Análisis económico

Este apartado muestra el diagnostico de cuantificar y evaluar el equilibrio entre rentabilidad y riesgo,
teniendo en cuenta que rentabilidad lo podemos entender como resultado o beneficio obtenido en
relación a los recursos disponibles.

Determinación de ingresos

Los ingresos fueron calculado por promedio del valor de una taza de café la cual en promedio tendrá un
valor de venta de $2.50 de estas se pronostica disponibilidad 1000 tazas mensuales, las bolsas de café
serán vendidas a $5.00 dólares por unidad para estas bolsas se han defino 90 unidades disponibles.

Determinación de ingresos
Descripción Cantidad Precio unitario Monto
Taza de café variado 1000 $ 2.50 $ 2,500.00
Bolsas de café 90 $ 5.00 $ 450.00
      $ 2,950.00
Tabla . Determinación de ingresos Cafetería

Fuente. Elaboración propia.

Determinación de costos

Se determinaron cada uno de los costos asociados al funcionamiento adecuado de la cafetería, estos se
dividieron es costos fijos aquellos que no variaran y los costos variables las variaciones entre los insumos
necesarios.

Costos Fijos
Descripción Monto
Recibo de luz $ 250.00
Recibo de agua $ 30.00
Arrendamiento $ 400.00
Salarios $ 1,224.00
Recibo de internet $ 40.00
TOTAL $ 1,944.00
Tabla . costos fijos necesarios para funcionamiento de cafetería

Fuente. Elaboración propia

Costos Variables
Descripción Monto
Café $ 0.12
Gasolina $ 0.25
Insumos varios $ 0.10
TOTAL $ 0.47
Tabla. Costos variables para funcionamiento de cafetería
Determinación de la inversión

Inversiones necesarias para el funcionamiento de la cafetería desde los activos tangibles que podemos
percibir con facilidad.

Activos tangibles  
Descripción Monto
Tostadora de cilindro $ 2,000.00
Molino regular $ 1,000.00
Juego de platos y tazas $ 100.00
Mesas y asientos $ 500.00
Mesa de acero inoxidable $ 300.00
Estantes y vitrinas $ 200.00
TOTAL $ 4,100.00
Tabla . activos tangibles necesarios para la cafetería

Fuente. Elaboración propia

Se determino un cronograma de inversiones basado en 5 días los cuales se deberán de completar para
poder comenzar a trabajar en las instalaciones y la tostadora general de la empresa. Las inversiones se
deberán de realizar de la siguiente manera.

Descripción Día 1 Día 2 Día 3 Día 4 Día 5

Tostadora de cilindro X        
Molino regular X        
Juego de platos y tazas   X      
Mesas y asientos     X    
Mesa de acero inoxidable       X  
Estantes y vitrinas         X
Tabla . cronograma de inversión.

Fuente. Elaboración propia

Depreciación de activos

Los activos se depreciaron anualmente un 20% del valor de compra este solo afectara a la tostadora de
cilindro y molino regulador lo cual nos deja una depreciación general.

Depreciación $ - $ (600.00) $ (600.00) $ (600.00) $ (600.00) $ (600.00)

Tabla . depreciación anual por cada año.

Fuente. Elaboración propia.

Capital de trabajo

Se determino capital necesario además se analizo que el capital de reserva debe de ser de 2 meses de
trabajo para mantenerse y adecuarse a la demanda requerida.

Capital de trabajo    
Descripción Cant. Monto
Costos fijos mensuales 2 $ 3,888.00
Materia prima 2 $ 540.00
Transporte 2 $ 80.00
TOTAL $ 4,508.00
Tabla. Capital de trabajo adecuado a 2 meses.

Fuente. Elaboración propia.

Punto de equilibrio

Este proyecto tendrá un punto de equilibrio proyectado el producto estrella que se determino por us
volumen de producción y ventas como la tazas de café servidas de estas se utilizo un servidor en línea
para el cálculo adecuado y obtuvo que se deberán de vender 958 tazas de café.

Imagen . punto de equilibrio cálculo y unidades necesarias.

Fuente. Puntodeequilibriocalculadora.net
 Tasa mínima de atractiva de retorno

Se determino la taza mínima atractiva TMAR = Inflación Promedio + Premio al Riesgo, se determino que
el TMAR = 4.7% + 10% = 14.7% El índice inflacionario para calcular la TMAR de la formula anterior ha
sido estimado en un 4.7% de acuerdo a proyecciones hechas por el Banco Central de Reserva de El
Salvador. En cuanto el premio al riesgo, que es la tasa de dinero invertido, se ha estimado que es 10%.
Lo cual representa la tasa pasiva promedio actual en las instituciones Bancarias de El Salvador.

Flujo de caja

  AÑO
  0 1 2 3 4 5
Concepto  
Ingresos $ - $ 35,400.00 $ 36,108.00 $ 36,830.16 $ 37,566.76 $ 38,318.10
Costos fijos $ - $(23,328.00) $(23,328.00) $(23,328.00) $(23,328.00) $(23,328.00)
Costos variables $ - $ (5,640.00) $ (5,640.00) $ (5,640.00) $ (5,640.00) $ (5,640.00)
Depreciación $ - $ (600.00) $ (600.00) $ (600.00) $ (600.00) $ (600.00)
UAI $ - $ 5,832.00 $ 6,540.00 $ 7,262.16 $ 7,998.76 $ 8,750.10
Impuesto (10%) $ - $ (583.20) $ (654.00) $ (726.22) $ (799.88) $ (875.01)
UDI $ - $ 5,248.80 $ 5,886.00 $ 6,535.94 $ 7,198.89 $ 7,875.09
Depreciación maquinas $ - $ 600.00 $ 600.00 $ 600.00 $ 600.00 $ 600.00
Capital de trabajo $ (4,508.00) $ - $ - $ - $ - $ 4,508.00
Activos tangibles $ (4,100.00)          
Prestamo $ 1,000.00 ($160.57) ($178.23) ($197.84) ($219.60) ($243.76)
Flujo de caja $ (7,608.00) $ 5,688.23 $ 6,307.77 $ 6,938.11 $ 7,579.29 $ 12,739.33
Tabla . Flujo de caja con deuda

Fuente. Elaboración propia

Se desarrollo un análisis de sencillo del VAN y TIR para el entendimiento adecuado del flujo de caja el
cual mostro los siguientes resultados.

VAN $19,159.75
TIR 81%
TASA DE CORTE 10%
Tabla. Calculo de VAN y TIR

Fuente. Elaboración propia

Análisis de sensibilidad

También se desarrolló un análisis de sensibilidad para poder proporcionar mas detalles a los
empresarios interesados en el proyecto.
  -20% -10% FC 10% 20%
Precio $ 2.00 $ 2.25 $ 2.50 $ 2.75 $ 3.00
CV UNIDAD $ 0.38 $ 0.42 $ 0.47 $ 0.52 $ 0.56
COSTOS FIJOS $ 1,555.20 $ 1,749.60 $ 1,944.00 $ 2,138.40 $ 2,332.80

  -20% -10% FC 10% 20%

Precio $ (3,609.48) $ 7,775.13 $ 19,159.75 $ 30,544.37 $ 41,928.98
CV UNIDAD $22,658.30 $20,909.03 $ 19,159.75 $17,410.48 $15,661.20
COSTOS FIJOS $33,630.36 $26,395.05 $ 19,159.75 $11,924.45 $4,689.15

Variaciones Precio CV unidad Costos fijos

-20% $ (3,609.48) $22,658.30 $33,630.36

-10% $ 7,775.13 $20,909.03 $26,395.05
FC $ 19,159.75 $ 19,159.75 $ 19,159.75
10% $ 30,544.37 $17,410.48 $11,924.45
20% $ 41,928.98 $15,661.20 $4,689.15
 $50,000.00

$40,000.00

$30,000.00

$20,000.00

$10,000.00

$-
-20% -10% FC 10% 20%

$(10,000.00)

Precio CV unidad Costos fijos

Conclusiones

Se observo que por el estudio del análisis de sensibilidad que es una herramienta que nos permite
determinar valores hipotéticos y un pronostico de los valores que estos pueden tomar, dado que los
resultados son favorables se puede aseverar que la empresa es rentable y generara una ganancia
adecuada con una proyección a largo plazo de crecimiento.