y 2009 y proporcionada por cada una de las
compañías subsidiarias al Banco hasta la primera semana de enero de 2010 y 2009, respectivamente. Los
principales datos de dichas compañías, al cierre del ejercicio, se detallan a continuación:
Memoria Anual 2010
e) BIENES REALIZABLES
2010 2009
f) BIENES DE USO
g) OTROS ACTIVOS
2010 2009
Bs Bs
Bienes diversos:
Papelería, útiles y materiales de servicio 4.648.186 4.270.595
Otros bienes 10.726 10.726
Cargos diferidos:
Gastos de organización 1.082.178 4.835.865
Mejoras e instalaciones en inmuebles alquilados 1.102.378 1.651.152
Gastos de desarrollo de sistemas 253.223 992.174
Partidas pendientes de imputación:
Remesas en tránsito 44.975.519 1.895.664
Fallas de caja 114.819 110.693
Fondos fijos no repuestos - -
Operaciones por liquidar 58.448 47.957
Partidas pendientes por tarjetas de crédito 65.575 67.678
Otras partidas pendientes de imputación 1.842 17.612
Activos intangibles 5.344.500 1.154.498
Previsiones para partidas pendientes de imputación (836.507) (85.540)
56.820.887 14.969.074
2010 2009
Bs Bs
2010 2009
Bs Bs
2010 2009
Bs Bs
Intermediación financiera
Obligaciones con establecimientos acreedores por tarjetas de crédito 16.994 22.479
Cobros anticipados a clientes de tarjetas de crédito 5.251.724 3.517.765
Diversas:
Cheques de gerencia 114.864.277 27.984.684
Acreedores fiscales por retenciones a terceros 5.060.259 4.067.195
Acreedores fiscales por impuestos a cargo de la entidad 4.512.761 4.226.978
Acreedores por cargas sociales a cargo de la Entidad 960.538 1.173.294
Dividendos por pagar 5.803.341 5.208.894
Acreedores varios (a) 13.451.517 30.306.039
Provisiones:
Provisión para indemnizaciones 43.635.601 46.346.507
Provisión para impuesto a la propiedad de bienes e inmuebles vehículos 2.531.075 -
Provisión para el IUE 26.693.572 45.724.270
Provisiones administrativas (b) 35.174.002 35.990.914
Partidas pendientes de imputación:
Remesas en tránsito 4.281.709 2.986.997
Fallas de caja 481.938 -
Otras partidas pendientes de imputación - 15.912
262.719.308 207.571.928
2010 2009
Bs Bs
Partidas por cuenta corriente ATM (Administración de tarjetas magnéticas) 2.242.564 21.020.630
Cuentas por pagar Dolex 4.670.868 3.089.010
Cheques vencidos 931.216 1.006.721
Otras partidas por pagar 3.296.519 2.808.818
Otras cuentas por pagar accionistas 2.310.350 2.380.860
13.451.517 30.306.039
Notas a los Estados Financieros 73
l) PREVISIONES
2010 2009
Bs Bs
2010 2009
Bs Bs Bs Bs
m) OBLIGACIONES SUBORDINADAS
2010 2009
Bs Bs
La Corporación Andina de Fomento (CAF) mediante escritura pública N° 5359/2007 de fecha 26 de diciembre
de 2007, otorga un préstamo subordinado a favor del Banco Mercantil Santa Cruz S.A. exclusivamente para
su fortalecimiento patrimonial y se prohíbe la utilización de los recursos en la adquisición de activos fijos,
compra de acciones de otras sociedades y el pago de gastos de instalación. Adicionalmente, restringe la
reducción del patrimonio neto, excepto por la distribución de dividendos.
2010 2009
Bs Bs
INGRESOS FINANCIEROS
Productos por:
Disponibilidades 164.027 142.300
Inversiones temporarias 140.999.951 191.617.679
Cartera vigente 378.762.679 448.303.542
Cartera vencida 4.616.362 8.342.052
Cartera en ejecución 9.113.106 6.681.170
Otras cuentas por cobrar - 666.297
Comisiones sobre cartera contingente 18.374.606 12.975.093
552.030.731 668.728.133
2010 2009
Bs Bs
GASTOS FINANCIEROS
Cargos por:
Obligaciones con el público 66.719.364 163.223.441
Obligaciones con bancos y entidades de financiamiento 250.750 1.398.666
Comisiones garantias otorgadas - 453
Cargos por Obligaciones Subordinadas 3.379.737 4.665.622
Obligaciones con el público con participación estatal 2.948.074 2.712.933
73.297.925 172.001.115
Las tasas pasivas y activas que rigen al 31 de diciembre de 2010 son las siguientes:
TASAS PASIVAS
PLAZO FIJO DPF INCREMENTAL
Plazo en
días ME MN MVDOL UFV Emisión Producto ME MN
CAJA DE AHORRO
Makro Cuenta
Tasa Macro Planilla Tasa
Desde Usd Hasta Usd M/E Desde Usd Hasta Usd M/E
Desde Usd Hasta Usd M/E Desde Usd Hasta Usd M/E
TASAS ACTIVAS
Las 18 primeras a partir del mes 19 Las 18 primeras a partir del mes 19
Crédito de Consumo a 1 Año Tasa Fija A partin del mes 13 Tarjeta de Crédito Tasa
Sin convenio MN 16,00% TRE MN+15.5% Internacional 28,00%
Con convenio MN 14,00% TRE MN+13.5% Oro 28,00%
Descuento por planilla sin convenio MN 14,00% TRE MN+13.5% Platinum 24,00%
Descuento por planilla con convenio MN 12,00% TRE MN+11.5% Black 22,00%
Negocios 18,00%
Empresarial 28,00%
cta 20,00%
78 Notas a los Estados Financieros
Capital de Inversión
Banca Personas y Negocios
Tipo de Garantia
Memoria Anual 2010
Detalle
Personal Prendaria con inscripción Warrant
Bs Bs Bs
Sector 5% fija 6 meses 5.25% fija 12 meses 5% fija 6 meses
Productivo (+) de 7 meses 5%+TRE MN (+) de 1 a 3 años 5.5%+TRE MN (+) de 7 meses a 3 años 5%+TRE MN
(+) de 3 a 7 años 5.99%+TRE MN (+) de 3 a 7 años 5.5%+TRE MN
(+) de 7 a 12 años 7%+TRE MN (+) de 7 a 12 años 6%+TRE MN
Capital de Operaciones
Banca Corporativa y Empresas
Tipo de Garantía
Dctos en Prendaria
Prendaria con
Detalle Personal custodiade mercaderia sin Warrant
inscripción
inmueble inscripción
Usd
Sector No 6% fija 12 meses
Productivo
Bs Bs Bs
13% fija 12 meses 11% fija 12 meses 8.25% fija 12 meses
Bs
5.2% fija 12 meses
Bs
5% fija 6 meses
Sector a partir del mes 7 6.5%+TRE MN
Productivo
Bs
4.5% fija 12 meses
Notas a los Estados Financieros 79
Cargo por previsión para cartera incobrable y otras cuentas por cobrar 124.300.739 86.267.749
Cargo por pérdidas en inversiones temporarias 43.499.348 18.855.233
Cargo por pérdidas en inversiones permanentes 16.164 8.041
Castigo de productos financieros cartera 1.901.527 5.195.520
Pérdidas por disponibilidades 87.996 -
Pérdidas por partidas pendientes de imputación 910.897 138.922
170.716.671 110.465.465
2010 2009
Bs Bs
OTROS INGRESOS OPERATIVOS
Comisiones por servicios 141.118.057 108.716.442
Operaciones por cambio y arbitraje 131.486.905 106.207.669
Ingreso de bienes realizables 75.813.418 79.615.239
Inversiones permanentes no financieras 12.896.945 23.285.444
Ingresos operativos diversos:
Ingresos por gastos recuperados 19.634.944 35.829.626
Ingresos por alquileres de bienes 1.867.856 1.598.748
Ingresos por generación de crédito fiscal 6.506.745 5.418.921
Ingresos por servicios varios 4.097.171 3.442.824
Otros ingresos operativos diversos 1.551.135 3.374.621
394.973.176 367.489.534
80 Notas a los Estados Financieros
2010 2009
Bs Bs
2010 2009
Bs Bs
INGRESOS DE GESTIONES ANTERIORES
Ingresos de gestiones anteriores 1.714.287 1.859.457
1.714.287 1.859.457
GASTOS DE GESTIONES ANTERIORES
Gastos de gestiones anteriores 15.245.584 12.872.143
15.245.584 12.872.143
Notas a los Estados Financieros 81
t) GASTOS DE ADMINISTRACIÓN
u) CUENTAS CONTINGENTES
v) CUENTAS DE ORDEN
2010 2009
Bs Bs
(a) Los fideicomisos “Barrios de Verdad” y “Bonos Municipales” fueron cancelados en la gestión y sólo tenemos el
“Fideicomiso Fonvis en Liquidación”,
El Ex Banco Santa Cruz, suscribió dos contratos de Fideicomisos con el Fonvis por los proyectos “EL QUIOR” en la ciudad
de Santa Cruz y el proyecto “La Esperanza 400” en la ciudad de Montero.
Proyecto “EL QUIOR” Mediante Resolución de directorio No. 037/96de fecha 22 de mayo de 1996 del FONVIS, aprobó
el financiamiento del proyecto “EL QUIOR” SC-270, bajo la modalidad de Fideicomiso intermediado por el Banco La
Paz, por un monto total de US$ 13.956.372.31 para la construcción de 1.269 viviendas de 3 dormitorios. Debido a la
imposibilidad del Banco La Paz de intermediar el citado proyecto, resuelve autorizar la sustitución de la institución de
Notas a los Estados Financieros 83
crédito intermediaria ICI, en el proyecto “EL QUIOR“ SC-270 por el Banco Santa Cruz S.A. (Actual Banco Mercantil
Santa Cruz S.A.).
Proyecto “LA ESPERANZA” A solicitud del Banco Santa Cruz S.A. el FONVIS mediante resolución directorio R.D. No.
BALANCE GENERAL
FONDOS EN FIDEICOMISO “BONOS MUNICIPALES”
2010 2009
Bs Bs
ACTIVO
Disponibilidades - 86.542.410
Total activo - 86.542.410
PASIVO
Total pasivo - -
PATRIMONIO NETO
Capital fiduciario - 83.871.869
Resultado acumulado - 40.115
Resultado neto de la gestión - 2.630.426
Total patrimonio neto - 86.542.410
Total pasivo y patrimonio neto - 86.542.410
ESTADO DE RESULTADOS
FONDOS EN FIDEICOMISO “BONOS MUNICIPALES”
2010 2009
Bs Bs
INGRESOS
Ingresos financieros - 2.059.223
Ingresos de gestiones anteriores - -
TOTAL INGRESOS - 2.059.223
EGRESOS
Otros gastos operativos - 230.423
Impuestos - -
TOTAL EGRESOS - 230.423
Resultado neto de la gestión - 1.828.800
84 Notas a los Estados Financieros
BALANCE GENERAL
FONDOS EN FIDEICOMISO “BARRIOS DE VERDAD”
2010 2009
Bs Bs
Memoria Anual 2010
ACTIVO
Disponibilidades - 20.257.014
Total activo - 20.257.014
PASIVO
Total pasivo - -
PATRIMONIO NETO
Capital fiduciario - 18.605.342
Resultado acumulado - 648.059
Resultado neto de la gestión - 1.003.613
Total patrimonio neto - 20.257.014
Total pasivo y patrimonio neto - 20.257.014
ESTADO DE RESULTADOS
FONDOS EN FIDEICOMISO “BARRIOS DE VERDAD”
2010 2009
Bs Bs
INGRESOS
Ingresos financieros - 752.777
Ingresos diversos - -
Ingresos de gestiones anteriores - -
TOTAL INGRESOS - 752.777
EGRESOS
Otros gastos operativos - 122.258
Gastos de gestiones anteriores - -
TOTAL EGRESOS - 122.258
Resultado neto de la gestión - 630.519
Notas a los Estados Financieros 85
BALANCE GENERAL
FIDEICOMISO FONVIS EN LIQUIDACIÓN
2010 2009
Bs Bs
ACTIVO
ESTADO DE RESULTADOS
FIDEICOMISO FONVIS EN LIQUIDACIÓN
2010 2009
Bs Bs
INGRESOS
Ingresos financieros - -
Abonos por ajustes por inflación (297.619) -
TOTAL INGRESOS (297.619) -
EGRESOS
Otros gastos operativos - -
Cargos por incobrabilidd y desvalorización de activos financieros - -
TOTAL EGRESOS - -
Resultado neto de la gestión (297.619) -
86 Notas a los Estados Financieros
a) CAPITAL SOCIAL
La Junta General Ordinaria de Accionistas celebrada el 11 de febrero de 2010, resolvió mantener el valor del
Memoria Anual 2010
capital pagado del Banco Mercantil Santa Cruz S.A. por la suma de Bs 413.318.750.
La Junta General Extraordinaria de Accionistas celebrada el 4 de octubre de 2006, definió modificar el valor
nominal de las acciones de cien bolivianos cada una (Bs 100) a diez bolivianos (Bs 10) cada una estando
comprendida dicha modificación en el Acuerdo Definitivo de Fusión.
El valor patrimonial proporcional por cada acción, al 31 de diciembre de 2010 y 2009, es de Bs 21.05 y Bs
20,69, respectivamente.
b) RESERVAS
Legal
De acuerdo con lo dispuesto por la legislación vigente y los estatutos del Banco, debe destinarse una suma
no inferior al 10% de las utilidades líquidas y realizadas del ejercicio al fondo de reserva legal, hasta alcanzar
el 50% del capital pagado.
La Junta General Ordinaria de Accionistas celebrada el 11 de febrero de 2010, decidió constituir la reserva
legal por Bs 25.750.000 con cargo a los resultados de 2009.
La Junta General Ordinaria de Accionistas celebrada el 12 de febrero de 2009, decidió constituir la reserva
legal por Bs 29.580.000 con cargo a los resultados de 2008.
Los importes de las cuentas que componen el rubro otras reservas obligatorias no son distribuibles y sólo
pueden ser capitalizados o utilizados para absorber pérdidas acumuladas.
Cabe mencionar que la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) mediante carta circular
SB/585/2008 de fecha 27 de agosto de 2008, ha establecido que:
A partir del 1° de septiembre de 2008, se suspende la reexpresión de los rubros no monetarios según la
variación de la Unidad de Fomento a la Vivienda (UFV), por lo tanto las entidades financieras deberán preparar
y presentar sus estados financieros sin considerar ajustes por inflación. Asimismo, al 30 de septiembre de
2008, procederán a la reversión y la reclasificación de los importes originados por la reexpresión de los
rubros no monetarios en función de la variación de la UFV, correspondientes al periodo comprendido entre
enero y agosto de 2008.
Notas a los Estados Financieros 87
Al respecto, el Banco ha revertido los ajustes por inflación en las cuentas de ingresos y gastos como
corresponde y reclasificó a la cuenta 342.05 Otras reservas no distribuibles la suma de Bs 23.066.480.
Al 31 de diciembre de 2010:
Saldo Coeficiente Activo y contingente
Categoría Nombre Activo y contingente de riesgo Computable
Bs Bs
Categoría I Activos con cero riesgo 9.095.920.328 - -
Categoría II Activos con riesgo de 10% - 0,10 -
Categoría III Activos con riesgo de 20% 1.916.172.569 0,20 383.234.514
Categoría IV Activos con riesgo de 50% 1.619.360.370 0,50 809.680.185
Categoría V Activos con riesgo de 75% 58.705.142 0,75 44.028.856
Categoría VI Activos con riesgo de 100% 5.974.196.747 1,00 5.974.196.747
Totales 18.664.355.156 7.211.140.302
10% sobre Activo computable 721.114.030
Patrimonio Neto calculado por la ASFI 757.527.517
Excedente Patrimonial 36.413.487
Coeficiente de Adecuación Patrimonial (CAP)
10,50%
Al 31 de diciembre de 2009:
Saldo Coeficiente Activo y contingente
Categoría Nombre Activo y contingente de riesgo Computable
Bs Bs
Categoría I Activos con cero riesgo 8.878.443.010 - -
Categoría II Activos con riesgo de 10% - 0,10 -
Categoría III Activos con riesgo de 20% 2.584.872.220 0,20 516.974.444
Categoría IV Activos con riesgo de 50% 1.075.411.588 0,50 537.705.794
Categoría V Activos con riesgo de 75% 40.364.852 0,75 30.273.639
Categoría VI Activos con riesgo de 100% 5.149.900.023 1,00 5.149.900.023
Totales 17.728.991.693 6.234.853.900
NOTA 11 - CONTINGENCIAS
El Banco declara no tener contingencias probables significativas de ninguna naturaleza, más allá de las
registradas contablemente.
Memoria Anual 2010
Sin embargo, cabe mencionar que el Banco Mercantil Santa Cruz S.A. ha recibido en fecha 17 de diciembre
de 2007, la Resolución Determinativa No..351/2007 emitida por el Servicio de Impuestos Nacionales (SIN).
Esta resolución establece reparos por discrepancias en el Impuesto al Valor Agregado (IVA), Impuesto a las
Transacciones (IT) e Impuesto sobre las Utilidades de las Empresas (IUE), correspondientes a la gestión
2002, por un importe total de Bs 7.057.000, aproximadamente.
De acuerdo con las estimaciones del Banco y los asesores legales y dada la fundamentación jurídica
contenida en la demanda y por antecedentes documentales presentados, se cuenta con razones suficientes
para considerar que existen fundamentos legales y técnicos que abonan por la procedencia de la demanda.
Adicionalmente, el Banco está en proceso de conciliación de dos reclamos realizados por el Servicio de
Impuestos Nacionales (SIN) en relación al contrato de recaudaciones firmado entre el Ex-Banco Santa Cruz
S.A. y el SIN correspondiente a gestiones anteriores. Se estima que como resultado de la conclusión de este
proceso de conciliación no surgirán pasivos para el Banco.
Con posterioridad al 31 de diciembre de 2010, no se han producido hechos o circunstancias que afecten en
forma significativa los presentes estados financieros.
Al 31 de diciembre de 2010 y 2009, el Banco tiene una participación mayoritaria en el patrimonio neto de
Mercantil Santa Cruz Sociedad Administradora de Fondos de Inversión S.A. (51%); Mercantil Santa Cruz
Agencia de Bolsa S.A. (99,99%); Warrant Mercantil Santa Cruz S.A. (66,917%) y Universal Brokers S.A.
(51,16%).
La inversión en las subsidiarias está valuada a su valor patrimonial proporcional del 31 de diciembre de 2010
y 2009, respectivamente. Si se hubieran consolidado los presentes estados financieros de las mencionadas
compañías, de acuerdo con lo establecido por la Norma de Contabilidad No. 8 del Colegio de Auditores
de Bolivia, la situación financiera consolidada y los resultados consolidados de las operaciones del Banco
Mercantil Santa Cruz S.A. y sus subsidiarias al 31 de diciembre de 2010 y 2009, sería la siguiente:
Notas a los Estados Financieros 89
2010 2009
000 Bs 000 Bs
PASIVO
Obligaciones con el público 10.702.877 10.563.538
Obligaciones con instituciones fiscales 26.547 18.902
Obligaciones por operaciones de reporto 48.947 42.309
Obligaciones con bancos y entidades de financiamiento 75.142 234.898
Otras cuentas por pagar 274.688 218.457
Previsiones 104.648 69.483
Obligaciones subordinadas 59.952 67.270
Obligaciones de empresas con participación Estatal 97.860 322.372
Total del pasivo 11.390.661 11.537.229
Interés minoritario 15.873 14.615
PATRIMONIO NETO
Capital social 413.319 413.319
Reservas 171.956 146.206
Aportes no capitalizados 124.956 66.180
Resultados acumulados 159.934 229.602
Total del patrimonio neto 870.165 855.307
Total del pasivo y patrimonio neto 12.276.699 12.407.151
Cuentas contingentes 1.494.965 1.071.659
Cuentas de orden 24.654.705 22.465.483
90 Notas a los Estados Financieros
2010 2009
000 Bs 000 Bs
Memoria Anual 2010
Ingresos extraordinarios - 1
La Paz
Oficina Central Agencia Camacho
Calle Ayacucho esq. Mercado No. 295 Av. Camacho No. 1448.
(591-2) 2409040 (591-2) 2315800 Int. 4825 al 4838
Agencia Edificio Electra Agencia Calacoto
Agencia Norte
Av. América esq. Libertador Bolívar.
(591-4) 4405661
Santa Cruz
Agencia Calatayud
Av. San Martín No. 516 esq. Honduras. Oficina Central
(591-4) 4554820 Calle Junin No. 154.
(591-3) 3633000
Agencia Blanco Galindo
Av. Blanco Galindo Km. 1 No. 1086. Agencia Irala
(591-4) 4251865 - 69 Av. Irala esq. Av. Velarde.
(591-3) 3633100
Agencia Calama
Calle Calama No. E-0242. Agencia Mercado Nuevo
(591-4) 4252712 Int. 2167 Calle Cochabamba esq. Sucre.
(591-3) 3633150
Agencia Ramon Rivero
Av. Ramón Rivero No. E-708. Agencia Melchor Pinto
(591-4) 4250210 Int. 2100 al 2105 Av. Melchor Pinto No. 742.
(591-3) 3633190
Agencia Sur
Calle Totora No. 1153 esq. Agustín Lopez. Agencia El Cristo
(591-4) 4251865, Interno 2210 Av. Cristo Redentor esq. Bailón Mercado.
(591-3) 3633170
Agencia Carretera Sacaba
Av. Villazón Km. 2 entre Calle Guadalquivir y Agencia Parque Industrial
Maria Paiva. Av. Principal PI Manzano 7.
(591-4) 4251865 – 69, Interno 2220 (591-3) 3633180
Agencia La Ramada
Av. Grigotá No. 566.
(591-3) 3633160
Oficinas y Agencias 95
Oruro Beni
Oficina Central Agencia Trinidad
Memoria Anual 2010
Calle Adolfo Mier No. 820 esq. Presidente Calle Manuel Limpias No. 34.
Montes. (591-3) 4621966 / 4621950
(591-2) 5252988
Agencia Riberalta
Agencia Bolivar Frente Plaza principal s/n.
Calle Bolívar No. 460 entre Av. 6 de Octubre y (591-3) 8522920
Potosí.
(591-2) 5254856
Sucre Pando
Oficina Central Agencia Cobija
Calle España No. 55. Av.Teniente Coronel Cornejo No. 98.
(591-4) 6443951 / 6443952 (591-3) 8424114
Agencia Villazón
Av. J.M. Deheza No. 423.
(591-2) 5972242
Accionistas del Banco 97
ARGENTINA ESPAÑA
BANCO DE GALICIA Y BUENOS AIRES BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA, S.A.
BANCO DE LA PROVINCIA DE BUENOS AIRES BANCO DE SABADELL S.A..
BANCO MACRO BANCO SANTANDER
BBVA BANCO FRANCÉS S.A. BANKINTER S.A.
HSBC BARCLAYS BANK, ESPAÑA
BILBAO BIZKAIA KUTXA, BILBAO
BRASIL CAIXA D´ESTALVIS DE CATALUNYA
BANCO BRADESCO CAIXA D´ESTALVIS I PENSIONS DE BARCELONA, LA CAIXA
BANCO DO BRASIL DEUTSCHE BANK S.A. ESPAÑOLA
BANCO ITAU S.A.
BANCO SANTANDER ESTADOS UNIDOS
DEUTSCHE BANK S.A. BANCO SANTANDER
BANK OF AMERICA NA
CANADÁ BBVA GLOBAL MARKETS
ROYAL BANK OF CANADA CITIBANK NA
SCOTIABANK HSBC
JPMORGAN CHASE BANK
CHILE KEY BANK NA
BANCO BICE MORGAN STANLEY AND CO..
BANCO DE CHILE PNC BANK NA.
BANCO DE CRÉDITO E INVERSIONES STANDARD CHARTERED BANK
BANCO SANTANDER THE BANK OF TOKYO MITSUBISHI LTD
BBVA BANCO UBS AG
CORP BANCA WELLS FARGO COMPANY
CHINA FRANCIA
INDUSTRIAL AND COMMERCIAL BANK OF CHINA BNP PARIBAS S.A.
STANDARD CHARTERED BANK CREDIT LYONNAIS
NATIXIS BANK
COLOMBIA SOCIETE GENERALE
BANCO DE BOGOTA
BANCO DE OCCIDENTE GRAN BRETAÑA
BANCOLOMBIA S.A. DETUSCHE BAK
HELM BANK STANDARD CHARTERED BANK
UBS A.G.
COREA WELLS FARGO COMPANY
KOREA EXCHANGE BANK
STANDARD CHARTERED BANK HONG KONG
BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA S.A.
COSTA RICA
HSBC
120 Bancos Corresponsales
INDONESIA TAIWÁN
STANDARD CHARTERED BANK STANDARD CHARTERED BANK
INDIA URUGUAY
STANDARD CHARTERED BANK BANCO SANTANDER
Memoria Anual 2010
ISRAEL VENEZUELA
BANK HAPOALIM BM BANCO DE VENEZUELA CA.BANCO MERCANTIL C.A.
BANK LEUMI LE ISRAEL
ISRAEL DISCONT BANK LTD. MULTILATERALES
MIZRAHI TEFAHOT BANK BANCO INTERAMERICANO DE DESARROLLO BID
CORPORACIÓN ANDINA DE FOMENTO CAF
ITALIA INTERNATIONAL FINANCE CORPORATION IFC
BANCA INTESA SAN PAOLO
BANCA POPOLARE DI MILANO
JAPÓN
BANCO ITAU
CITIBANK NA
STANDARD CHARTERED BANK
THE BANK OF TOKYO MITSUBISHI LTD
MALASIA
STANDARD CHARTERED BANK
MÉXICO
BANCO DEL BAJIO S.A.
BANCO NACIONAL DE MÉXICO S.A.
PANAMÁ
BANCO LATINOAMERICANO DE EXPORTACIONES S.A. (BLADEX)
PERÚ
BANCO DE CREDITO BCP
BANCO FINANCIERO
BANCO INTERAMERICANO DE FINANZAS
SCOTIABANK
SINGAPUR
STANDARD CHARTERED BANK
SUIZA
EFG BANK
UBS AG
TAILANDIA
STANDARD CHARTERED BANK
BANK OF AMERICA